2022-02-20-上交所-兴通股份首次公开发行股票招股说明书_496页_3mb

兴通海运股份有限公司首次公开发行股票招股说明书总结

核心内容概述

兴通海运股份有限公司（以下简称“公司”）拟首次公开发行人民币普通股（A股）5,000万股，占发行后总股本的25%，发行价格为21.52元/股，发行日期为2022年3月15日，拟在上海证券交易所上市。发行后公司总股本将达到20,000万股。

主要观点

1. 股份限售与减持承诺

• 控股股东及实际控制人承诺：自上市之日起36个月内不转让或委托管理其持有的股份；锁定期满后2年内减持价格不低于发行价；若上市后6个月内股价连续20个交易日低于发行价，自动延长6个月锁定期；任职期间每年转让不超过25%的股份，离职后半年内不得转让。
• 持股5%以上的其他股东承诺：自上市之日起12个月内不转让股份，锁定期满后2年内减持价格不低于发行价，若违反承诺，所得收益上缴公司。
• 申报前12个月内新增股东承诺：自上市之日起12个月内或取得股份之日起36个月内不转让股份，若违反承诺，所得收益上缴公司。
• 董事、监事、高级管理人员承诺：自上市之日起12个月内不转让股份，锁定期满后2年内减持价格不低于发行价，若违反承诺，所得收益上缴公司。

2. 上市后三年内稳定股价预案

公司制定了稳定股价预案，包括以下措施：

• 公司回购股份：在满足条件时，公司可回购股份，回购资金总额不超过首次公开发行募集资金总额，单次回购金额不少于1,000万元，回购比例不超过2%。
• 控股股东、实际控制人增持股份：若回购措施未启动，控股股东或实际控制人可在符合规定的前提下增持股份，资金不低于上一年度税后分红的20%，不超过50%，单次增持比例不超过2%。
• 董事、高级管理人员增持股份：若控股股东未履行增持义务，董事、高级管理人员可增持，资金不低于其上一年度税后薪酬的20%，不超过50%，单次增持比例不超过2%。

3. 承诺履行的约束措施

• 若公司或相关方未能履行承诺，将面临公开说明未履行原因、道歉、调减或停发相关责任人薪酬、赔偿投资者损失等约束措施。
• 若公司违反承诺，将依法承担赔偿责任；若控股股东、实际控制人违反承诺，公司可责令其履行增持义务或直接使用其分红或薪酬进行增持。

4. 招股说明书真实性承诺

公司及控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员、证券服务机构均承诺招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，若违反承诺，将依法赔偿投资者损失。

5. 发行后的股利分配政策

• 公司实行现金分红为主，每年以现金方式分配的利润不低于可供分配利润的10%。
• 若公司处于成熟期且无重大资金支出安排，现金分红比例最低应达到80%。
• 若公司处于成长期且有重大资金支出安排，现金分红比例最低应达到20%。
• 公司至少每三年重新审阅一次股东分红回报规划，并根据实际情况进行调整。

6. 风险提示

• 行业管控风险：液货危险品运输受国家严格管控，运力审批政策影响公司业务规模。
• 运力调控政策风险：交通运输部对新增运力实施严格审批，可能限制公司发展。
• 船舶安全运营风险：运输过程中可能因事故导致巨额赔偿或客户流失。
• 环境保护风险：货物泄漏可能引发污染治理成本增加及环保处罚。
• 新增运力获取风险：公司需通过严格评审获取新增运力，存在资质、安全环保等问题影响获取。
• 客户集中度风险：前五大客户收入占比高，若合作关系变动，将影响公司业绩。

7. 审计截止日后经营状况

• 审计截止日为2021年12月31日，2022年1-3月营业收入预计增长10.07%至21.08%，净利润预计增长1.54%至10.37%。
• 公司具备较强的综合实力，连续获得新增运力指标，业务规模持续扩大。

8. 公司基本情况

• 公司成立于1997年12月18日，注册资本15,000万元，主营国内沿海散装液体化学品、成品油运输业务。
• 截至2021年12月31日，公司拥有15艘船舶，总运力18.73万载重吨，其中化学品船12艘，运力12.85万载重吨。
• 公司与多家大型石化企业建立长期合作关系，是行业内的龙头企业。

关键信息

总结

兴通海运股份有限公司作为国内沿海散装液体化学品运输的龙头企业，计划通过首次公开发行股票募集资金，以增强公司业务实力和盈利能力。公司对股份限售、减持、稳定股价、股利分配等事项作出了详细承诺，并制定了相应的约束措施。同时，公司提示了行业管控、运力调控、安全运营、环保、客户集中度等风险因素，强调公司具备较强的实力和良好的经营状况。本次发行对于公司未来发展具有重要意义，旨在实现股东回报最大化，增强市场信心。