20200831-德勤-亚太四大半导体市场的崛起_32页_2mb

亚太半导体市场总结

核心内容

亚太地区在全球半导体行业中占据主导地位，中国大陆、日本、韩国和中国台湾是全球半导体收入前六大国家/地区的四个。亚太半导体市场销量占全球60%，其中中国大陆市场占比超过30%。半导体行业涉及多个专业领域，包括设备、电子设计自动化（EDA）软件、知识产权（IP）、整合元件制造商（IDM）、代工厂和封装测试（OSAT）等。

主要观点

• 市场格局：四大市场各自拥有独特优势，并在全球半导体价值链中扮演关键角色。
• 行业复苏：尽管受到疫情和贸易战的冲击，半导体行业的长期前景依然乐观，尤其在逻辑和模拟集成电路领域。
• 弹性应对：企业需要提高供应链的弹性和透明度，以应对全球供应链的不确定性。
• 降低依赖：中国大陆正在加快实施半导体进口替代策略，以增强自主创新能力。
• 市场分化：中美科技博弈可能促使全球半导体制造企业形成多个发展阵营，企业需重新评估其供应链策略。

关键信息

四大市场概况

半导体行业复苏与增长

• 行业现状：2019年全球半导体收入下降12%，主要受需求下降和中美贸易争端影响。
• 复苏前景：随着经济复苏，逻辑集成电路和模拟集成电路领域将继续增长，存货出清将拉高硅晶片的平均售价。
• 技术推动：人工智能、大数据和5G等技术的发展将推动半导体市场需求。

供应链弹性

• 应对策略：企业应绘制供应链图谱，实现数字化，提高透明度，建立安全储备。
• 多元化发展：通过构建平行供应链网络，企业可降低对单一地区的依赖，提高供应链韧性。
• 回流趋势：韩国和中国台湾企业正考虑将高价值制造部门回流本地，以减少对美国的依赖。

降低依赖与进口替代

• 中国大陆：是全球最大的集成电路消费市场，但制造能力仍落后于其他国家。
• 进口替代策略：中国正加快半导体行业结构调整，以减少对国外技术的依赖。
• 研发投资：中国大陆的“大基金”投入超过428亿美元，但研发投入仍不足，难以长期维持技术优势。

市场分化与迁移趋势

• 中美科技博弈：可能导致全球半导体制造企业形成多个发展阵营。
• OEM/ODM迁移：部分企业将供应链迁至东南亚，以降低对中国的依赖。
• 东南亚潜力：新加坡、越南、马来西亚等国家因靠近中国而成为迁移首选。

中国消费市场的重要性

• 市场体量：中国是全球最大的半导体消费市场，吸收了超过50%的全球半导体产品。
• 消费模式转变：十年前，中国半导体产品主要用于出口；如今，国内消费占比达50%。
• 未来趋势：预计到2035年，中国将消化75%的半导体产品，推动国内半导体行业持续增长。

结论

亚太半导体市场正处于快速发展阶段，四大市场在行业价值链中发挥着重要作用。尽管受到疫情和贸易战的影响，半导体行业的长期前景依然乐观。企业需增强供应链弹性，降低对单一地区的依赖，并加大研发投入，以实现技术突破和自给自足。中国作为全球最大的半导体消费市场，正加速推进进口替代策略，以提升其在半导体行业的自主创新能力。