20241230-国投期货-金融工程周报_期指短周期小幅分化_8页_1mb

本报告总结2024年12月30日前的市场分析。期指市场呈现显著涨跌分化，IH2501上涨204%，IF2501上涨132%，IC2501下跌0.22%，IM2501下跌1.28%，反映大小盘风格严重分歧，成交量较上周下降，持仓量多数增长。宏观基本面因子评分显示，期指通胀指标5分，流动性6分，估值9分，市场情绪6分，期债通胀6分，流动性4分，市场情绪8分。短周期侧重美元影响和杠杆资金下降，长周期显示工业利润好转。CTA量化策略上周无净值变化，未交易。股债策略信号低迷，风险包括经济复苏不及预期、美联储政策超预期和地缘政治风险。总体观点为股指偏多，国债中性，操作谨慎。报告强调不可作为投资依据，仅供参考。