20230608-长城国瑞证券-机械设备行业双周报2023年第11期总第32期_三大运营商发布_电信运营商液冷技术白皮书__建议关注制冷设备相关机会_15页_1mb

机械设备行业2023年6月双周报总结

报告期：2023年5月20日至6月2日行业整体下跌0.55%，跑赢沪深300指数15.4个百分点。二级子行业中，轨交设备、自动化设备表现优于其他，而通用设备、专用设备、工程机械跌幅较大。重点跟踪的三级子行业中，激光设备和半导体设备涨幅领先，分别为2.86倍和0.28倍年初同比。成交额占比高，个股丰立智能等涨幅显著。估值方面，行业动态市盈率降至3,016倍，机器人和机床工具估值居高。

本期观点强调电信运营商发布液冷技术白皮书，目标3年内实现液冷技术规模化应用，建议关注制冷设备相关公司，如英维克、高澜股份、同飞股份。风险提示技术验证不及预期。

行业重要资讯包括光伏领域的晶科能源56GW大基项目、TCL中环和正泰新能电池组件投资；动力电池和储能方面，新能源汽车销量增长，国轩高科计划建100GW电池厂；半导体领域，中芯集成投资42亿元建晶圆项目。机器人行业，美的库卡智能制造科技园投产，新增产能目标。

重点公司公告显示三丰智能、奥特维、帝尔激光等签订大额合同，推动业务增长。数据跟踪显示制造业PMI、固定资产投资等指标波动，光伏和电池产量持续上升。

总体而言，报告显示行业基本面预期较强，机会集中在制冷设备和相关产业链，但需注意市场风险。