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贵金属市场分析总结（2024年11月8日）

核心内容概述

2024年11月8日，贵金属市场整体呈现震荡走势，黄金与白银均受到宏观因素影响，但表现各异。黄金市场在美联储11月FOMC会议后出现显著下跌，而白银则震荡回落，市场情绪偏谨慎。

主要观点

1. 黄金市场

• FOMC会议影响：美联储如期降息25个基点，但删除对通胀达标更有信心的表述，市场对12月是否暂停降息存在不确定性，导致黄金价格承压。
• 价格表现：
  • 沪金2412合约昨日收盘价为483.54元，日跌幅2.04%；夜盘收盘价457.64元，涨幅1.33%。
  • 黄金T+D昨日收盘价480.00元，跌幅2.34%；夜盘收盘价7685元，涨幅0.66%。
  • Comex黄金2412合约收盘价2699.10美元，涨幅1.39%。
• 持仓与成交量：
  • 沪金2412合约昨日成交量362,522手，较前日增加70,694手；持仓量减少7,342手。
  • Comex黄金2412合约成交量265,454手，较前日减少84,945手；持仓量减少16,977手。
• 价差分析：
  • 黄金T+D对AU2412合约的价差为-1.30元，较前日下降1.88元。
  • 沪金2412合约对2502合约的价差为2.12元，较前日微升0.02元。
  • 黄金T+D对伦敦金的价差为227.07元，较前日大幅上升214.63元。

2. 白银市场

• 价格表现：
  • 沪银2412合约昨日收盘价为7699元，日跌幅1.01%；夜盘收盘价7829元，涨幅1.93%。
  • 白银T+D昨日收盘价7685元，跌幅2.14%；夜盘收盘价7812元，涨幅1.68%。
  • Comex白银2412合约收盘价32.140美元，涨幅2.73%。
  • 伦敦银现货收盘价31.620美元，跌幅1.23%。
• 持仓与成交量：
  • 沪银2412合约昨日成交量762,301手，较前日减少89,158手；持仓量减少15,894手。
  • Comex白银2412合约成交量73,464手，较前日减少46,077手；持仓量不变。
• 价差分析：
  • 白银T+D对AG2412合约的价差为-76元，较前日下降95元。
  • 沪银2412合约对2502合约的价差为27元，较前日上升3元。
  • 白银T+D对伦敦银的价差为2,777元，较前日上升3,026元。
  • 买沪银12月抛6月跨期套利成本为73.41元，较前日下降11.3元。

关键信息

1. 宏观及行业新闻

• 美联储降息：11月FOMC会议如期降息25基点，但删除对通胀达标的信心，市场预期12月可能暂停降息。
• 鲍威尔表态：美联储主席鲍威尔称就业市场表现稳健，否认因特朗普压力而辞职的传闻。
• 英国央行降息：英国央行降息25基点至4.75%，警告预算支出可能引发通胀危机。
• 中国进出口数据：10月中国出口同比增长12.7%，进口下降2.3%；大宗商品进口多数上涨，铁矿石、煤炭保持高位，钢材、石油跌幅较大。
• 美国劳动力成本：美国第三季度劳动力成本意外强劲增长，通胀隐忧再现。

2. 趋势强度

• 黄金趋势强度为1（偏强）。
• 白银趋势强度为1（偏强）。

3. 交易单位说明

• 沪金一手交易单位为1千克，Comex黄金一手为100金衡盎司（约3.11千克）。
• 沪银一手交易单位为15千克，Comex白银一手为5000金衡盎司（约155.5千克）。

风险提示

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• 市场有风险，投资需谨慎。
• 报告信息来源于公开资料，不保证其准确性或完整性。
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