通信行业AI算力网络系列报告16：NVIDIA_GTC前瞻之二，新架构推动AI发展再迎关键时刻_8页_847kb

AI算力网络系列报告16总结

核心内容概述

2024年NVIDIA GPU技术大会（GTC）将于3月18日至21日在美国圣何塞会议中心举办，预计将吸引超过16,000人到场及300,000人在线参与。大会将发布加速计算、生成式AI和机器人领域的最新成果，并通过多行业、多主题的讲演，展示AI在各领域的广泛应用前景。此外，大会还将特别关注中国AI市场的发展潜力，举办多场聚焦中国创业企业与AI应用的活动。

主要观点

1. 新架构与芯片发布

• 新一代Blackwell架构：将提升AI加速能力，引入高速内存接口、改良的光线追踪技术和并行处理能力，成为英伟达首款采用芯粒设计的HPC/AI加速器，与AMD Instinct MI300竞争。
• Blackwell GB100：作为Hopper系列的继任者，GB100将提供25%更高的高带宽存储容量，并配备专门加速器模块，有望成为2025年英伟达营收主力。
• 散热技术升级：从GB100开始，英伟达将全面转向液冷技术，提升能效与性能。
• H200进展：预计二季度开始发货，采用HBM3E技术，性能将超越H100，成为新的收入增长点。

2. 多行业、多主题会议讲演

• 大会将举办超过900场会议，覆盖300多个行业，包括学术、航空航天、农业、汽车、云服务、医疗、金融、制造等。
• 16个特色主题涵盖加速计算、AI模型与部署、AR/VR、计算机视觉、内容创作、NLP、网络安全、数据中心、边缘计算、生成式AI、推荐系统、机器人、仿真建模、视频直播等。
• 重量级嘉宾包括波士顿动力人工智能研究所执行董事Marc Raibert、NVIDIA机器人研究高级总监Dieter Fox、迪士尼、谷歌DeepMind、亚马逊等企业代表。

3. 中国区特别活动

• 中国创业企业专场：包括3场特别讲演，聚焦中国AI创业生态、生成式AI实践及2024年市场机遇。
• 高性能AI网络专场：探讨AI网络核心技术实现，推动数据中心性能与扩展性提升。
• China AI Day：与国内云和互联网企业合作，分享LLM全栈解决方案，涵盖架构、训练、推理、量化，叠加RAG等工具链，展示LLM在互联网、芯片设计和消费电子等领域的应用案例。
• AI驱动汽车科技创新：展示NVIDIA从数据中心到车端的全栈解决方案，助力中国汽车行业在自动驾驶和智能座舱LLM技术上的发展。

关键信息

重点推荐公司

行业规模与表现

• 股票家数：194只
• 总市值：2773.4十亿元
• 流通市值：2077.7十亿元
• 占比：3.8%

历史表现

• 绝对表现（1个月）：39.2%
• 相对表现（1个月）：33.1%
• 6个月绝对表现：-6.2%
• 6个月相对表现：-1.8%
• 12个月绝对表现：4.5%
• 12个月相对表现：15.4%

投资建议

• GTC大会预计发布下一代算力芯片，并展示更多AI应用场景。
• AI关注度将提升，发展曲线可能更加陡峭，算力需求持续增长。
• 光网络作为配套基础设施，需求强劲，带动产业链升级。
• 重点推荐北美光通信核心供应商：中际旭创、天孚通信。

风险提示

• AI下游应用效果不及预期
• 新产品市场接受度不及预期
• GTC大会舆论反馈不及预期

重要声明

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