20210322-华泰期货-商品期现数据跟踪_7页_1006kb

商品期现数据跟踪总结

核心内容

本报告由华泰期货研究院量化组发布，旨在通过分析商品期货与现货市场的相关数据，为投资者提供市场趋势参考。报告内容主要包括以下几个方面：

• 仓单十日增长率分析（涵盖贵金属、基本金属、能源化工、农产品四大类商品）
• 基差与现货价格对比（同样涵盖四大类商品）
• 近月与主力合约价差分析（针对四大类商品）
• 部分品种的现货进口利润与主力合约盘面毛利

主要观点

1. 仓单十日增长率

• 贵金属：图1展示了贵金属仓单的十日增长率，反映市场库存变化趋势。
• 基本金属：图2显示了基本金属的仓单增长情况，用于判断市场供需变化。
• 能源化工：图3呈现了能源化工类商品的仓单增长，有助于分析该类商品的市场动向。
• 农产品：图4提供了农产品仓单的增长数据，为投资者提供库存变化的参考。

2. 基差与现货价格对比

• 贵金属：图9展示了贵金属的基差与现货价格对比，用于评估期货与现货之间的价差趋势。
• 基本金属：图10提供了基本金属的基差数据，帮助投资者判断期货价格是否偏离现货价格。
• 能源化工：图11分析了能源化工类商品的基差情况，反映市场预期与实际价格的差异。
• 农产品：图12展示了农产品基差数据，为市场参与者提供价格对比依据。

3. 近月与主力合约价差

• 贵金属：图13显示了贵金属近月与主力合约的价差，反映市场对近期交割的关注程度。
• 基本金属：图14展示了基本金属的价差情况，帮助投资者判断市场对近期合约的偏好。
• 能源化工：图15提供了能源化工类商品的价差分析，用于评估市场流动性及价格波动。
• 农产品：图16展示了农产品近月与主力合约的价差，反映市场对近期交割的预期。

4. 现货进口利润与主力合约盘面毛利

• 现货进口利润：图17展示了部分商品的现货进口利润，反映国际市场对国内市场的供应影响。
• 主力合约盘面毛利：图18提供了主力合约的盘面毛利数据，帮助投资者评估期货市场的盈利空间。

关键信息

• 数据来源：报告中所有数据均来自Wind和Ricequant，数据具有一定的参考价值。
• 时间滞后：现货价格数据可能存在2-3天的滞后，投资者需注意时效性。
• 基差测算：基差数据基于全国典型现货指标测算，仅供参考趋势。
• 联系方式：报告由华泰期货研究院量化组发布，联系人包括陈辰、何绪纲、王英武、王海涛、潘翔、张志栋、李苏横、彭鑫等，提供详细的从业资格信息。

投资提示

• 报告内容仅供参考，不构成投资建议。
• 投资者应自行判断市场趋势，不应完全依赖报告内容。
• 报告数据可能随时间变化，建议投资者关注最新更新。

免责声明

• 本报告基于公开信息编制，不保证其准确性与完整性。
• 报告观点可能随市场变化而调整，不承诺未来表现。
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公司信息

• 公司名称：华泰期货有限公司
• 地址：广东省广州市越秀区东风东路761号丽丰大厦20层
• 电话：400-6280-888
• 网址：www.htfc.com

从业资格信息

• 陈辰：从业资格号F3024056，投资咨询号Z0014257
• 何绪纲：从业资格号F3069194
• 王英武：从业资格号F3054463
• 王海涛：从业资格号F3057899
• 潘翔：从业资格号F0286011
• 张志栋：从业资格号F3042068
• 李苏横：从业资格号F3027812
• 彭鑫：从业资格号F3066607