20260508-五矿期货-油脂期权早报_10页_3mb
报告摘要
油脂期权市场总结（2026/05/08）
核心内容概述
本报告总结了2026年5月8日菜籽油、棕榈油、花生和豆油期权市场的最新数据与分析，包括标的期货价格走势、成交量与持仓量变化、隐含波动率、压力支撑位及相应的期权策略建议。
一、菜籽油期权（OI）
1.1 标的行情解析
- OI609合约：昨日收盘价为9882元，较前日下跌69元，跌幅0.69%。成交量为158226手，较前日增加23095手；持仓量为288875手，较前日增加7257手。
- 隐含波动率：维持在年平均隐波率0.1864上方，当前加权隐波率为17.71%，较前日下降0.50%。
- 压力支撑位：压力位为10800，支撑位为9400。
1.2 期权因子分析
- 量仓PCR：
- 成交量PCR为0.55，较前日下降0.04。
- 持仓量PCR为0.85，较前日上升0.04。
- 持仓分布：持仓量集中在平值行权价附近，整体持仓分布显示市场参与者对标的的多空态度较为均衡。
1.3 策略建议
- 方向性策略：构建看涨期权牛市价差组合策略，如B_OI2607C9800 + S_OI2607C10000。
- 波动性策略：无。
二、棕榈油期权（P）
2.1 标的行情解析
- p2609合约：昨日收盘价为9752元，较前日下跌150元，跌幅1.51%。成交量为617586手，较前日增加151937手；持仓量为463822手，较前日增加8886手。
- 隐含波动率：维持在年平均隐波率0.2203上方，当前加权隐波率为22.11%，较前日下降1.98%。
- 压力支撑位：压力位为10000，支撑位为9000。
2.2 期权因子分析
- 量仓PCR：
- 成交量PCR为0.49，较前日上升0.08。
- 持仓量PCR为0.64，较前日无变化。
- 持仓分布：持仓量分布显示市场参与者对标的的多空态度存在差异，但整体趋势偏向看涨。
2.3 策略建议
- 方向性策略：无。
- 波动性策略：构建卖出看涨+看跌期权组合策略，如S_P2606C10000 + S_P2606P9400，以获取时间价值和方向性收益，同时保持delta中性。
三、花生期权（PK）
3.1 标的行情解析
- PK610合约：昨日收盘价为8332元，较前日下跌62元，跌幅0.73%。成交量为96677手，较前日减少25590手；持仓量为207457手，较前日增加3555手。
- 隐含波动率：维持在年平均隐波率0.1468上方，当前加权隐波率为11.85%，较前日下降0.39%。
- 压力支撑位：压力位为9300，支撑位为8200。
3.2 期权因子分析
- 量仓PCR：
- 成交量PCR为0.41，较前日上升0.04。
- 持仓量PCR为0.67，较前日上升0.04。
- 持仓分布：持仓量分布显示市场参与者对标的的多空态度较为均衡。
3.3 策略建议
- 方向性策略：无。
- 波动性策略：构建卖出看涨+看跌期权组合策略，如S_PK2610P8300 + S_PK2610C8500，以获取时间价值和方向性收益，同时保持delta中性。
四、豆油期权（Y）
4.1 标的行情解析
- y2609合约：昨日收盘价为8581元，较前日下跌94元，跌幅1.08%。成交量为264273手，较前日增加14984手；持仓量为716060手，较前日减少11888手。
- 隐含波动率：维持在年平均隐波率0.1539上方，当前加权隐波率为15.61%，较前日下降0.73%。
- 压力支撑位：压力位为8800，支撑位为8300。
4.2 期权因子分析
- 量仓PCR：
- 成交量PCR为0.49，较前日上升0.14。
- 持仓量PCR为0.58，较前日上升0.01。
- 持仓分布：持仓量分布显示市场参与者对标的的多空态度较为均衡。
4.3 策略建议
- 方向性策略：构建看涨期权熊市价差组合策略，如B_Y2607C8700 + S_Y2607C8300。
- 波动性策略：无。
五、总结与关键信息
| 油脂种类 | 标的合约 | 最新价（元） | 涨跌幅 | 成交量变化（万手） | 持仓量变化（万手） | 隐含波动率 | 压力位 | 支撑位 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 菜籽油（OI） | OI609 | 9882 | -0.69% | +23095 | +7257 | 17.71% | 10800 | 9400 |
| 棕榈油（P） | p2609 | 9752 | -1.51% | +151937 | +8886 | 22.11% | 10000 | 9000 |
| 花生（PK） | PK610 | 8332 | -0.73% | -25590 | +3555 | 11.85% | 9300 | 8200 |
| 豆油（Y） | y2609 | 8581 | -1.08% | +14984 | -11888 | 15.61% | 8800 | 8300 |
六、免责声明
- 本报告由五矿期货有限公司发布，基于可靠资料来源，力求提供精确数据与客观分析。
- 对于因使用本报告而导致的任何损失，五矿期货有限公司不承担责任。
- 报告不提供量身定制的交易建议，交易者应独立评估自身财务状况与目标。
- 本报告仅供交流使用，不构成任何投资建议。
- 本报告版权为五矿期货有限公司所有，未经书面许可，不得复制、传播或存储。
七、公司信息
- 公司总部：深圳市南山区粤海街道3165号五矿金融大厦13-16层
- 电话：400-888-5398
- 网址：www.wkqh.cn
展开完整摘要
试读结束，高清完整版pdf/doc/ppt,请点下载
