20230222-国信证券-私募基金周报_上周沪深300指增私募超额中位数0.23_百亿私募调研聚焦医药板块_12页_1mb

报告摘要

私募基金周报总结

核心内容

私募基金市场动态：截至2023年1月末，存续私募证券投资基金94264只，存续规模5.61万亿元，环比增长0.94%。存续私募证券投资基金管理人8595家，环比下降4.74%。2023年1月新备案私募证券投资基金2270只，占新备案基金数量的78.44%，新备案规模152.21亿元，环比下降22.99%。
私募基金数量分布：截至2023年2月22日，私募排排网数据库中共登记有75676只运行中的私募证券投资产品，其中主观股票多头占比最高，为35166只，其次为复合策略（6955只）和量化股票多头（4749只）。
私募基金周度表现：
- 股票多头策略：周度收益率中位数为-1.32%，年初至今收益率中位数为3.83%，最大回撤中位数为-2.73%。
- 股票多空策略：周度收益率中位数为-1.19%，年初至今收益率中位数为2.79%，最大回撤中位数为-2.60%。
- 股票市场中性策略：周度收益率中位数为-0.18%，年初至今收益率中位数为0.75%，最大回撤中位数为-0.78%。
- 指数增强策略：沪深300指增、中证500指增、中证1000指增策略周度超额收益率中位数分别为0.23%、0.19%、0.01%。
- 管理期货CTA策略：
  - 主观CTA策略：周度收益率中位数为-0.32%、0.08%、-0.19%。
  - 量化CTA策略：周度收益率中位数为-0.45%、0.01%、-0.47%。
- 债券策略：纯债策略、债券增强、债券复合策略周度收益率中位数分别为0.14%、-0.09%、0.08%。
- 多资产策略：宏观策略、套利策略、复合策略周度收益率中位数分别为-0.99%、-0.05%、-0.73%。
- 其他策略：定增打新、转债交易策略、FOF策略周度收益率中位数分别为-2.11%、-1.40%、-0.69%。
百亿私募调研动向：
- 上周百亿私募调研最多的行业为医药、机械、基础化工，分别有42、28、28家机构调研。
- 上周最受百亿私募关注的个股为信德新材（8家）、迈普医学（7家）。

主要观点

市场整体表现：私募基金市场整体保持增长态势，但新备案规模有所下降，显示市场活跃度有所减弱。
策略表现差异：股票多头策略表现相对较差，而指数增强策略表现优于市场，显示其在当前市场环境下具备一定优势。
CTA策略表现：主观CTA策略整体表现不如量化CTA策略，但套利策略表现相对较好。
债券策略：纯债策略表现稳定，但债券增强策略表现略差。
多资产策略：宏观策略表现较差，而套利策略和复合策略表现略优于市场。
其他策略：定增打新策略表现最差，转债交易策略和FOF策略表现中等。
百亿私募偏好：百亿私募更倾向于调研医药、机械、基础化工等板块，显示出对相关行业的关注。

关键信息

市场数据：
- 存续私募基金总数：146345只，存续规模：20.23万亿元。
- 新备案私募基金数量：2894只，新备案规模：568.99亿元。
策略分类：
- 主观股票多头、复合策略、量化股票多头为私募基金主要策略。
- 指数增强策略表现较好，超额收益中位数为0.23%。
- CTA策略表现分化，主观趋势CTA周度收益率中位数为-0.32%，量化趋势CTA为-0.45%。
百亿私募调研：
- 上周调研最多的行业为医药、机械、基础化工。
- 最受关注的个股为信德新材和迈普医学，分别受到8家和7家百亿私募调研。