20180124-信达证券-融资融券每日投资参考_16页_1mb

证券研究报告总结

核心内容概述

本报告为信达证券金融工程与衍生品交易团队发布的融资融券日报，内容涵盖上一交易日市场回顾、今日标的股票事件提示以及事件投资组合操作情况。报告数据来源于Wind和信达证券研发中心，旨在提供市场动态分析和投资组合操作信息，供投资者参考。

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主要观点

1. 市场融资融券情况

• 上一交易日，沪深两市融资融券余额规模为 10717亿元，较前一日增长 0.49%，其中融资余额为 10662.59亿元（+0.49%），融券余额为 54.42亿元（-0.18%）。
• 融资买入额为 560.82亿元，较前一日下降 5.8%；融资偿还额为 508.81亿元，下降 12.81%。

2. 市场指数表现

• 创业板指涨幅最大，达 +2.32%，上证综指涨幅最小，为 +0.39%。
• 从5日涨跌幅看，上证综指表现较好（+2.66%），中小板指最弱（+1.12%）。
• 从10日涨跌幅看，上证综指表现最好（+2.69%），创业板指最弱（-2.1%）。
• 从20日涨跌幅看，上证综指表现最佳（+6.2%），创业板指最弱（-0.63%）。

3. 行业表现

• 表现较好的行业包括：家用电器（+5.92%）、食品饮料（+3.25%）、传媒（+2.48%）、休闲服务（+2.14%）、商业贸易（+1.94%）。
• 表现较弱的行业包括：银行（-0.98%）、纺织服装（+0.23%）、轻工制造（+0.32%）、综合（+0.33%）、房地产（+0.33%）。

4. 标的股票表现

• 涨幅前五名的股票为：四川九洲（+10.08%）、格力电器（+10.01%）、上海钢联（+10.01%）、同花顺（+10.01%）、生意宝（+10%）。
• 跌幅前五名的股票为：海越股份（-10.02%）、海航基础（-10%）、千山药机（-9.98%）、司尔特（-7.47%）、中源协和（-6.34%）。

5. 大宗交易情况

• 上一交易日发生大宗交易的标的股票共 25只，包括 上海莱士、海康威视、智飞生物 等。
• 其中，海康威视 成交价为 37.48元，前一交易日收盘价为 40.30元，折价率 -7%；格力电器 折价率 -9.99%。

6. 标的股票停牌情况

• 今日共有 47只 标的股票停牌，其中 江苏吴中、海航基础 为今日开始停牌的股票，无复牌股票。

7. 大股东增减持情况

• 今日有 2只 标的股票被大股东增持，包括 兴民智通、海康威视。
• 有 3只 标的股票被大股东减持，包括 宁波银行、光迅科技（多次减持）。

8. 增发事件

• 今日有 1只 标的股票涉及增发事件，其中 模塑科技 为增发股份上市日。

9. 业绩报告发布

• 今日有 2只 标的股票发布业绩快报，分别为 申万宏源、南京银行。
• 有 10只 标的股票发布业绩预告，包括 北新建材、三聚环保、智飞生物 等。

10. 限售股解禁

• 未来 7个交易日 共有 8只 标的股票涉及限售股解禁，包括 新希望、中国银河、海宁皮城 等。

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事件投资组合操作

• 今日建仓股票：北新建材（业绩预增）。
• 今日无拟平仓股票。
• 上一交易日组合收益率为 1.2%，累计收益率为 126.94%，分别超越 上证综指、沪深300 和 创业板指 53.72、23.43 和 87.66个百分点。

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关键信息总结

• 融资融券余额：10717亿元，较前一日增长0.49%。
• 市场表现：创业板指表现最佳，上证综指表现最弱。
• 行业表现：家用电器、食品饮料、传媒等涨幅较大，银行、纺织服装等表现较弱。
• 股票表现：四川九洲、格力电器等涨幅显著，海越股份、千山药机等跌幅较大。
• 事件提示：今日47只股票停牌，2只股票被大股东增持，3只股票被大股东减持。
• 业绩报告：2只股票发布业绩快报，10只股票发布业绩预告。
• 限售股解禁：未来7个交易日内有8只股票涉及限售股解禁。
• 组合收益：组合收益率显著高于主要市场指数，累计收益率达126.94%。

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图表目录概览

• 图表1：近三月每日融资融券余额规模
• 图表2：近三月每日融资买入额及偿还额
• 图表3：近期主要市场指数涨跌幅
• 图表4：两融标的股票分行业融资余额占流通市值比例及增速
• 图表5：申万行业上一交易日涨跌幅
• 图表6：融资融券ETF上一交易日涨跌幅
• 图表7：两融标的股票涨跌幅排名前20
• 图表8：两融标的股票五日量比排名前20
• 图表9：两融标的股票金额流入率排名前20
• 图表10：两融标的股票开盘、尾盘资金净流入排名前20
• 图表11：融资余额占流通市值比例及增速排名前10
• 图表12：发生大宗交易的标的股票
• 图表13：停牌及复牌股票
• 图表14：大股东持股比例变动股票
• 图表15：未来7个交易日增发股票
• 图表16：未来7个交易日分红送转事件股票
• 图表17：今日发布相关业绩报告的股票
• 图表18：未来7个交易日限售股解禁股票
• 图表19：事件投资组合历史收益曲线
• 图表20：事件投资组合历史收益对比
• 图表21：今日拟建仓股票
• 图表22：今日拟平仓股票
• 图表23：昨日建仓股票
• 图表24：昨日平仓股票
• 图表25：事件投资组合成分股

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特别提示

本报告所列事件投资组合由信达证券研发中心事件选股策略模型生成，其组合收益率具有较大的不确定性，不构成对任何人的投资建议。