2017-中国水务供水合同债权专项资产管理计划2014年度审计报告_17页_8mb

报告摘要

中国水务供水合同债权专项资产管理计划2014年度审计报告总结

核心内容概述

本报告是中国民族证券有限责任公司（以下简称“民族证券”）对“中国水务供水合同债权专项资产管理计划”2014年度的审计报告，由中准会计师事务所（特殊普通合伙）出具无保留审计意见。报告内容涵盖财务报表、资产管理报告及相关的审计程序与结论。

主要观点

审计责任：民族证券管理层负责编制和公允列报财务报表及管理报告，确保其真实、准确、完整。中准会计师事务所负责执行审计工作，以获取财务报表不存在重大错报的合理保证。
审计意见：中准会计师事务所认为，财务报表和管理报告在所有重大方面公允反映了专项计划2014年12月31日的财务状况以及2014年11月3日至12月31日的经营成果及运营情况。
财务状况：专项计划在2014年12月31日的资产合计为785,008,310.85元，负债合计为785,008,310.85元，所有者权益合计为8,310.85元。资产主要由贷款构成，金额为768,885,990.87元，其余资产项目未列示具体金额。
收入情况：专项计划在2014年11月3日至12月31日期间营业收入为8,710.85元，全部为利息收入。营业成本为400元，全部为其他费用。
利润情况：利润总额为8,310.85元，已实现收益为8,310.85元。
基础资产运作：原始权益人惠州溢源、惠州中水、周口银龙在2014年11月和12月分别实现水费收入1,931.71万元和1,837.68万元，实际收入高于《现金流预测报告》的预测。
现金流预测：根据《现金流预测报告》，2014年第四季度月均水费收入合计为1,488.35万元，实际收入超出预测，显示基础资产运营良好。
增信措施：专项计划采取了多种增信措施，包括优先级/次级产品结构化分层、超额现金流覆盖、差额补足义务人差额支付、开证银行担保、原始权益人回购等。
资产支持证券情况：各档资产支持证券均未到期，未发生兑付情况。计划管理人、托管人、评级机构未发生变更，专项计划资产支持证券信用评级未发生变化。
账户资金管理：专项计划账户在2014年11月3日收到认购资金7.85亿元，并划付至原始权益人指定账户。报告期内，账户收到水费16,114,009.13元，支付托管人手续费400元。资金仅以银行存款形式存放，获得利息收入5,164.67元。
合规与职责履行：计划管理人和托管人严格遵守相关法律法规和合同约定，未发生损害资产支持证券投资者利益的行为。

关键信息

专项计划基本信息

产品名称：中国水务供水合同债权专项资产管理计划
产品类型：资产支持证券
设立日期：2014年11月3日
挂牌起始日：2014年11月28日
推广对象：合格机构投资者
登记机构：中国证券登记结算有限公司深圳分公司
管理人/推广机构：中国民族证券有限责任公司
托管人：招商银行股份有限公司深圳分行
流通场所：深圳证券交易所综合协议交易平台

证券信息

证券简称	证券代码	募集金额（亿元）	面值（元）	产品到期日	分配日期	信用等级	存续期（年）	利率类型	还本付息方式	预期收益率
14水务01	119103	1.1	100	2015年11月3日	2015年11月4日	AAA	1	固定利率	定期付息、到期一次还本	6.2%
14水务02	119104	1.3	100	2016年11月3日	2016年11月4日	AAA	2	固定利率	定期付息、到期一次还本	6.4%
14水务03	119105	1.6	100	2017年11月3日	2017年11月6日	AAA	3	固定利率	定期付息、到期一次还本	6.8%
14水务04	119106	1.75	100	2018年11月3日	2018年11月6日	AAA	4	固定利率	定期付息、到期一次还本	7.3%
14水务05	119107	1.9	100	2019年11月3日	2019年11月5日	AAA	5	固定利率	定期付息、到期一次还本	7.5%
14水务次	119108	-	100	2019年11月3日	2019年11月5日	不评级	5	无	按年分配剩余部分中超过2,000万元的部分	-

基础资产运作情况

2014年11月和12月水费收入：
- 惠州溢源：1,931.71万元（11月）和1,837.68万元（12月）
- 惠州中水：1,316.36万元（合计）
- 周口银龙：227.30万元（合计）
实际收入高于预测：
- 2014年11月实际收入比预测高29.79%
- 2014年12月实际收入比预测高23.47%
影响因素：
- 惠州溢源：水价预计平均增长15%，用水量稳定
- 惠州中水：近期调价幅度大，未来调价可能性小；新增用水量预计5000立方米/日
- 周口银龙：水价预计平均增长15%，用水量稳定

资金管理情况

账户资金：
- 2014年11月3日收到认购资金7.85亿元
- 收到水费16,114,009.13元
- 支付托管人手续费400元
资金投资：
- 报告期内资金仅以银行存款形式存放
- 获得银行存款利息5,164.67元

附送资料与备查文件

附送资料：
- 资产负债表
- 利润表
- 管理报告
备查文件目录：
- 证监会批准文件
- 《计划说明书》
- 《资产管理合同》
- 《风险揭示书》
- 《资产买卖协议》
- 《监管协议》
- 《托管协议》
- 法律意见书
- 信用评级报告
- 现金流预测报告
- 差额补足承诺函
- 资金支持承诺函
- 融资性保函
- 管理人业务资格批件、营业执照和公司章程
- 托管人业务资格批件和营业执照