20160906-法国巴黎银行-Trading_Signals_12页_919kb

报告摘要

文档内容总结

核心内容

本文档是BNP Paribas发布的外汇交易信号报告，主要包含STEER™模型的交易信号、各货币对的短期价值偏离度（z-score）分析、以及全球外汇策略团队的联系方式和法律声明。

主要观点

交易信号

短期交易信号：
- 06-Sep-16：SHORT USDBRL，入场价3.2832，目标价3.2481，止损价3.3007，收益率0.00%。
- 05-Sep-16：SHORT GBPUSD，入场价1.3305，目标价1.3031，止损价1.3495，收益率-0.21%。
- 01-Sep-16：LONG EURGBP，入场价0.8480，目标价0.8627，止损价0.8321，收益率-1.34%。
- 01-Sep-16：SHORT USDCOP，入场价2971.7700，目标价2946.3640，止损价2984.4730，收益率0.60%。
- 02-Sep-16：SHORT USDPEN，入场价3.3945，目标价3.3678，止损价3.4078，收益率-0.09%。
近期已平仓信号：
- 17-Aug-16：SHORT EURSEK，入场价9.4843，平仓价9.5542（31-Aug-16），收益率-0.74%。
- 01-Sep-16：SHORT EURPLN，入场价4.3638，平仓价4.3787（02-Sep-16），收益率-0.34%。
- 02-Sep-16：SHORT USDZAR，入场价14.6407，平仓价14.4220（02-Sep-16），收益率1.49%。
- 02-Sep-16：SHORT USDCLP，入场价680.5700，平仓价676.9800（02-Sep-16），收益率0.53%。

货币对短期价值分析（G10）

EURGBP：STEER目标价0.8627，当前价0.8370，z-score为-1.42（-3.13%）。
EURNOK：STEER目标价9.2797，当前价9.2220，z-score为-0.76（-0.63%）。
EURUSD：STEER目标价1.1242，当前价1.1150，z-score为-0.62（-0.81%）。
USDCAD：STEER目标价1.2943，当前价1.2910，z-score为-0.27（-0.26%）。
AUDUSD：STEER目标价0.7660，当前价0.7630，z-score为-0.26（-0.39%）。
NZDUSD：STEER目标价0.7299，当前价0.7330，z-score为0.29（0.45%）。
EURCHF：STEER目标价1.0875，当前价1.0930，z-score为0.70（0.48%）。
GBPUSD：STEER目标价1.3031，当前价1.3330，z-score为1.25（2.25%）。
EURSEK：STEER目标价9.3643，当前价9.5410，z-score为1.82（1.85%）。
USDJPY：STEER目标价99.50，当前价103.60，z-score为1.94（3.96%）。

EM（新兴市场）交易信号

06-Sep-16：STEER发起对USDBRL的空头信号，近期美元兑雷亚尔上涨未反映基本面。
01-Sep-16：STEER对USDCOP和USDPEN发出空头信号，哥伦比亚股市走强使USDCOP的公允价值下降，但现货未完全反应，可能受美国假期影响。
02-Sep-16：STEER对USDPEN发出空头信号，目标价3.3678，止损价3.4078，收益率-0.09%。
02-Sep-16：STEER对USDZAR发出空头信号，目标价14.0881，止损价14.3500，收益率1.49%。
02-Sep-16：STEER对USDCLP发出空头信号，目标价671.67，止损价673.40，收益率0.53%。

其他货币对分析

USDMXN：STEER目标价18.4943，当前价18.5380，z-score为0.27（0.23%）。
USDCLP：STEER目标价671.67，当前价673.40，z-score为0.49（0.26%）。
USDBRL：STEER目标价3.2250，当前价3.2830，z-score为1.66（1.77%）。
USDPEN：STEER目标价3.3447，当前价3.3980，z-score为1.95（1.55%）。
USDCOP：STEER目标价2893，当前价2954，z-score为2.34（2.07%）。

关键信息

STEER™模型：用于生成外汇交易信号，通过分析货币对的短期价值与市场价之间的偏离度（z-score）来决定多空策略。
z-score：表示当前价与STEER目标价之间的偏离程度，正值表示当前价高于目标价，负值表示当前价低于目标价。
交易策略：根据z-score判断是否发出交易信号，若超出上下限则可能触发交易。
市场因素：
- GBP相对于USD和EUR被高估。
- USDCOP和USDPEN的空头信号可能受到哥伦比亚股市走强和美国假期的影响。
图表：文档附有多个货币对的短期价值图表，如EURGBP、USDCAD、AUDUSD、EURNOK、GBPUSD、EURSEK、USDJPY、USDMXN、USDCLP、USDBRL、USDPEN、USDCOP等，用于展示STEER模型的短期价值与市场价的对比。

联系方式

全球外汇策略团队：
- Michael Sneyd, CFA：宏观量化策略师，伦敦，电话：44 20 7595 1307，邮箱：michael.sneyd@uk.bnpparibas.com
- Steven Saywell：全球外汇策略负责人，伦敦，电话：44 20 7595 8487，邮箱：steven.saywell@uk.bnpparibas.com
- Sam Lynton-Brown：伦敦，电话：44 20 7595 8467，邮箱：sam.lynton-brown@uk.bnpparibas.com
- Clara Leonard：伦敦，电话：44 20 7595 1424，邮箱：clara.leonard@uk.bnpparibas.com
- Daniel Katzive, CFA：北美外汇策略负责人，纽约，电话：1 212 841 2408，邮箱：daniel.katzive@us.bnpparibas.com
- Vasilis Koutsaftis：纽约，电话：1 212 471 7973，邮箱：vasilis.koutsaftis@americas.bnpparibas.com
新兴市场团队：
- Wike Groenenberg：全球EM策略负责人，伦敦，电话：44 20 7595 8746，邮箱：wike.groenenberg@uk.bnpparibas.com
- Piotr Chwiejczak：EM策略师，伦敦，电话：44 20 7595 8715，邮箱：piotr.chwiejczak@uk.bnpparibas.com
- Erkin Isik, CFA：EM策略师，伊斯坦布尔，电话：90 216 635 2987，邮箱：erkin.isik@teb.com.tr
- Mirza Baig：亚洲EM策略负责人，新加坡，电话：65 6210 3262，邮箱：mirza.s.baig@asia.bnpparibas.com
- Jennifer Kusuma：亚洲EM策略师，新加坡，电话：65 6210 3263，邮箱：jennifer.kusuma@asia.bnpparibas.com
- Altaz Daghla：AU/NZ利率策略师，新加坡，电话：65 6210 4994，邮箱：altaz.daghla@asia.bnpparibas.com
- Kun Shan：中国策略师，上海，电话：86 21 2896 2773，邮箱：kun.shan@asia.bnpparibas.com
- Tianhe Ji：中国策略师，上海，电话：86 21 2896 2785，邮箱：tianhe.ji@asia.bnpparibas.com
- Gabriel Gersztein：拉美EM策略负责人，圣保罗，电话：55 11 3841 3421，邮箱：gabriel.gersztein@br.bnpparibas.com
- Samuel Castro：拉美EM策略师，圣保罗，电话：55 11 3841 3492，邮箱：samuel.castro@br.bnpparibas.com
- Gustavo Mendonca：拉美EM策略师，圣保罗，电话：55 11 3841 3445，邮箱：gustavo.mendonca@br.bnpparibas.com