20180709-山西证券-山西新三板动态_股转正研究设置单独的做市商激励约束机制_15页_2mb

山西新三板市场动态总结（2018年7月2日—7月9日）

核心内容概述

本报告聚焦于2018年7月2日至7月9日期间，山西新三板市场的发展动态与表现，涵盖政策调整、市场统计、行业分布、交易情况、挂牌公司动态、融资情况、新增挂牌企业、待挂牌企业统计及上市辅导等关键信息。

主要观点

• 新三板正在研究设置单独的做市商激励约束机制，旨在提升做市商的市场活跃度与合规性。
• 山西新三板市场挂牌企业数量稳定，2018年7月9日挂牌总数为88家，其中1家为新增企业。
• 创新层企业数量为8家，2018年新增1家创新层企业。
• 交易方面，竞价转让企业表现活跃，成交量与成交额较上周显著增长，而做市转让企业交易量略有下降。
• 多家挂牌公司发布重要公告，包括行政处罚、重大资产重组进展及对外投资设立控股子公司。
• 企业融资方面，有4家发布增发预案，5家已完成增发，融资总额达1.27亿元。
• 有1家待挂牌企业处于审查反馈阶段，另有4家企业正在接受IPO辅导。

关键信息

一、新三板要闻回顾

• 做市商激励约束机制：全国股转公司正在研究设置单独的做市商激励约束机制，包括建立单独的做市商评价与激励制度，从成交量、报价质量、合规性等角度进行全方位评价，以正向激励优秀做市商。

二、山西新三板市场统计

• 挂牌企业总数：截至2018年7月9日，山西新三板市场挂牌企业88家。
• 地区分布：太原市51家，运城市11家，大同市5家，长治市4家，临汾市4家，晋城市4家，晋中市3家，朔州市2家，阳泉市2家，吕梁市2家。
• 创新层企业：目前有8家企业符合创新层标准，2018年新增1家，为宇林德。

三、山西新三板挂牌行业分布

• 全国行业分布：工业（29.24%）、信息技术（28.24%）、可选消费（14.40%）为前三。
• 山西行业分布：工业（34.09%）、信息技术（20.45%）、材料（19.32%）为前三。

四、山西新三板交易情况

• 做市转让：6家企业，总股本5.2亿股，上周成交量14.1万股，成交额42.07万元，较上周小幅回落。
• 竞价转让：82家企业，总股本38.83亿股，上周成交量31.0万股，成交额128.84万元，较上周大幅提升。

五、山西新三板挂牌公司动态

• 和信基业：因网站描述不当收到10000万元罚款，已整改并缴纳罚款。
• 喜跃发：股票暂停转让，正在进行重大资产重组，预计恢复转让不晚于2018年8月3日。
• 文龙中美：对外投资设立控股子公司山西文龙中美煤矿开采技术有限公司，注册资本1000万元，公司持股51%。

六、山西新三板企业融资情况

• 增发预案：4家企业发布增发预案，预计募资1.75亿元，发行股数2215.48万股。
• 增发实施：5家企业完成增发，合计募资1.27亿元，增发股数4823.80万股。

七、山西新三板上周挂牌企业

• 牧标股份：新增挂牌企业，前身是山西胡兰食品有限公司，现为全产业链清真牛肉供应企业，2015-2017年收入稳步增长，归母净利润提升，主办券商为开源证券。

八、山西区域待挂牌企业统计

• 待挂牌企业：截至2018年6月29日，1家企业处于审查反馈阶段，为山西格瑞特建筑科技股份有限公司，所属行业为化学原料和化学制品制造业，主办券商为西部证券。

九、山西区域挂牌公司上市辅导

• 拟IPO企业：4家企业正在接受IPO辅导，包括锦波生物（国金证券）、中绿环保（中信建投证券）、益通股份（德邦证券）和寰烁股份（山证国际金融控股）。