20220329-国信证券-工业数字化行业专题—煤矿智能化_高煤价叠加政策加速煤矿智能化建设_行业景气度确立_26页_5mb

煤矿智能化行业专题总结

核心内容

煤矿智能化是当前煤炭行业发展的重点方向，受到高煤价和政策双重推动。国家发改委、能源局等八部委联合发布《关于加快煤矿智能化发展的指导意见》，首次从国家层面推动煤矿智能化发展，明确了技术融合方向与建设目标。同时，2021年煤炭价格达到历史高位，为煤矿智能化建设提供了经济动力。

主要观点

• 智能化发展阶段：我国煤炭生产模式经历了纯人力、机械化、自动化，目前正处于智能化初期，整体建设水平较低，但发展迅速。
• 智能化目标：预计到“十四五”末期，全国将建成1000处智能化煤矿，智能化渗透率有望达到30%以上。
• 技术推动：华为推出“矿鸿操作系统”与“3个1 + N + 5”智能矿山架构，推动行业统一标准，实现设备互联和系统协同。
• 市场空间：预计2022-2025年煤矿智能化市场空间合计约239亿元，其中新建煤矿智能化建设市场规模约120亿元，存量煤矿智能化改造市场规模约119亿元。

关键信息

市场规模测算

• 现有煤矿数量：约4700处，其中超大型煤矿（千万吨级以上）约80处，中大型煤矿（100万吨-1000万吨）约1200处。
• 智能化改造费用：
  • 超大型煤矿：约7000万元/处
  • 中大型煤矿：约3000万元/处
  • 新建煤矿：约1亿元/处
• 智能化渗透率：
  • 超大型煤矿：预计从60%提升至100%
  • 中大型煤矿：预计从10%提升至30%
• 市场空间：
  • 超大型煤矿智能化改造市场：约36亿元
  • 中大型煤矿智能化改造市场：约83亿元
  • 新建煤矿智能化建设市场：约120亿元
  • 合计市场空间：约239亿元

政策推动

• 国家政策：2016年起，国家陆续出台多项政策推动煤矿智能化，如《能源技术革命创新行动计划（2016—2030年）》、《煤炭工业发展“十三五”规划》、《关于加快煤矿智能化发展的指导意见》等。
• 地方政策：多个省市（如山东、山西、河南、内蒙古、新疆等）制定了煤矿智能化建设方案，明确建设目标和时间节点。

行业竞争格局

• 主要公司：包括龙软科技、天地科技、梅安森、工大高科、北路智控、易控智驾、踏歌智能等。
• 公司业务：
  • 龙软科技：专注于煤矿地理信息系统（GIS）和工业软件，是行业领先的解决方案提供商。
  • 天地科技：中煤科工集团旗下，提供智慧矿山一体化解决方案。
  • 梅安森：专注于矿山安全监测监控与预警，提供物联网应用。
  • 工大高科：国内井下轨道信号控制与智能调度龙头企业。
  • 北路智控：专注于智能矿山信息系统，覆盖通信、监控、集控及装备配套。
  • 易控智驾、踏歌智能：国内煤矿无人驾驶技术领先企业。

智能化效益

• 生产效率提升：智能化煤矿可提升生产效率，预计利润提升7%-12%，投资回报率提升2%-3%。
• 安全与管理提升：通过智能监测、预警、远程控制等技术手段，实现煤矿无人化、少人化，降低事故率，提升管理效率。
• 政策红利：智能化煤矿可享受税收优惠、产能核增等政策支持。

风险提示

1. 智能矿山政策推进不及预期
2. 上游煤炭价格波动带来系统性风险
3. 疫情反复可能带来交付延迟风险

相关公司盈利预测及投资评级

未来展望

随着政策持续推进、技术不断成熟，煤矿智能化将成为行业发展的必然趋势，相关企业有望在智能化浪潮中获得显著增长机会。同时，随着5G、AI、物联网等技术的深入应用，煤矿智能化建设将加速推进，带动行业整体升级。