20260812-国贸期货-宏观金融数据日报_1页_534kb

宏观金融数据日报总结

核心内容概述

本报告为国贸期货研究院宏观金融研究中心发布的宏观金融数据日报，涵盖货币市场与流动性、股指行情综述以及升贴水情况等内容，旨在提供市场动态分析和投资参考。

---

货币市场与流动性分析

市场数据

品种	收盘价	较前值变动(bp)
DR001	1.3604	-1.74
GC001	1.4100	-3.50
SHBOR 3M	1.4300	0.00
1年期国债	1.2050	+0.07
5年期国债	1.4000	-0.29
10年期国债	1.7010	-0.83
10年期美债	4.7293	+0.93

市场回顾

• 昨日央行以1.40%的中标利率开展了0亿元7天期逆回购操作。
• 当日465亿元逆回购到期，单日净回笼465亿元。

热点评论

• 银行间市场资金面宽松局面有所收紧，DR001和DR007加权平均利率维持在1.36%和1.39%上方。
• 政治局会议强调加快政府债券使用进度，三季度可能进入政府债集中供给阶段，对银行体系流动性及资金结构形成阶段性压力。

---

股指行情综述

市场表现

品种	收盘价	较前日变动(%)
沪深300	4663.79	-0.81
上证50	2929.93	-1.27
中证500	7967.54	-0.79
中证1000	7698.05	-0.46
IF成交量	89814.00	-2.74
IF持仓量	269543.00	+2.85
IH成交量	43706.00	+13.03
IH持仓量	120236.00	+2.42
IC成交量	157983.00	-3.39
IC持仓量	305984.00	+0.85
IM成交量	247540.00	+5.92
IM持仓量	472443.00	+0.96

市场回顾

• 昨日A股市场整体弱势调整，主要指数普遍收跌。
• 沪深300下跌0.81%，上证50下跌1.27%，中证500下跌0.79%，中证1000下跌0.46%。
• 行业板块跌多涨少，家用电器、医药生物、公用事业、通信、石油石化板块涨幅居前；基础化工、钢铁、有色金属、交通运输、国防军工板块跌幅居前。

热点评论

• A股市场整体弱势，但创业板指逆势微涨0.34%。
• 国家统计局数据显示，7月CPI同比上涨0.5%，PPI同比上涨3.5%，环比下降0.7%。
• 温和的通胀数据为货币政策宽松提供了空间，对权益市场构成一定支撑。
• 海外方面，英伟达联合6家机构组建独立算力融资平台，市场质疑其“循环融资”风险。
• 中报业绩披露进入高峰期，内外扰动因素增多，预计A股股指将延续震荡分化格局。
• 短期内IH和IF可能受益于风险偏好回落，但IC和IM具备更高的上涨弹性。
• 市场波动明显加大，建议投资者控制仓位，避免盲目追涨。

---

升贴水情况

升贴水数据

项目	股指	当月合约	下月合约	当季合约	下季合约
IF升贴水	4663.79	7.82%	7.99%	7.21%	6.92%
IH升贴水	2929.93	4.15%	6.86%	6.29%	5.21%
IC升贴水	7967.54	11.70%	11.52%	9.76%	9.31%
IM升贴水	7698.05	6.47%	10.59%	10.51%	10.31%

说明

• 升贴水数值为年化计算后的升贴水率。
• 标绿为升水，标红为贴水。
• 数据来源：Wind

---

其他信息

• 世界500强投资企业：国贸期货股份有限公司位列其中。
• 公司愿景：成为一流的衍生品综合服务商。

---

免责声明

• 本报告信息来源于公开可获得的资料，力求准确可靠，但不对信息的准确性及完整性做任何保证。
• 本报告不构成个人投资建议，亦未针对个别投资者的特殊目标、财务状况或需求。
• 投资者需自行判断报告内容是否符合其特定状况，据此投资，责任自负。
• 本报告仅向特定客户推送，未经国贸期货授权，不得引用、转载或向第三方传播。
• 期市有风险，入市需谨慎。