20241110-西南证券-因子情绪表现与基金仓位探测周跟踪_因子情绪观察与基金仓位高频探测_15页_2mb

因子情绪与基金仓位周度分析报告总结

市场情绪跟踪

截至2024年11月8日，沪深300、上证50股指期货小幅贴水（0.11%、0.23%），中证1000、中证500股指期货升水（-0.23%、-0.34%）。两融余额1.78万亿元，融资净买入额环比上升84.6亿元，电子、非银金融行业表现活跃。主动权益基金发行规模本周累计2.57亿元，平均仓位增至83.32%。

公募基金仓位与行业偏好

主动权益基金重点增仓计算机、银行、传媒等行业；减持电力、机械、石油石化。近一个月行业配置中，银行、非银金融、TMT板块仓位上升最为显著。

因子表现与多头策略

过去一周因子层面，动量、流动比率等因子表现突出，IC值分别为2.76%、1.74%；小市值因子在绝对收益上表现最佳，近一周累计超额收益达47.7%；动量因子超额达23.4%。而PS、股息率等因子负向表现明显。

风险提示：数据基于历史，存在一定滞后性与第三方准确性风险；投资需谨慎自身风险偏好，市场存在波动风险。