20220917-东证期货-系列一_咖啡市场概况及全球生产贸易格局_24页_4mb

咖啡市场概况及全球生产贸易格局总结

核心内容

本报告系统分析了全球咖啡市场概况、主要生产国与消费国的贸易格局、中国咖啡产业的现状以及国际和国内咖啡期货市场的运作情况，旨在为行业参与者提供全面的市场洞察。

主要观点

全球咖啡市场概况

• 咖啡分为阿拉比卡、罗布斯塔和利比里卡三种，其中阿拉比卡和罗布斯塔是主要流通品种。
• 阿拉比卡咖啡产量占全球55%，罗布斯塔占45%，主要产自巴西、哥伦比亚、越南、印度尼西亚等国家。
• 咖啡种植受气候、地理条件影响较大，生长周期中存在“大小年”现象，影响产量和价格波动。
• 咖啡产业链中，上游种植利润最低（约1%），中游加工利润约6%，而下游咖啡饮品利润高达93%。

全球咖啡生产贸易格局

• 全球咖啡生产集中在“咖啡带”（南北回归线之间），主要生产国为巴西、越南、哥伦比亚、印度尼西亚、埃塞俄比亚。
• 巴西和越南的产量合计占全球总量的50%以上，巴西是阿拉比卡最大生产国，越南是罗布斯塔最大生产国。
• 全球咖啡消费主要集中在欧美国家，占全球消费总量的40%以上，巴西是第二大消费国，中国消费量占全球2.5%。
• 咖啡生豆是全球贸易的主要形式，占出口总量的80%以上，而速溶咖啡和烘焙咖啡则占较小比例。
• 2021/22年度全球咖啡产量同比下降5.23%，但消费量增长2.08%。

中国咖啡产业形势

• 中国咖啡种植主要集中于云南，品种以阿拉比卡为主，产量占全球约1%，消费量占全球约2.5%。
• 云南咖啡种植面积和产量在2017年后持续下降，2021年种植面积139.29万亩，产量10.87万吨。
• 中国咖啡市场消费增速快，年增长超15%，速溶咖啡仍为主流，但现磨和即饮咖啡增长迅速。
• 中国咖啡进出口连续5年出现逆差，速溶咖啡进口量最大，主要来源国为越南、巴西、危地马拉等东盟国家。
• 云南咖啡市场长期依赖国际期货价格，缺乏定价权，但随着精品咖啡的发展，未来有望改善。

关键信息

国际咖啡期货市场

• 全球最重要的咖啡期货是美国ICE交易所的C型阿拉比卡咖啡期货和欧洲ICEU交易所的罗布斯塔咖啡期货。
• 阿拉比卡咖啡期货价格是全球现货价格的基准，罗布斯塔期货价格同样作为现货价格的参考。
• 交易所库存结构受生产国产量及交割规则影响，哥伦比亚咖啡因品质高而成为唯一可升水交割的咖啡，巴西咖啡因处理方式不同而贴水。
• 咖啡期货价格波动受气候、虫害、物流等因素影响，2021年因多种因素影响，期货价格出现暴涨，随后在收获高峰期趋于稳定。

国内咖啡现货市场

• 云南咖啡产业以生豆出口为主，市场长期依赖国际定价，缺乏自主定价权。
• 云南国际咖啡交易中心（YCE）推动精品咖啡发展，建立独立的定价机制，实现优质优价。
• 咖啡等级评定体系以水分、瑕疵、粒径和杯测得分为核心指标，分为精品级、优质级和商业级。

咖啡生产与消费趋势

• 全球咖啡产量集中度高，巴西和越南产量占全球近50%。
• 欧美是全球咖啡消费的主要地区，占全球消费总量的约66.7%。
• 中国咖啡消费增长迅速，已成为全球增长最快的市场之一。
• 云南咖啡种植面积和产量持续下降，但“十四五”规划提出将种植面积稳定在150万亩，产量稳定在15万吨以上。

咖啡产业链与贸易

• 咖啡产业链利润分配严重不均，下游附加值最高。
• 咖啡生豆出口为主，但近年来中国咖啡生豆出口占比下降，速溶咖啡出口占比上升。
• 进出口逆差持续，进口主要来自东盟国家，出口主要流向欧美。

图表目录（关键数据）

• 图表1：阿拉比卡与罗布斯塔咖啡品种对比
• 图表2：全球咖啡种植区域分布
• 图表3：咖啡花、浆果及生豆形态
• 图表4：咖啡樱桃内部结构
• 图表5：全球主产区采摘季分布
• 图表6：咖啡种植气候因素
• 图表7：咖啡产业链结构
• 图表8：2021/22年度全球咖啡产量
• 图表9：巴西与越南产量占比
• 图表10：阿拉比卡咖啡生产格局
• 图表11：罗布斯塔咖啡生产格局
• 图表12：全球咖啡收获面积
• 图表13：全球咖啡收获单产
• 图表14：全球咖啡消费总量
• 图表15：全球咖啡消费结构
• 图表16：全球咖啡出口情况
• 图表17：全球咖啡生豆出口格局
• 图表18：全球咖啡生豆进口格局
• 图表19：巴西咖啡种植区域分布
• 图表20：巴西咖啡收获面积
• 图表21：巴西咖啡产量情况
• 图表22：巴西历年咖啡产量
• 图表23：巴西咖啡消费量
• 图表24：巴西咖啡生豆出口国分布
• 图表25：巴西速溶咖啡出口国分布
• 图表26：越南咖啡历年产量
• 图表27：越南咖啡出口品类
• 图表28：云南咖啡种植区域分布
• 图表29：中国咖啡产量变化
• 图表30：云南咖啡面积及产量
• 图表31：云南咖啡“十四五”发展目标
• 图表32：中国咖啡消费量变化
• 图表33：中国咖啡进出口变化
• 图表34：中国咖啡分品类进口情况
• 图表35：中国咖啡分品类出口情况
• 图表36：中国咖啡生豆进口结构
• 图表37：中国咖啡生豆出口结构
• 图表38：C型咖啡期货库存结构
• 图表39：分来源国库存变化
• 图表40：国际咖啡期货合约介绍
• 图表41：云南咖啡价格跟随ICE期货
• 图表42：各等级咖啡市场报价
• 图表43：云南咖啡等级评定标准

总结

全球咖啡市场呈现明显的生产与消费错配现象，生产国多为发展中国家，消费国则集中在欧美发达国家。阿拉比卡和罗布斯塔是主要交易品种，巴西和越南是全球最大的阿拉比卡和罗布斯塔生产国，对国际价格影响显著。中国咖啡产业虽规模较小，但消费增长迅猛，成为全球增长最快的市场之一。云南作为主要咖啡产区，面临种植面积与产量下降问题，但通过精品咖啡发展和政策支持，未来有望提升市场竞争力与定价权。国际咖啡期货市场由ICE和ICEU主导，国内咖啡市场仍需进一步发展以增强自主定价能力。