> **来源：[研报客](https://pc.yanbaoke.cn)** # 云南交投生态科技股份有限公司2022年年度报告总结 ## 核心内容概览 云南交投生态科技股份有限公司（简称“交投生态”）于2023年4月发布了2022年度报告。报告指出公司在2022年实现了营业收入5.84亿元，归母净利润1,067.46万元，实现扭亏为盈。公司计划不派发现金红利、不送红股、不以公积金转增股本。同时，公司面临多重挑战，包括宏观环境变化、强制退市风险、资金缺口等，但通过一系列措施逐步化解。 ## 主要观点 ### 一、公司治理与经营策略 - 公司治理能力持续提升，完善法人治理结构，强化风险、合规、内控、法务“四位一体”的全面风险管理体系建设。 - 经营能力增强，加大市场拓展力度，成功中标多个重点项目，如巍山至凤庆、宣威至会泽等高速公路项目。 - 通过优化融资结构、推进债权清收、实施薪酬制度改革等措施，提升公司整体运营效率和市场竞争力。 ### 二、行业发展趋势 - 国家“双碳”战略和生态文明建设推动绿色产业发展，为公司提供广阔市场空间。 - 云南省推进生态文明建设，持续投入专项资金支持环境治理，公司业务与之高度契合。 - 智慧交通和新型基础设施建设为公司带来新的发展机遇，公司积极布局相关领域。 ### 三、核心竞争力 1. **资源和平台优势**：依托控股股东云南交投集团，公司在获取相关业务资源方面具有天然优势。 2. **专业领域优势**：公司拥有20项专业资质，涵盖市政、建筑、环保、景观工程等多个领域。 3. **行业经验优势**：公司具备丰富的市场拓展、项目管理和人才储备经验。 4. **人才优势**：通过薪酬制度改革，增强员工薪酬吸引力和待遇保障，促进人才稳定和优化。 ## 关键信息 ### 一、财务数据 - **营业收入**：5.84亿元，同比增长48.93%。 - **归母净利润**：1,067.46万元，同比增长114.53%。 - **扣除非经常性损益的净利润**：-731.73万元，同比下降91.06%。 - **经营活动产生的现金流量净额**：3,044.57万元，同比下降62.74%。 - **资产负债率**：88.45%，资产总额27.88亿元。 ### 二、业务模式 1. **PPP模式**：公司作为社会资本方，与政府合作设立项目公司，实现投资、融资、运营等功能。 2. **传统工程模式**：通过公开招投标承接绿化工程，业主信用等级高，违约风险小。 3. **咨询类业务模式**：提供环境规划、调查评估、设计等服务，收款方式灵活。 4. **EPC模式**：设计-采购-施工一体化，采用固定总价合同，全面负责工程质量、安全、工期等。 ### 三、融资结构 - **委托贷款**：10.72亿元，一年期，融资成本3.90%。 - **项目融资**：1.7亿元，九年期，融资成本6.37%。 - **合计融资**：12.42亿元，融资成本整体下降。 ### 四、主要客户与供应商 - **主要客户**：遂宁市河东新区建设与交通运输局（46.68%）、中济海公园（37.72%）等，合计占比93.69%。 - **主要供应商**：昆明金宸建设工程有限公司（25.81%）、云南交投生态环境工程有限公司（8.12%）等，合计占比52.76%。 ### 五、费用与现金流 - **销售费用**：2,092.43万元，同比下降21.89%。 - **管理费用**：6,543.86万元，同比增长4.58%。 - **财务费用**：-346.14万元，同比下降105.99%，主要由于资金占用费确认及融资成本下降。 - **研发费用**：102.36万元，同比增长35.97%。 - **经营活动产生的现金流量净额**：3,044.57万元，同比下降62.74%。 - **筹资活动产生的现金流量净额**：4,515.89万元，同比增长109.24%。 - **现金及现金等价物净增加额**：7,574.22万元，同比增长128.66%。 ### 六、资产与负债状况 - **货币资金**：1.89亿元，同比增长66.77%，主要由于委托贷款和债权清收。 - **长期应收款**：12.51亿元，同比增长106.23%，主要由于遂宁PPP项目和陆良同乐公园项目初验完成。 - **短期借款**：10.96亿元，同比下降4.47%。 - **一年内到期的非流动负债**：3,575.62万元，同比增长147.66%，主要由于子公司长期借款流动性重分类。 ### 七、主要控股参股公司 - **遂宁仁里古镇文化旅游开发有限公司**：文化旅游业务，营业收入2.73亿元，净利润-2,256.49万元。 - **云南洪尧园林绿化工程有限公司**：园林绿化业务，营业收入2,372.24万元，净利润563.00万元。 - **云南筑锦生态建设有限责任公司**：园林绿化业务，营业收入1.45亿元，净利润-9,591.99万元。 - **重庆云投生态园林环境建设有限公司**：园林绿化业务，营业收入1,749.10万元，净利润-1,788.56万元。 - **砚山绿源生态建设有限公司**：环境治理业务，营业收入2,934.22万元，净利润-4,662.99万元。 - **云南依科环境建设有限公司**：园林绿化业务，营业收入1,852.70万元，净利润2,221.80万元。 - **云南云投生态湖泊治理有限公司**：环境治理业务，营业收入137.61万元，净利润-1,342.01万元。 - **通海山秀水务发展有限公司**：水污染处理业务，营业收入1,234.80万元，净利润4,155.33万元。 ### 八、未来发展展望 1. **2023年经营计划**： - 健全公司治理体系，优化业务结构，提升市场布局和经营效能。 - 推动高质量发展，深化国企改革，推进科技数字赋能，提升核心竞争力。 - 加强规范运作，提升公司治理水平，完善内部控制体系。 - 改善公司基本面，推进重点项目实施，加快低效资产处置和债权清收。 - 加强信息披露和投资者关系管理，维护股东和公司利益。 2. **面临的风险**： - **市场竞争风险**：绿化工程行业门槛低，竞争激烈，需加强技术、人才和市场要素积累。 - **资金短缺风险**：业务模式存在资金长期占用，需加强资金统筹和支付节奏控制。 - **项目风险**：工程施工受多种因素影响，如资金、施工条件、设计等，需加强项目全过程管控。 ## 总结 云南交投生态科技股份有限公司在2022年实现了扭亏为盈，营业收入和净利润均实现显著增长。公司依托控股股东的资源和平台优势，积极拓展市场，优化业务结构，提升治理能力和经营效率。同时，公司面临市场竞争、资金短缺和项目风险等挑战，需通过技术、人才和管理创新等手段加以应对。未来，公司将继续深化国企改革，推进科技数字赋能，加快项目实施和资产优化，实现持续健康发展。