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量化基金周报（20260807）总结

核心内容

本报告为2026年8月7日发布的量化基金周报，主要分析了本周公募量化基金及其它策略基金的表现，并提供了相关统计数据与图表。

主要观点

• 指数增强基金整体表现较好，其中：

  • 沪深300指数增强基金超额收益中位数为 0.89%。
  • 中证500指数增强基金超额收益中位数为 0.33%。
  • 中证1000指数增强基金超额收益中位数为 -0.04%。
  • 中证A500指数增强基金超额收益中位数为 0.75%。
  • 其它指数增强基金收益中位数为 0.33%。

• 绝对收益（对冲）类型基金收益中位数为 0.92%。

• 其它主动量化类型基金收益中位数为 5.96%，表现相对较好。

• 其它策略基金表现：

  • 定增主题基金收益中位数为 3.68%。
  • 提取业绩报酬的基金收益中位数为 1.86%。
  • 行业主题轮动基金收益中位数为 6.47%。
  • 多因子类型基金收益中位数为 7.08%。
  • 大数据驱动主动投资的基金收益中位数为 10.01%，表现最佳。

关键信息

指数增强基金表现

绝对收益及主动量化基金表现

• 绝对收益（对冲）类型基金：

  • 纳入统计数量：21只
  • 本周收益中位数：0.92%
  • 本季度收益中位数：-0.26%
  • 本年度收益中位数：1.43%
  • 最好收益：3.53%
  • 最差收益：-0.76%

• 其它主动量化类型基金：

  • 纳入统计数量：295只
  • 本周收益中位数：5.96%
  • 本季度收益中位数：-5.11%
  • 本年度收益中位数：5.40%
  • 最好收益：18.13%
  • 最差收益：-3.24%

其它策略基金表现

风险提示

• 报告结论基于定量模型和历史数据得出，历史数据不能代表未来。
• 本文基于公开信息对基金业绩和风格进行客观分析，不构成基金评级和推荐。

附图说明

• 图1至图6分别展示了沪深300、中证500、中证1000指数增强基金的业绩中位数及对应股指期货基差情况，包括基差年化收益率与期现差年化收益率。

分析师信息

• 分析师：吴俊鹏
• 联系方式：010-8092-7631 | wujunpeng@chinastock.com.cn
• 分析师登记编码：S0130517090001
• 加入银河证券时间：2015年
• 承诺：分析师承诺以勤勉态度独立、客观地出具报告，且报告内容反映其研究观点。

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评级标准

• 行业评级：
  • 推荐：相对基准指数涨幅10%以上
  • 中性：相对基准指数涨幅在-5%~10%之间
  • 回避：相对基准指数跌幅5%以上
• 公司评级：
  • 推荐：相对基准指数涨幅20%以上
  • 谨慎推荐：相对基准指数涨幅在5%~20%之间
  • 中性：相对基准指数涨幅在-5%~5%之间
  • 回避：相对基准指数跌幅5%以上

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