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大發地產集團有限公司 (6111.HK) 新股發行總結

核心內容

大發地產集團有限公司於2018年10月11日在香港交易所上市，其新股發行過程於2018年10月4日截止。發售股份總數為200,000,000股，發售價格範圍為3.28港元至4.98港元，預計集資金額為6.56億港元至9.96億港元。每手入場費為5,030.18港元。

主要資訊

發售時間安排

• 公開發售截止日期：2018年10月4日中午12時正
• 公告申請結果：2018年10月10日
• 上市日期：2018年10月11日

獨家保薦人

• 建銀國際金融有限公司

發售價格與資金規模

• 發售價：3.28港元至4.98港元
• 預計集資金額：6.56億港元 至9.96億港元
• 每手入場費：5,030.18港元

所得款項用途

• 開發現有物業項目：60%
• 償還貸款：30%
• 一般營運資金：10%

估值資訊

• 股東應佔未經審計備考經調整每股有形資產淨值：3.43港元至3.83港元（按1.0港元兌0.874元人民幣匯率計算）

集團概要

大發地產集團有限公司是一家位於長江三角洲地區的房地產開發商，主要從事住宅物業的開發與銷售，同時也涉足商業物業投資和物業管理服務。截至2018年6月底，集團擁有29個項目，包括24個住宅物業、4個商業綜合樓及1個辦公樓層。其中，5個項目位於上海，24個項目分布在江蘇省、安徽省及浙江省。集團目前擁有五種住宅產品系列，分別為售府系列、凱系列、融悅系列、歐陸系列及現代系列，以滿足不同客戶群體的需求。

行業概要

根據上海市及南京市的統計數據，住宅物業價格在2011年至2017年間持續增長：

• 上海市住宅物業均價：從每平方米13,566元人民幣增至24,866元人民幣，複合年增長率為10.6%
• 南京市住宅物業均價：從每平方米8,415元人民幣增至15,259元人民幣，複合年增長率為10.4%

風險提示

• 集團未來可能無法在理想地段以合理價格購得合適的土地儲備。
• 集團業務高度依賴中國物業市場的表現，尤其是其業務所在及計劃進入的城市。
• 若這些城市的物業銷售、價格或需求出現下降，將對集團的業務及經營業績產生負面影響。

財務表現（2016至2017年）

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