> **来源：[研报客](https://pc.yanbaoke.cn)** # 富譽控股有限公司2016年報總結 ## 核心內容 富譽控股有限公司（股份代號：8269）於2016年財政年度（截至2016年3月31日）的總收入為73,700,000港元，較2015年下降73.4%。公司主要業務包括天然資源及商品貿易、包裝食品、放債業務、證券投資以及消費品業務。公司持續探索業務多元化，並於2015年10月收購邁迪斯有限公司，於2016年3月與獨立第三方簽訂有條件購買協議，以收購Strategy King Holdings Limited（SKHL）的全部股權。此外，公司亦曾嘗試收購Perfect Worth Investment Limited（樂淘收購事項），但該協議於2016年5月失效。 ## 主要觀點 - **業務多元化**：公司致力於尋求業務多元化，特別是在時尚產品、網上分銷及遊戲相關業務上。 - **財務表現**：2016年財政年度公司產生總虧損約49,900,000港元，較2015年的虧損202,600,000港元有所改善。 - **證券投資**：公司於2016年開始證券投資活動，主要投資於香港上市證券，並產生淨收益19,500,000港元。 - **放債業務增長**：放債業務由虧損1,400,000港元轉為盈利1,000,000港元。 - **資產負債情況**：截至2016年3月31日，公司資產淨值為222,700,000港元，資本負債比率為7%，流動比率為4.0。 - **企業管治**：公司董事會由執行董事、非執行董事及獨立非執行董事組成，並嚴格遵守企業管治規則。 ## 關鍵信息 ### 財務回顧 - **總收入**：73,700,000港元（較2015年下降203,600,000港元或73.4%）。 - **毛利率**：約11,300,000港元（較2015年增長71.9%）。 - **放債業務收入**：由1,900,000港元增至6,000,000港元。 - **證券投資收益**：純利19,500,000港元，包括變現收益11,800,000港元及未變現收益7,700,000港元。 - **總虧損**：約49,900,000港元，較2015年減少152,700,000港元。 ### 重大收購及出售 - **邁迪斯收購**：於2015年10月完成，收購邁迪斯有限公司，該公司專注於時尚產品設計、製造及分銷。 - **SKHL收購**：於2016年3月與獨立第三方簽訂有條件購買協議，旨在加強公司在遊戲及時尚產品領域的業務。 - **包裝食品出售**：於2016年3月24日與獨立第三方簽訂有條件買賣協議，出售包裝食品業務。 - **樂淘收購事項**：原訂於2015年6月，但於2016年5月失效。 ### 財務狀況 - **資產淨值**：截至2016年3月31日為222,700,000港元（較2015年增加121,900,000港元）。 - **非流動資產**：由64,100,000港元增至103,300,000港元。 - **流動資產淨值**：由64,300,000港元增至126,800,000港元。 - **流動負債淨額**：減少20,200,000港元。 - **現金及現金等值項目**：增加14,600,000港元，顯示現金流量改善。 ### 董事會成員 - **執行董事**：黃家華（主席）、康仕龍（行政總裁）、鄺旭立。 - **非執行董事**：劉允培、羅頌霖、陸翔龍（2016年2月24日獲委任）。 - **獨立非執行董事**：周志輝（審核委員會及薪酬委員會主席）、譚澤之、梁家錫。 ### 董事服務合約 - **執行董事**：服務合約為三年，可提前通知終止。 - **非執行董事**：服務合約為三年，可提前通知終止。 - **陸翔龍**：服務合約為一年，可提前通知終止。 ### 董事會報告 - **企業管治**：公司遵守《創業板上市規則》附錄十五的企業管治守則，並定期審核董事會組成及角色分工。 - **獨立性**：所有獨立非執行董事均認為其具獨立性。 - **董事出席**：黃家華先生出席所有董事會會議及相關委員會會議，康仕龍先生出席董事會會議及股東大會。 - **董事會組成**：符合《創業板上市規則》對獨立非執行董事比例的規定。 ### 環保及社會責任 - **環保措施**：公司推行節能措施，如LED照明及無紙化運作。 - **企業治理**：公司致力於提高透明度及履行企業社會責任，並與客戶及供應商保持良好關係。 ### 關連交易 - **財務援助**：公司於2016年向羅頌霖先生提供320,000港元財務援助，根據《創業板上市規則》獲豁免遵守申報程序。 ### 董事於股份及購股權的權益 - **董事持股**：截至2016年3月31日，董事及高層管理人員在公司股份中持有約0.49%。 - **購股權**：公司已採納購股權計劃，截至2016年3月31日，共346,168,836份購股權尚未獲行使。 ### 企業管治框架 - **董事會角色**：制定戰略、監督管理層、審核財務表現。 - **會議制度**：每年至少四次董事會會議，並定期舉行委員會會議。 - **風險管理**：公司密切監察風險，並考慮對沖重大外幣風險。 ### 董事會委員會 - **審核委員會**：由周志輝先生擔任主席，負責監督財務報告及內部控制。 - **提名委員會**：由黃家華先生擔任主席，負責董事提名及委任。 - **薪酬委員會**：由周志輝先生擔任主席，負責董事薪酬建議。 ### 董事會組成與輪值制度 - **輪值制度**：根據《章程細則》，三分之一董事須每年退任，所有董事須最少每三年輪值退任。 ### 其他重要信息 - **上市資料**：公司於創業板上市，股份代碼為8269。 - **主要業務**：投資控股，附屬公司從事天然資源貿易、包裝食品製造、放債業務、證券投資及時尚產品銷售。 - **主要客戶及供應商**：五大客戶佔收入72.7%，五大供應商佔採購額92.9%。 - **企業管治報告**：載於年報第31至44頁，並經審核委員會審閱。 ## 總結 富譽控股有限公司在2016年財政年度中，雖然天然資源及商品貿易業務表現下滑，但通過證券投資、放債業務及收購邁迪斯及SKHL，實現了收入及利潤的改善。公司持續探索業務多元化，尤其在時尚產品及網上分銷領域。董事會組成符合企業管治要求，並嚴格遵守上市規則。公司財務狀況有所改善，流動資金及資本負債比率均保持穩定。公司亦重視企業治理、環境保護及員工福利，並持續優化其財務及業務策略。