2019中国私人银行_23页_3mb

中国私人银行2019年总结

核心内容概述

2019年是中国私人银行发展的重要一年，受到宏观经济变化、资管新规实施以及高净值客户行为转变等多重因素影响，中国私人财富市场进入新的发展阶段。报告指出，高净值客户群体正在从追求财富快速增长转向注重财富保值、稳健增长和有序传承，同时对专业和中立的财富管理机构需求显著上升。

主要观点

• 财富规模：2018年，国内居民可投资金融资产总额达到147万亿元，增速放缓，预计2023年将达到243万亿元。
• 创富来源：实业创富成为主要财富来源，相较于热钱和金融投资，其稳定性更高。
• 区域分布：10个省市高净值人数超过5万，其中京沪粤三地占比最高，达全国的10%以上，合计占42%。中西部地区高净值人群增长较快。
• 客户行为：50岁成为高净值客户理财目标转变的重要节点，客户更关注资产配置、财富传承及税务法律服务。
• 资管新规：新规推动行业向净值化转型，打破刚性兑付，引导客户形成更理性的风险偏好，提升资产配置需求。
• 私行业务转型：私行业务模式需从产品驱动转向客户为中心，强化专业能力、中台支持和数字化工具的运用。

关键信息

1. 财富规模与增长趋势

• 2018年国内居民可投资金融资产总额为147万亿元，同比增长8%。
• 预计2023年将达到243万亿元，复合增长率约为11%。
• 高净值客户数量预计从167万增长至241万，年均复合增长率约8%。

2. 创富来源变化

• 企业经营仍是主要创富来源，占比超过50%。
• 金融投资和房地产投资波动较大，对财富影响不稳定。
• 工资和福利占比上升，反映高净值人群多元化来源趋势。

3. 区域分布特征

• 北京、上海、广东、浙江、江苏是高净值客户集中地。
• 北京每万人拥有78个高净值客户，为全国最高。
• 湖南、湖北、四川等中西部地区高净值客户增长较快。

4. 客户行为与需求变化

• 超过50%的客户将50%以上的资产配置在主办金融机构。
• 理财目标由财富增长转向财富保值和稳健增长。
• 超过50%的客户需要资产配置服务，超过60%的客户重视大类资产配置建议。
• 超过50%的客户正在或即将进行财富传承，对税务、法律等专业服务需求显著上升。

5. 资管新规影响

• 资管新规推动行业向净值化、透明化转型。
• 银行理财面临转型，预计向专业机构分流。
• 投资产品结构更加清晰，公募理财主要投资标准化资产，私募理财可投资范围更广。

6. 客户选择机构的标准

• 专业性、中立性和品牌影响力成为客户选择机构的首要考虑因素。
• 机构需通过专业服务提升客户信任，形成核心竞争力。

7. 特定客群分析

• 民营企业家：在经营压力下更关注风险管理和财富传承，需机构提供专业建议。
• 80、90后高净值人群：具备更强的自主性和国际化视野，更倾向于线上服务和资产配置建议，重视海外投资。

8. 私行业务发展方向

• 私行业务需回归“受人之托、代人理财”的本质，注重客户生命周期管理。
• 业务模式需向“客户旅程”视角转变，强化资产配置流程的落地。
• 未来私行业务将更加依赖中台能力，推动数字化转型，提升客户体验。

市场展望与建议

• 市场展望：2019年将是私行业务发展的新起点，市场将呈现配置良机。
• 发展建议：
  • 坚守初心，以客户为中心，提升专业服务能力和客户信任。
  • 推动业务模式创新，加强中台建设与数字化能力。
  • 重视财富传承、税务筹划、法律咨询等增值服务。
  • 为民营企业家提供融资与风险管理支持，助力其转型与持续发展。
  • 针对年轻高净值人群，提供更灵活的线上服务，强化资产配置与海外投资支持。

附录：调研方法论说明

• 调研对象：家庭可投资金融资产600万元及以上高净值客户，部分样本来自超高净值客户（资产超过5,000万元）。
• 调研方式：以定量问卷为主，结合定性访谈，采用分层抽样和加权处理，确保样本代表性。
• 样本数量：共收集有效样本3,399个，覆盖全国各省市。
• 市场规模估算：基于官方统计数据，结合自建的财富洛伦兹曲线模型进行分析。
• 方法论更新：每年基于新数据和市场洞察进行方法论完善和历史数据回溯调整。

结语

2019年将是私人银行业务发展的重要转折点，随着市场环境、监管政策和客户需求的转变，私人银行需积极应对挑战，推动业务向专业化、个性化和数字化方向发展，以更好地服务高净值客户，实现财富管理的长期价值。