2024-06-23-国际清算银行-智能金融系统_人工智能如何改变金融（英）_42页_1002kb

总结

引言

金融系统被视为经济的“大脑”，通过处理信息协调参与者和分配资源。本报告分析人工智能（AI）——包括生成式AI（GenAI）和AI代理——如何转型金融，重点讨论其对金融稳定和监管的影响。

AI发展与金融变革

AI从基于规则的系统演进到机器学习（ML）和生成式AI。ML提升风险管理和交易效率；GenAI（如大型语言模型）改善客户服务和数据分析；AI代理潜力在于自主任务执行，但也带来新风险。

对金融功能的影响

• 金融中介：AI降低成本，扩大信贷访问。
• 保险：ML减少欺诈，简化流程。
• 资产管理：AI驱动预测和交易。
• 支付：创新流动性管理工具。

金融稳定风险

GenAI和AI代理可能导致同质化、羊群效应和网络风险，加剧金融系统不稳定性。实体经济AI自动化转型可能引发消费者违约和政策挑战。

监管与治理框架

推建议则包括透明度、问责制、公平性等原则。讨论了美国（市场驱动）、中国（国家驱动）和欧盟（权利驱动）模式，强调国际合作和标准统一以应对AI治理挑战。

情景与结论

乐观场景显示AI提升生产力和增长；破坏性场景风险大范围经济和金融动荡。强调需加强监管以缓解风险，同时抓住创新机遇。

关键挑战

AI引入黑箱问题、数据依赖和系统性风险。监管需平衡创新与安全，避免外部性。

本报告突显AI在金融领域的双刃剑作用：机遇与风险并存。