中国餐饮2026上半年景复盘报告-紧贴荣枯线的6个月_21页_2mb

高岩景气度季度报告总结：2026上半年中国餐饮业景气复盘

核心内容概述

2026年上半年中国餐饮行业呈现出“总量温和，结构剧变”的特征。尽管全国餐饮收入同比增长2.8%，但行业景气度指数（GYPI）仅达到100.1，贴住荣枯线，反映出行业并未真正回暖，也未出现明显失速。

GYPI指数由三个维度构成：需求（交易笔数同比）、价格（客单价同比）、供给（门店营业天数同比），权重分别为0.5、0.3、0.2。该指数不替代官方统计，而是为总量数据补充结构维度，帮助行业更精准地判断市场趋势。

主要观点

1. 增长引擎从“量”转向“价”

• 交易笔数：同比增长1.7%，较2025年的6%显著下降，表明消费频次红利已结束。
• 客单价：同比增长1.1%，主要由“每单人数”增长2.5%带动，人均消费同比下降1.4%，显示消费者并未真正提升消费能力。
• 收入增长：依赖价格提升，而非量的扩张，说明行业进入效率与单值驱动的新阶段。

2. 门店出清贯穿六个月

• 门店营业天数：同比减少5.3%，供给分项贡献-1.06，成为压低GYPI的主要因素。
• 出清分布：烘焙甜品与中式正餐是收缩最严重的两个业态，分别同比下降15.7%和13.7%。
• 趋势反转：行业重心从下沉市场回流高线城市，一线与新一线城市增长明显，而3、4、5线城市全面转负。

3. 业态与地理格局发生显著变化

• 业态表现：
  • 咖啡：GYPI 118.6，笔数增长33.9%，但客单价下降11.1%，呈现“以价换量”模式。
  • 中式快餐：唯一“动能与质量双正”的业态，营收增长4.6%，人均消费增长2.9%，表现稳健。
  • 非中式正餐：GYPI 92.7，垫底，下沉市场深跌拖累整体表现。
• 地理变化：2025年“越下沉越猛”的趋势逆转，高线城市增长明显，低线城市全面下滑。

关键信息

行业现状

• 总量增长：全国餐饮收入28,255亿元，同比增长2.8%。
• 结构变化：增长引擎从“量”转向“价”，门店出清贯穿整个上半年，行业进入“存量竞争”阶段。
• 景气度：GYPI 100.1，贴住荣枯线，行业未明显回暖，也未失速。

指数编制说明

• GYPI公式：GYPI = 100 + 0.5 × 需求 + 0.3 × 价格 + 0.2 × 供给。
• 数据来源：高岩餐观「鹰眼」景气度数据库，覆盖全国100万+分层抽样门店，T1-T5共300+城市。
• 与官方数据关系：大盘总规模与国家统计局餐饮收入口径一致，结构拆解为高岩独有。

下半年观察锚点

• 出清见底：门店营业天数同比降幅收窄并逼近零。
• 需求企稳：交易笔数同比回到零以上并站稳一个季度。
• 人均消费修复：人均消费同比连续两个季度为正，幅度不衰减，高低线同步。

使用说明

• 公开引用：《高岩景气度》季度报告可免费引用，注明来源即可。
• 订阅版本：
  • 景气度（本刊）：行业大盘核心读数 + GYPI读数 + 结构研判，免费索取。
  • 景气度 Pro：完整月报（月更），包含全维度读数、业态×线级增长矩阵、41菜系涨跌榜，年费¥19,800。
  • 景气度 Pro Max：在Pro基础上增加L2/L3细分颗粒、季度总结、EGPM洞察报告及定制服务，年费¥59,800。

附录信息

• 发布编号：高岩发布 GAOYAN PRESS • 高岩景气度 • VOL.10 • 《紧贴荣枯线的6个月》• NO.01。
• 数据来源：高岩餐观「鹰眼」景气度数据库、国家统计局（2026-07-15发布）。
• 场景图片：Unsplash平台，摄影师署名见各图，免费商用授权。

机构介绍

• 高岩科技：深耕餐饮大数据10+年，提供趋势研判、产品创新及增长决策支持。
• 核心团队：
  • Bill Wang：创始人·CEO，30年+餐饮与快消行业经验。
  • Wee Wang：首席内容官·厨人笔记总编辑，前阿里本地生活高级商业分析专家。
  • Shaun Yang：总经理·董事合伙人，前星巴克中国食品品类总经理。
  • Jason Chen：首席厨师官·厨人学院院长，前联合利华饮食策划亚太区最佳厨务顾问。

总结

2026年上半年，中国餐饮行业在总量温和增长的同时，结构发生深刻变化。增长动力从“量”转向“价”，门店出清贯穿整个半年，业态与地理格局反转，高线城市成为新的增长重心。高岩景气度指数（GYPI）为行业提供了一把结构分析的“尺子”，帮助品牌与研究机构更准确地把握市场趋势。下半年，行业能否真正回暖，需观察三个关键锚点：出清见底、需求企稳、人均消费修复。