20260824-方正证券-投资必读_达目标自动止盈_开启省心理财之道_6页_1mb

新方向稳航小目标67期总结

核心内容

新方向稳航小目标67期是一款面向稳健型投资者的基金投顾策略，采用股债搭配的方式，在严格控制风险的前提下，争取获得更高的收益弹性。该策略的目标止盈年化收益率为3.28%，若当期账户超过90%（含）以上在扣除投顾服务费后的年化收益率达到此目标，则自动止盈。若365天运作期满未达标，则自动赎回。策略整体风险等级为R2，非承诺收益率，投资需谨慎。

主要观点

• 策略定位：以固收类资产为主（80%-100%），权益类资产为辅（0%-20%），追求稳定票息收益与适度收益弹性。
• 风险控制：通过股债性价比模型、风险预算机制等工具，严格控制账户波动，力求在稳健基础上实现收益增长。
• 发车机制：采用不定期发售机制，严选发车时点，力争在资产性价比较高、市场波动率较低时启动策略，提高投资效率。
• 止盈规则：止盈期为第91天起，若达标则自动止盈；若未达标则运作期满后自动赎回。
• 目标止盈说明：目标止盈年化收益率为投资期望，非实际收益承诺，受净值波动、费用收取、市场环境等因素影响，实际收益可能低于目标。

关键信息

1. 股债配置比例

• 权益仓位：0%-20%，优选低波固收类资产构建底仓。
• 固收仓位：80%-100%，包括货币基金、纯债基金、债券指数基金等。

2. 止盈机制

• 止盈目标：当期账户超过90%（含）以上费后年化收益率达到3.28%即止盈。
• 止盈时间：策略运作期为365天，从第91天起进入止盈期。
• 止盈规则：达标即止盈，未达标则运作期满后自动赎回。

3. 风险控制

• 股债性价比模型：通过周度提供的指标信息，根据1-5星评级判断权益占比，控制回撤风险。
• 风险预算机制：基于“安全垫”（浮盈+票息）和市场环境计算权益上限，控制风险暴露。

4. 适合人群

• 基金选择困难：策略根据市场行情和投资者风险承受水平，帮助挑选基金产品。
• 追求稳健收益：以固收为主，权益为辅，适合希望账户少波动、先求稳再求胜的投资者。
• 避免择时失误：专业团队自动调仓，解决市场震荡中的高买低卖问题。

5. 风险提示

• 非保本保收益：目标止盈年化收益率仅为投资期望，不构成收益承诺。
• 市场波动风险：实际收益受基金净值波动、费用、市场环境等因素影响，可能存在低于目标的情况。
• 境外投资风险：如配置境外证券成分基金，还可能面临汇率、交易规则等特有风险。
• 代销机构免责：方正证券作为代销机构不承担投资、兑付及风险管理责任。

总结

新方向稳航小目标67期是一款以固收为主、权益为辅的稳健型投顾策略，旨在通过股债均衡配置实现收益与风险的平衡。策略采用灵活的发车机制与严格的止盈规则，帮助投资者在市场波动中把握机会，实现收益目标。然而，投资者需注意，目标止盈年化收益率仅为预期，实际收益可能受多种因素影响，存在不确定性。因此，投资需谨慎，适合风险承受能力较低、追求稳健收益的投资者。