2022-06-07-深交所-岭南股份_2021年年度报告（修订版）_342页_4mb

岭南生态文旅股份有限公司2021年度报告总结

核心内容概述

岭南生态文旅股份有限公司（以下简称“岭南股份”）在2021年实现了营业收入47.99亿元，同比下降27.84%，净利润为4,698.95万元，同比增长110.21%。公司未派发现金红利，未送红股，也未以公积金转增股本。公司业务涵盖生态环境建设与修复、水务水环境治理、文化旅游三大板块，致力于“生态+文旅”融合发展，提升综合竞争力。

主要观点

• 行业定位：公司属于“N水利、环境和公共设施管理业”，细分行业为“N77生态保护和环境治理业”。
• 生态修复业务：受益于政策推动和环境治理需求，生态修复业务成为公司重点发展方向之一。
• 水务水环境治理：水务水环境治理行业面临政策调整和标准提升，污水处理厂提标改造和建制镇污水处理设施建设成为新的增长点。
• 文化旅游业务：文化旅游行业在疫情后迎来新的发展机遇，公司通过打造沉浸式体验主题产品和数字科技手段提升市场竞争力。
• 公司战略：公司以“生态+文旅”为核心战略，强化全产业链集成运营能力，提升综合收益。
• 经营模式：公司采用EPC、PC等模式，专注于生态、水务和文旅三大业务板块的协同发展。
• 研发投入：2021年研发投入为1.93亿元，占营业收入的4.03%，较2020年下降42.91%。
• 现金流情况：受疫情影响，公司经营活动现金流为-2.47亿元，同比减少137.98%；投资活动现金流为-3.31亿元，同比增加56.98%；筹资活动现金流为-4.34亿元，同比减少317.59%。

关键信息

财务指标

营业收入构成

主要客户与供应商

• 主要客户：前五名客户合计销售额为9.17亿元，占年度销售总额的19.10%。
• 主要供应商：前五名供应商合计采购金额为2.56亿元，占年度采购总额的6.52%。

费用与研发

• 费用情况：

  • 销售费用：5,744.44万元，同比下降33.18%。
  • 管理费用：3.03亿元，同比下降17.64%。
  • 财务费用：2.06亿元，同比增长7.20%。
  • 研发费用：1.86亿元，同比下降37.62%。

• 研发投入：

  • 2021年研发投入为1.93亿元，占营业收入的4.03%。
  • 主要研发项目包括城市绿道生态功能优化、华南土壤侵蚀区修复、城镇黑臭水体治理等。

现金流分析

• 经营活动现金流：-2.47亿元，同比减少137.98%，主要因疫情影响导致销售回款减少。
• 投资活动现金流：-3.31亿元，同比增加56.98%，主要因对外投资减少。
• 筹资活动现金流：-4.34亿元，同比减少317.59%，主要因偿还银行贷款增加。
• 现金及现金等价物净增加额：-10.14亿元，同比减少1357.15%。

公司发展动态

• 战略布局：公司继续深耕粤港澳大湾区、长三角、京津冀及成渝地区，强化区域市场拓展。
• 重大项目：中标多个重点工程项目，包括重庆市金凤园区水利及公园工程、濉溪县凤栖湖采煤沉陷区综合治理项目等。
• 科研创新：公司持续加强技术研发，获得多项专利和著作权，提升行业竞争力。
• 品牌建设：公司获得多项国家级和省级荣誉，如“2021中国服务业企业500强”等。

风险与挑战

• 疫情对经营的影响：疫情导致销售回款减少，影响公司现金流。
• 市场竞争加剧：公司需不断提升核心竞争力，应对行业竞争。
• 融资环境变化：融资趋紧，影响公司资金链。
• 政策调整：政策推动行业向高质量发展，公司需适应政策变化。

未来展望

• 战略方向：公司将继续围绕“生态+文旅”发展，优化业务结构，提升经营质量。
• 市场机遇：生态修复、智慧水务、文化旅游等领域的市场前景广阔，公司将继续抓住发展机遇。
• 技术提升：公司将继续加大研发投入，推动技术创新，提升市场竞争力。
• 区域拓展：公司将继续拓展粤港澳大湾区、长三角等重点区域市场，推动区域发展。

总结

岭南生态文旅股份有限公司在2021年面临疫情带来的挑战，但通过优化业务结构、强化技术研发、拓展区域市场，公司实现了净利润的显著增长。公司业务涵盖生态修复、水务治理和文化旅游，未来将继续深化“生态+文旅”战略，提升综合竞争力，推动高质量发展。