2022-04-28-港交所-ESR_2021年年报_256页_6mb

ESR 2021財政年度總結

核心內容概述

ESR 是一家以新經濟為驅動的亞太區領先不動產管理公司，專注於提供全面一體化的解決方案，以實現業務、經濟及環境的可持續增長。2021財政年度，ESR 進一步強化其業務模式，透過收購ARA Asset Management及其附屬公司LOGOS，成為亞太區最大的新經濟地產平台，並在多個市場取得顯著的財務和營運成就。

主要觀點

• 業務多元化：ESR 透過自有物業、基金、投資公司及開發項目，建立了一個多元化的投資和開發平台，為資本合作夥伴提供靈活的選擇。
• 可持續發展：ESR 與MSCI及GRESB等機構合作，取得高達94%的出租率，並在多個市場獲得可持續建築認證，如LEED、WELL及CASBEE等。
• 財務表現優異：2021年度，ESR實現了收益、EBITDA及PATMI的顯著增長，其中基金管理分部表現尤為突出，並取得破紀錄的資產管理規模。
• 資本管理：ESR 透過多種融資方式，包括無抵押貸款及可持續發展表現掛鈎貸款，優化其債務結構並降低融資成本。
• 企業管治：ESR 積極推動企業管治，包括風險管理、員工參與及社區投資，並獲得多項行業獎項，如PERE全球大獎及MSCI ESG A評級。

关键信息

財務表現

• 總收益：2021年度總收益為360.6百萬美元（不包括建設收益），較2020財政年度增長21.7%。
• 經調整EBITDA：由366.0百萬美元增至430.8百萬美元，增長17.7%。
• PATMI：由286.5百萬美元增至377.3百萬美元，增長31.7%。
• 淨利潤：由314.7百萬美元增至410.5百萬美元，增長30.4%。
• 資產負債表：資產總值為93億美元，債務淨額為2,610百萬美元，佔資產總值的27.9%。
• 現金結餘：截至2021年12月31日為16億美元。

資本管理

• 融資活動：ESR 累計籌集58億美元，並成功發行多筆永久證券，包括NC5固定利率重設遞增從屬的永久證券。
• 貸款結構：透過無抵押貸款及SLL貸款，ESR 的加權平均債務到期日增至約4.5年。
• 債務淨額：2021年資產負債表上債務淨額為2,610百萬美元，較2020年增長。

物業組合

• 出租率：ESR 的物業組合出租率達94%，其中電子商務及第三方物流佔67%。
• 出租面積：達3.3百萬平方米，並擁有強勁的土地儲備達3.9百萬平方米。
• 主要物業：ESR 擁有200多項可持續建築認證，包括LEED、WELL及CASBEE等。

投資與發展

• 投資分部：ESR 在中國、日本及韓國進行了多項重大投資，包括數據中心及物流設施。
• 開發項目：ESR 開發項目動工總額達33億美元，其中在建項目達71億美元。
• 基金規模：基金管理分部資產管理規模增至356億美元，按年增長31%。

環境、社會及管治 (ESG)

• 可持續發展目標：ESR 跟進聯合國2030年可持續發展議程，並在多個領域取得進展。
• ESG認證：在中國、日本、韓國、澳大利亞等地，ESR 的物業獲得了LEED、WELL及CASBEE等認證。
• 社區投資：ESR 在社區投資方面取得積極進展，包括在越南改造成新冠疫情治療中心。

獎項與認可

• PERE全球大獎：ESR 收購ARA Asset Management被評為「亞洲最佳交易」。
• MSCI ESG A評級：ESR 首次在MSCI ESG評級中獲A評級。
• GRESB評分：多個基金及項目在GRESB評分中表現優異，包括ESR Japan Logistics Fund II及ESR China Logistics Fund LP。

重點事件

• 收購ARA Asset Management：ESR 以52億美元收購ARA，使其成為亞太區最大的不動產管理公司。
• 發行永久證券：ESR 發行多筆NC5固定利率重設遞增從屬的永久證券，以支持其增長戰略。
• SLL貸款：ESR 獲得首筆700百萬美元的可持續發展表現掛鈎貸款，並於年末增至10億美元。
• 新項目啟動：ESR 在日本啟動橫濱幸浦物流園區二期，並在中國、印度及韓國等地開發多個物流設施。

結論

ESR 在2021財政年度取得了顯著的財務、營運及可持續發展成果。透過強化其業務模式、優化資本結構及推動可持續發展實踐，ESR 繼續穩健成長，並在亞太區不動產市場中佔據重要地位。