20210605-西部证券-电新行业周报_BIPV有望迎快速发展_6月锂电产业链排产持续旺盛_13页_532kb

报告摘要

BIPV与新能源汽车产业链发展周报总结

核心内容

BIPV行业快速发展
- 绿色建筑政策利好，BIPV（光伏建筑一体化）成为实现碳中和、碳达峰目标的重要一环。
- 湖南省人大常委会发布绿色建筑发展条例征求意见稿，鼓励金融机构通过提供保险、贷款、绿色信用债等方式支持绿色建筑项目，降低融资成本。
- 2021年已有三十余个地区发布未来3~5年绿色建筑规划，14省明确建设BIPV相关补贴。
- 随着我国能源结构转型，BIPV将成为光伏产业中快速发展的子市场之一。
新能源汽车销量持续增长
- 欧洲主要国家新能源汽车销量持续增长，法国、挪威、意大利、西班牙、德国、英国等国家5月新能源汽车销量同比增幅显著，渗透率持续提升。
- 造车新势力表现亮眼，蔚来、小鹏、理想、哪吒等品牌销量同比大幅增长，带动相关产业链需求。
- 国内锂电产业链排产持续旺盛，6月锂电企业满产运行，部分企业排产提升，下半年产销两旺态势可期。
风电行业高景气持续
- 5月国内陆上风机招标量2.80GW，同比+272%，海上风机招标量5.00GW，同比+4900%。
- 1-5月风机招标总量达26.43GW，同比+125%。
- 风电产业链需求有望维持较高水平，推荐相关企业。
国内经济平稳扩张，工控与民用电工行业受益
- 5月PMI指数为51.0%，连续三个月保持在51.0%以上，显示国内经济平稳扩张。
- 工控、低压电器及民用电工行业下游需求旺盛，建议关注相关企业。

主要观点

BIPV政策支持增强：湖南省政策支持推动BIPV项目融资成本下降，为行业带来新的发展机遇。
新能源汽车销量高增长：欧洲新能源车销量环比提升，国内新势力销量持续增长，带动锂电产业链需求。
风电行业高景气：风机招标量持续走高，显示风电行业需求旺盛，未来增长潜力大。
工控与民用电工行业受益：国内经济平稳增长带动工控、低压电器及民用电工行业需求上升。

关键信息

BIPV推荐企业：隆基股份、迈为股份、中信博、固德威、阳光电源、晶澳科技、通威股份、晶盛机电、福莱特、福斯特、爱旭股份、中环股份、捷佳伟创。
新能源汽车推荐企业：欣旺达、嘉元科技、科达利、宁德时代、亿纬锂能、恩捷股份、宏发股份、鹏辉能源。
风电推荐企业：日月股份、天顺风能、明阳智能、东方电缆、中材科技、金风科技。
工控与民用电工推荐企业：汇川技术、良信电器、公牛集团、国电南瑞。

价格跟踪

光伏产业链：
- 多晶硅价格持续上涨，硅片价格也有明显提升，电池片和组件价格受成本压力影响，部分企业下调开工率。
- 光伏玻璃价格基本稳定，但利润空间受到压缩。
锂电材料价格：
- 磷酸铁锂价格相对平稳，三元正极材料价格仍有上涨趋势，负极材料价格因石墨化产能不足而维持高位。
- 隔膜价格稳中有升，电解液价格因VC供应紧张而持续上涨。

行业动态

隆基技术突破：隆基单晶双面N型TOPcon电池片转换效率达25.21%，HJT电池片转换效率达25.26%，技术全面领先。
河北省与福建省“十四五”规划：
- 河北省计划到2025年风光装机容量达97GW。
- 福建漳州计划打造国家级深远海装备制造产业示范区，推动风电与海洋装备发展。
天顺风能子公司签署风电塔架项目：天顺风能子公司将在通辽市科尔沁区建设年产12万吨风电塔架装备制造项目。