20260805-东亚期货-驭龙量化评估报告_44页_2mb

驭龙量化评估总结

核心内容概述

本报告为上海东亚期货有限公司于2026年08月05日发布的Daily Quantitative Futures Report，旨在提供期货市场行情的量化复盘分析。报告基于龙轨三周期状态模型及星级评分体系，对71个跟踪品种进行分析，未包含任何涨跌预判或交易引导类表述，仅作为市场行情的中性参考。

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主要观点

1. 市场整体趋势

• 市场整体中性偏多，42%品种呈上涨趋势，36%呈下跌趋势。
• 领涨板块：有色金属、贵金属/新能源/欧线。
• 领跌板块：原油产业链、黑色系。

2. 明星品种

• 5星品种：不锈钢、棉纱、棉花、苯乙烯、PP。
• 4星品种：部分品种如PP、不锈钢等表现较强。

3. 技术面分析

• 上涨品种：价格在轨道上方运行，趋势动能充沛，短期支撑与压力位明确。
• 下跌品种：价格在轨道下方运行，趋势偏弱，需关注是否突破关键支撑位。
• 震荡品种：价格在轨道附近波动，趋势未明，需等待日线突破。

4. 资金与持仓

• 多数品种呈现缩量减仓趋势，空头控盘优势增强。
• 个别品种如PP、不锈钢出现增仓信号，可能反映市场情绪的转变。

5. 仓单与基本面

• 仓单变化：部分品种如焦煤、锰硅仓单大幅增加，反映交割压力。
• 基本面：供需格局偏弱，库存高位，部分品种如棉花、苯乙烯受成本支撑，而其他如焦炭、热卷则因需求疲软而承压。

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关键信息汇总

板块表现

板块	上涨	震荡	下跌	总计
黑色系	1	2	4	7
贵金属/新能源/欧线	6	2	0	8
原油产业链	1	0	4	5
农产品	6	6	6	18
股指期货	3	1	0	4
有色金属	8	0	2	10
化工板块	4	4	10	18

重点品种分析

棉花（701）

• 技术面：日线上涨，小时与15分钟同步推进，趋势偏强。
• 基本面：储备棉销售量达8000.1240吨，成交均价下降，但市场仍关注其销售情况。

苯乙烯（2608）

• 技术面：三周期均在龙轨下方，整体偏弱，需关注小时慢线压力。
• 基本面：供给偏紧，成本支撑稳固，预计价格偏强震荡。

鸡蛋（2609）

• 技术面：日线偏弱，小时与15分钟同步走弱，需关注日线支撑。
• 基本面：低库存、旺季临近，但养殖端惜淘情绪浓厚，需求提振有限。

焦煤（2609）

• 技术面：日线震荡，小时与15分钟在轨下运行，需关注小时慢线支撑。
• 基本面：供给偏紧，但需求端受钢厂利润影响，采购节奏放缓。

焦炭（2609）

• 技术面：日线震荡，小时与15分钟同步走弱，需关注日线支撑。
• 基本面：提涨已落地，但钢厂利润收缩，采购意愿下降。

锰硅（609）

• 技术面：日线下跌，小时与15分钟同步在轨下运行，偏弱趋势延续。
• 基本面：产量下降，库存高企，供需双弱。

热卷（2610）

• 技术面：日线下跌，小时与15分钟同步走弱，需关注小时慢线支撑。
• 基本面：产量与表需双降，库存累库，需求疲软。

螺纹钢（2610）

• 技术面：日线下跌，小时与15分钟同步走弱，需关注小时慢线支撑。
• 基本面：产量稳定，库存高企，需求改善有限。

有色金属

• 沪锌（2609）：上涨，三周期同步走强，支撑位明确。
• 沪铝（2609）：上涨，但库存高位，需求疲软。
• 国际铜（2608）：上涨，但需求疲软，多空比偏弱。
• 沪铜（2609）：上涨，但市场处于淡季，需求受限。
• 铸造铝（2608）：上涨，但短期走势偏弱。
• 沪锡（2608）：上涨，但基本面支撑不足。
• 不锈钢（2609）：下跌，三周期同步走弱，需关注支撑位。
• 沪镍（2609）：下跌，但短期走势偏强。
• 氧化铝（2609）：反弹，但需求疲软，多空比偏弱。
• 沪铅（2608）：反弹，但需求不足，支撑有限。

贵金属/新能源/欧线

• 钯（2610）：上涨，但基本面支撑不足，多空比偏弱。
• 欧线（2608）：上涨，但需求疲软。
• 碳酸锂（2609）：震荡，但库存高位，需求疲软。
• 铂（2610）：震荡，但需求不足。
• 多晶硅（2609）：反弹，但需求疲软，库存高位。
• 工业硅（2609）：反弹，但需求疲软。
• 白银（2608）：反弹，但需求疲软。
• 黄金（2608）：反弹，但基本面支撑不足。

化工板块

• PP（2609）：上涨，但需求疲软，库存高位。
• 乙二醇（2609）：回调，但需求疲软。
• 塑料（2609）：震荡，但需求疲软。
• 烧碱（609）：震荡，但需求疲软。
• 玻璃（609）：震荡，但需求疲软。
• 纯碱（609）：震荡，但需求疲软。
• 苯乙烯（2608）：下跌，但成本支撑稳固。
• 瓶片（609）：下跌，但成本支撑稳固。
• 短纤（609）：下跌，但成本支撑稳固。
• PVC（2609）：下跌，但成本支撑。
• 合成橡胶（2609）：下跌，但需求疲软。
• 对二甲苯（609）：下跌，但需求疲软。
• 甲醇（609）：下跌，但成本支撑。
• 20号胶（2609）：反弹，但需求疲软。
• 橡胶（2609）：反弹，但需求疲软。
• 尿素（609）：反弹，但需求疲软。
• 纸浆（2609）：下跌，但成本支撑。

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技术面与基本面关键价位速查

品种	最新价	日线	星级	支撑区间	压力区间
硅铁609	5888.0	上涨	★★★☆☆	5823-5835	5993-6005
焦煤2609	1233.0	震荡	★★☆☆☆	1176-1181	1240-1245
焦炭2609	1793.0	震荡	★☆☆☆☆	1745-1751	1802-1808
锰硅609	5634.0	下跌	★★★★★	5571-5578	5661-5668
热卷2610	3207.0	下跌	★★★★★	3175-3179	3227-3231
螺纹钢2610	2990.0	下跌	★★★★★	2961-2964	3006-3010
沪锌2609	25425.0	上涨	★★★★☆	24906-24944	25518-25554
沪铝2609	23785.0	上涨	★★★☆☆	23692-23738	23862-23908
国际铜2608	95600.0	上涨	★★☆☆☆	93528-93600	97246-97319
沪铜2609	107340.0	上涨	★★☆☆☆	105508-105616	108294-108401
铸造铝2608	23325.0	上涨	★★★★★	22834.35	22982.71
沪锡2608	433730.0	上涨	☆☆☆☆☆	406890.36	423420-424316
不锈钢2609	14475.0	下跌	★★★★★	14376-14404	14932-14961
沪镍2609	130800.0	下跌	★★★☆☆	129771-130065	134563-134857
氧化铝2609	2666.0	反弹	★★★☆☆	2624-2631	2674-2681
沪铅2608	15720.0	反弹	★★★☆☆	15374-15421	15784-15831

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总结

本报告提供了对71个期货品种的技术面、资金面、仓单及基本面的全面分析。市场整体呈现中性偏多态势，上涨与下跌品种比例为42%与36%。重点品种如不锈钢、棉纱、棉花、苯乙烯和PP表现出较强趋势，而黑色系与原油产业链则偏弱。多数品种处于震荡或下跌状态，需关注关键支撑与压力位。整体市场未提供任何个性化交易建议，仅供投资者参考市场走势与基本面变化。