2017-票据贴现问题及案例分析_7页_1mb

应收票据贴现与现金流量表分类分析总结

一、核心内容概述

本文档围绕应收票据贴现的会计处理及其在现金流量表中的分类展开分析，重点探讨了在贴现不符合终止确认条件时，该现金流量应归类为筹资活动还是经营活动。同时，文档还结合两个案例（A公司与东方电缆）分析了票据贴现对经营活动现金流的影响，并引用证监会会计部及保荐机构的初步意见，说明在实务中应如何处理应收票据贴现相关的现金流分类问题。

二、主要观点

1. 现金流量表分类依据

• 经营活动：通常指企业日常经营活动中产生的现金流量，如销售商品、采购商品等。
• 筹资活动：涉及企业资本及债务结构变化的活动，如取得借款、偿还债务等。
• 投资活动：涉及企业长期资产的购建和处置。

2. 票据贴现的分类争议

• 观点一：若票据贴现不符合终止确认条件（如存在追索权），则贴现所得现金应视为筹资活动现金流，因其本质上是企业以票据质押获得的融资。
• 观点二：若票据贴现符合终止确认条件，则贴现所得现金应视为经营活动现金流，因其与销售商品的经营活动直接相关。

3. 实务处理建议

• 证监会会计部认为，若票据贴现符合终止确认条件，应作为经营活动现金流列示；若不符合，则应作为筹资活动现金流列示。
• 在现金流量表中，若票据贴现不涉及实际现金收付（如追索权尚未解除），则可在财务报表附注中说明其对现金流的影响，或在票据到期时同时体现经营活动现金流入和筹资活动现金流出。

三、关键信息

1. 案例10.3分析

• A公司2011年8月取得银行承兑汇票1000万元，12月31日贴现取得现金995万元。
• 问题：贴现所得现金应归类为经营活动还是筹资活动？
• 结论：若不符合终止确认条件，应归类为筹资活动；若符合，应归类为经营活动。

2. 东方电缆案例分析

• 票据结算方式变化：受贴现利率与贷款利率变化影响，公司调整了采购支付方式。
• 2011年：贴现利率高于贷款利率，公司减少票据使用，导致经营活动现金流为负。
• 2012年：贴现利率低于贷款利率，公司增加票据使用，经营活动现金流为正。
• 2013年：贴现利率再次上升，公司减少票据使用，经营活动现金流为负。
• 2014年1-6月：贴现利率仍低于贷款利率，公司恢复使用票据，经营活动现金流为正。
• 结论：公司票据结算方式的变化是基于成本效益的主动决策，不存在通过应付票据调节现金流的行为。

3. 会计处理依据

• 终止确认条件：若票据贴现后企业不再承担其风险和报酬，则符合终止确认条件，贴现现金应归类为经营活动。
• 不满足终止确认条件：若存在追索权，企业仍承担票据风险，则贴现现金应归类为筹资活动。

四、总结

应收票据贴现的现金流量分类是会计实务中的一个复杂问题，需结合票据是否满足终止确认条件进行判断。若满足，应归类为经营活动现金流；若不满足，则归类为筹资活动现金流。在实务中，企业常根据贴现利率与贷款利率的差异调整票据结算方式，以实现成本效益最大化，但这种调整并非为了调节现金流，而是基于经营策略的自然选择。因此，现金流量表的列报应真实反映交易的经济实质，同时保持与资产负债表等其他报表的勾稽关系。