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宏观金融数据日报总结

一、核心内容概述

本报告为国贸期货研究院宏观金融研究中心发布的宏观金融数据日报，主要内容涵盖货币市场与流动性、股指行情综述、升贴水情况及免责声明等部分，旨在为投资者提供市场动态与分析。

二、货币市场与流动性分析

1. 市场利率变动

• DR001：收盘价1.32%，较前值下降0.23 bp。
• GC001：收盘价1.45%，较前值下降0.50 bp。
• SHBOR 3M：收盘价1.52%，较前值下降0.05 bp。
• 1年期国债：收盘价1.45%，较前值下降0.50 bp。
• 5年期国债：收盘价1.67%，较前值无变化。
• 10年期国债：收盘价1.97%，较前值下降0.10 bp。
• 10年期美债：收盘价4.39%，较前值上升5.00 bp。

2. 央行操作回顾

• 昨日央行开展785亿元7天期逆回购操作，操作利率1.40%，中标量与投标量一致。
• 逆回购到期205亿元，单日净投放580亿元。
• 同时，4500亿元1年期MLF到期，央行同步开展5000亿元MLF操作，以维持银行体系流动性充裕。

3. 热评分析

• 银行间市场资金面平稳宽松，DR001加权平均利率维持在1.32%附近。
• 央行通过MLF操作释放流动性，有助于缓解市场压力。
• 外部风险偏好有所回升，市场对美伊谈判的预期增强，短期流动性环境有望改善。

三、股指行情综述

1. 主要股指表现

• 沪深300：收盘价4537.5，上涨1.40%。
• 上证50：收盘价2859.5，上涨1.01%。
• 中证500：收盘价7767.7，上涨2.24%。
• 中证1000：收盘价7751.2，上涨1.98%。

2. 成交量与持仓量变化

• IF成交量：102275手，较前一日下降13.0%。
• IH成交量：51519手，较前一日下降12.9%。
• IC成交量：176384手，较前一日下降9.7%。
• IM成交量：223852手，较前一日下降23.5%。
• IF持仓量：260543手，较前一日下降1.3%。
• IH持仓量：103242手，较前一日下降3.0%。
• IC持仓量：285815手，较前一日下降2.9%。
• IM持仓量：375608手，较前一日下降6.8%。

3. 热评分析

• 市场情绪有所回暖，主要股指延续反弹。
• 外部风险偏好回升，与美伊谈判预期有关，霍尔木兹海峡定向开放的可能为市场带来短期缓和。
• 国内资本市场政策相对平静，但市场大幅下挫后，政策托底可能性上升。
• 预计股指进一步下跌空间有限，中长期仍偏多。

四、升贴水情况

1. 各合约升贴水率

• IF当月合约：升水11.14%（年化）。

• IH当月合约：升水6.40%（年化）。

• IC当月合约：升水16.77%（年化）。

• IM当月合约：升水20.72%（年化）。

• 下月合约：

  • IF：升水5.03%（年化）。
  • IH：升水2.89%（年化）。
  • IC：升水12.68%（年化）。
  • IM：升水15.23%（年化）。

• 当季合约：

  • IF：升水8.18%（年化）。
  • IH：升水4.38%（年化）。
  • IC：升水12.99%（年化）。
  • IM：升水14.99%（年化）。

• 下季合约：

  • IF：升水7.87%（年化）。
  • IH：升水4.78%（年化）。
  • IC：升水10.96%（年化）。
  • IM：升水13.25%（年化）。

2. 注释

• 升贴水率以年化计算，标绿为升水，标红为贴水。
• 数据来源：Wind。

五、免责声明

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