20210917-天风证券-金融工程_估值与基金重仓股配置监控半月报_15页_1mb

报告摘要

本报告分析了2021年9月17日全市场及各行业主要指数的估值水平与基金重仓股配置比例，结合历史数据进行分位数比较，旨在为市场监控提供参考依据。

沪深300指数：
- 整体法PE估值为13.10，中位数法PE估值为27.36，分位数分别为57.17%和63.90%。
- 整体法PB估值为1.49，中位数法PB估值为3.22，分位数分别为46.46%和87.05%。
- 预测PEG为0.77，分位数为32.99%。
- 基金重仓股配置比例为55.27%，分位数为40.00%。
上证50指数：
- 整体法PE估值为10.75，中位数法PE估值为18.94，分位数分别为59.76%和71.68%。
- 整体法PB估值为1.26，中位数法PB估值为2.53，分位数分别为50.78%和94.47%。
- 预测PEG为0.69，分位数为30.05%。
- 基金重仓股配置比例为18.30%，分位数为33.33%。
中证500指数：
- 整体法PE估值为21.85，中位数法PE估值为25.15，分位数分别为7.08%和7.25%。
- 整体法PB估值为2.06，中位数法PB估值为2.20，分位数分别为25.04%和30.57%。
- 预测PEG为0.62，分位数为0.17%。
- 基金重仓股配置比例为8.00%，分位数为6.67%。
创业板指数：
- 整体法PE估值为55.62，中位数法PE估值为49.89，分位数分别为57.69%和44.04%。
- 整体法PB估值为8.01，中位数法PB估值为6.55，分位数分别为86.70%和77.20%。
- 预测PEG为1.71，分位数为88.43%。
- 基金重仓股配置比例为18.43%，分位数为97.78%。

行业配置：
- 高配置：电力设备及新能源（13.40%）、电子（13.72%）等行业的基金重仓股配置比例处于历史高位，分位数均为100.00%。
- 低配置：房地产（0.83%）、非银行金融（0.53%）、商贸零售（0.15%）等行业的基金重仓股配置比例处于历史低位，分位数分别为2.13%。

估值方面：中证500指数的PE、PEG和PB估值均处于历史低位，而创业板指数的PE和PB估值处于历史高位，显示其估值偏高。
基金配置方面：创业板指数的基金重仓股配置比例处于历史高位，而中证500指数的基金重仓股配置比例处于历史低位，表明市场资金对成长型板块偏好较高，对中盘股关注度较低。
行业配置：部分行业如电力设备及新能源、电子等基金重仓股配置比例处于历史高位，而房地产、非银行金融、商贸零售等行业配置比例处于历史低位，显示资金在不同行业间的分布不均。