832686·育星达·公开转让说明书_153页_3mb

银川育星达科技股份有限公司公开转让说明书总结

核心内容概述

银川育星达科技股份有限公司是一家专注于行业应用软件研发与服务、电信增值服务、培训服务等领域的科技型中小企业，成立于2004年1月8日，2014年9月30日整体变更为股份公司，注册资本为500万元。公司主要业务包括软件开发、系统集成、教育信息化服务、网页设计、动漫制作、货物及技术进出口等。公司于2015年3月向全国中小企业股份转让系统申请公开转让。

主要观点与关键信息

1. 公司治理结构

• 公司“三会”（股东大会、董事会、监事会）已建立健全并正常运行。
• 李虎彬与王雪琴为公司的共同实际控制人，合计持股91.20%，李虎彬为董事长、总经理，王雪琴为董事会秘书、财务负责人。
• 公司股权结构清晰，无其他主要关联方，且股东之间无其他重大关联关系。

2. 业务与产品

• 公司主要产品包括：
  • 育星达计算机（信息技术）考试软件：用于政府和企事业单位的自动化考试评测。
  • 育星达资产信息管理应用系统：实现资产全生命周期管理，支持条形码识别。
  • 英语多媒体交互培训系统：提供多语种在线教学平台，支持PC、平板、手机等设备，具备自主学习、评测、监督等功能。
• 公司主要产品模块包括：
  • 微记忆系统模块：基于艾宾浩斯记忆曲线理论，提升语言学习效率。
  • 微语法系统模块：提供语法导学、学习、测试等功能，辅助学生掌握语法知识。
  • 微听说系统模块：提供听力训练、口语测评等功能。

3. 财务状况

• 营业收入：2012年193.93万元，2013年186.92万元，2014年1-11月163.54万元。
• 净利润：2012年4.52万元，2013年43.25万元，2014年1-11月43.27万元。
• 扣除非经常性损益后的净利润：均为负值，显示公司盈利能力较弱。
• 资产负债率：2014年11月30日为53.17%，公司资产规模较小，抗风险能力较弱。
• 现金流量：2014年1-11月经营活动产生的现金流量净额为5,091,534.92元，显示公司运营资金状况尚可。

4. 风险提示

• 控股股东不当控制风险：李虎彬与王雪琴合计持股91.20%，存在对公司经营决策、人事、财务等的不当控制风险。
• 非经常性损益风险：公司2012-2014年1-11月获得政府补助等非经常性损益，对净利润影响较大，未来若无法持续获得补助可能影响业绩。
• 公司规模小，抗风险能力弱：公司整体规模较小，一旦市场需求变化，可能面临资金不足风险。
• 营业收入区域性集中：公司营业收入全部来源于宁夏回族自治区，市场拓展风险较高。
• 企业管理风险：公司从创业期过渡至发展期，需建立完善的管理制度，存在管理磨合风险。
• 业务创新风险：公司需持续进行技术创新和产品开发，以适应市场变化，否则可能影响竞争力。
• 人力资源风险：软件和信息技术服务行业人才流动频繁，公司需有效留住人才。
• 持续经营能力风险：公司盈利能力较弱，需通过建立IDC数据中心、拓展销售渠道、提升盈利能力等方式增强持续经营能力。

重要财务数据与指标

挂牌相关机构

• 主办券商：国盛证券有限责任公司
• 律师事务所：北京君泽君律师事务所
• 会计师事务所：中兴财光华会计师事务所（特殊普通合伙）
• 资产评估公司：北京国融兴华资产评估有限责任公司
• 证券登记机构：中国证券登记结算有限责任公司北京分公司
• 证券交易场所：全国中小企业股份转让系统有限责任公司

股权结构与变动

• 公司设立以来，经历多次增资和股权转让，最终形成如下股权结构：
  • 李虎彬：3,760,000股，占比75.2%
  • 银川金讯通投资有限公司：1,000,000股，占比20%
  • 费文山：100,000股，占比2%
  • 李志芬：90,000股，占比1.8%
  • 姚秀珍：50,000股，占比1%
• 控股股东与实际控制人：李虎彬与王雪琴，公司无其他主要股东。

报告期内重大事项

• 公司曾设立银川英课德外国语学校，后通过转让退出，避免同业竞争。
• 公司设立银川金讯通投资有限公司，股权结构为李虎彬60%、王雪琴20%、马一20%。
• 公司已搭建银川教育公共服务平台，拓展教育服务市场，提升盈利能力。

总结

银川育星达科技股份有限公司是一家专注于软件与信息技术服务的科技型中小企业，其业务涵盖行业应用软件研发、教育信息化服务、系统集成、网页设计、动漫制作、进出口等。公司规模较小，盈利能力较弱，且存在控股股东不当控制、非经常性损益、区域集中、管理、创新、人力资源及持续经营能力等多重风险。公司正在积极进行业务拓展、技术创新和市场推广，以提升盈利能力。公司已建立较为完善的治理结构，但需进一步完善管理机制和提升市场竞争力，以应对未来挑战。