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交通部批复多地交通强国方案 重视2021智慧交通高景气度总结

核心内容

交通部于2020年11月30日批复了34家交通强国试点单位中的23家工作方案，标志着智慧交通建设进入加速阶段。智慧高速作为智慧交通的重要组成部分，正成为政策支持和行业发展的重点方向。同时，计算机行业在2020年表现亮眼，申万计算机指数在年初至今涨幅达14.04%，位居申万一级行业第16名。

主要观点

• 政策推动：交通强国与新基建政策组合将推动交通信息化行业快速发展。
• 智慧高速趋势：
  • 智慧高速项目数量明显增加，行业景气度持续提升。
  • 智慧高速应用场景更加丰富，基础设施数字化比例提高，信息化投入规模扩大。
  • 新一轮智慧高速建设融合边缘云、人工智能、北斗等技术，提升技术壁垒，推动行业集中度上升。
• 行业集中度提升：随着技术复杂度的提高，具备综合解决方案能力的交通信息化龙头企业将受益更多。
• 投资建议：建议关注智慧交通路侧建设龙头公司，如千方科技、金溢科技、高新兴、万集科技等。同时，看好智能网联汽车、金融科技、云计算、网络安全、医疗信息化等细分领域。

关键信息

智慧高速建设进展

• 浙江：计划通过1-2年完成杭州绕城西复线、沪杭甬、杭州湾大桥及连接线的智慧高速建设，并推动四市高速公路智慧化改造。
• 江苏：推进S342无锡段、G524常熟段、沪宁高速等智慧公路建设，目标在3年内完成新一代交通控制网建设。
• 广东：计划通过3-5年实现大湾区与南沙城市片区交通基础设施数字化，推动车联网产业链形成。
• 贵州：计划通过1-2年完成贵安复线智慧高速建设方案，发布智慧高速建设指南。
• 山东：计划通过2-3年实现智慧高速技术集成研究与应用创新，建设济青中线智慧高速示范项目。
• 湖北：计划通过1-2年形成一批智慧公路、智慧港口、智慧物流应用。
• 河北：计划通过1-2年在京雄高速河北段实现准全天候快速通行，并建设自动驾驶专用车道。
• 广西：计划通过3-5年实现高速公路全生命周期管理，建成沙井至吴圩智慧高速等项目。
• 陕西：计划通过1-2年建成基于BIM技术的桥隧建设管理系统。
• 安徽：计划通过1-2年实现区块链、大数据、车联网技术与交通融合应用，推动宁芜智慧高速建设。

技术升级与行业前景

• 新一轮智慧高速建设涵盖全要素感知、全方位服务、全业务管理、车路协同与自动驾驶、支撑及保障、新技术应用等六大方面。
• 技术复杂度提升，项目价值量增加，推动行业向更高层次发展。

市场表现

• 上周：申万计算机指数上涨2.95%，涨幅排名申万一级行业第4名。
• 年初至今：申万计算机指数上涨14.04%，排名第16名。
• 涨幅前五：汉邦高科、东方通、中孚信息、天津磁卡、创业慧康。
• 跌幅前五：科创信息、迪威讯、启明信息、科大国创、海兰信。

投资组合

• 建议关注公司：千方科技、中科创达、海康威视、用友网络、启明星辰。

风险提示

• 政策落地进度低于预期；
• 行业IT支出低于预期；
• 产业竞争加剧；
• 新技术研发不及预期。

行业动态

智能网联汽车

• 广东通过1-2年时间提升交通管理智慧化水平，推动车联网产业链形成。
• 广汽资本与讯飞云创合作成立星河智联，聚焦智能座舱、车联网、汽车数字化服务。
• 湖南发布智能网联汽车数据服务平台，打造行业共享平台。
• 博泰车联网与上汽通用五菱签署战略合作协议。
• 2025年全球联网汽车数量预计接近7400万台，中国将达2800万辆。
• 天津联通与中汽研合作发布“5G+远程驾驶平台”。
• 滴滴在长沙测试区进行D1定制网约车路测，展示多项智能功能。
• 特斯拉更新FSD Beta套件，实现更高级别的自动驾驶功能。
• Velodyne与福特合作研发重型卡车自动驾驶技术。
• Waymo与交通研究中心合作测试城市驾驶场景。
• AutoX发布中国首批完全无人驾驶RoboTaxi车队。

网络安全

• 湾区成立数字政府网络安全产业联盟，参与单位包括腾讯、华为、深信服等。
• 工信部发布2020年网络安全技术应用试点示范项目名单，共177个项目。
• 工信部表示将加快制定《促进网络安全高质量发展的意见》及《5G安全指引》。
• 2020年中国网络安全产业规模预计超过1700亿元，增速远超国际平均水平。
• 工信部推动建立车联网企业网络安全分级分类管理模式，加强商用密码应用。

金融科技

• 川投信产与中信银行、华夏银行合作，推动区块链在供应链金融中的应用。
• 银保监会主席郭树清强调对金融科技巨头实施创新监管，防范风险与垄断。
• Facebook加密货币项目Libra更名为Diem，寻求监管批准。

云计算

• 云计算已成为数字经济发展的核心引擎，预计2022年全球市场规模将超2700亿美元。
• 大地量子完成5000万元A轮融资，专注于云原生数字地球PaaS平台。
• AWS发布首批基于云的macOS实例，支持本地运行。
• Salesforce以270亿美元收购Slack，推动企业协作平台发展。
• 2020年1-10月我国软件业收入同比增长11.7%，其中工业软件收入增长10.4%。

重点公司动态

• 四维图新：非公开增发A股申请获证监会通过。
• 同方股份：获得政府补贴共计4,788.39万元。
• 捷顺科技：中标智慧停车系统建设项目，金额合计33,299,926元。
• 华力创通：拟发行不超过18,426.51万股，募集33,000万元用于北斗+5G项目。
• 运达科技：拟收购运达华开49%股权，交易金额6,615万元。
• 网达软件：获得政府补贴共计6,935,408.84元。
• 鸿泉物联：对中交兴路增资5,000万元。
• 千方科技：拟受让创新中心19.50%股权，出资4,120.84万元。
• 中国长城：对中电智科增资10,071万元。
• *ST天夏：与鑫钙实业签订智慧矿山项目合同，合同额155,206,400元。
• 航天长峰：获得政府补助共计5,496,095元。
• 新智认知：转让北海新绎游船100%股权，作价13.70亿元。
• 山石网科：发布限制性股票激励计划，目标2021-2024年净利润增速分别不低于25%、50%、75%、100%。
• 安博通：获得政府补贴共计788.03万元。
• 航天宏图：发布限制性股票激励计划，目标2021-2023年营业收入增速分别不低于69%、119%、185%。

一级市场风向

• 鼎纳自动化：获得1亿元B轮融资，为机器视觉解决方案提供商。
• 云智慧：完成6000万美元D3轮融资，聚焦企业数字化运营。
• AIPARK爱泊车：完成D轮融资，专注于AI智慧泊车与大数据平台。
• 瀚博半导体：完成5000万美元A轮融资，专注于AI视觉芯片研发。
• 艾拉比：完成1000万美元A轮融资，为OTA方案提供商。
• 万智生科技：完成Pre-A轮融资，为物联网应用解决方案提供商。
• 蘑菇物联：完成B+轮融资，聚焦工业互联网通用平台研发。

行业评级体系

• 申港证券行业评级：

  • 增持：报告日后6个月内相对强于市场基准指数收益率5%以上。
  • 中性：报告日后6个月内相对市场基准指数收益率介于-5%~+5%之间。
  • 减持：报告日后6个月内相对弱于市场基准指数收益率5%以上。

• 申港证券公司评级：

  • 买入：报告日后6个月内相对强于市场基准指数收益率15%以上。
  • 增持：报告日后6个月内相对强于市场基准指数收益率5%~15%之间。
  • 中性：报告日后6个月内相对市场基准指数收益率介于-5%~+5%之间。
  • 减持：报告日后6个月内相对弱于市场基准指数收益率5%以上。

市场基准指数为沪深300指数。