贵金属期现日报总结（2026年6月8日）
核心内容概览
本报告为广发期货于2026年6月8日发布的贵金属期现市场日报，涵盖了国内与外盘贵金属期货、现货价格、基差、比价、利率与汇率、库存与持仓等多方面的市场数据，并结合市场分析提供了投资建议。
市场数据概览
国内期货收盘价
| 品种 |
6月5日 |
6月4日 |
涨跌 |
涨跌幅 |
单位 |
| AU2608合约 |
974.02 |
977.94 |
-3.92 |
-0.40% |
元/克 |
| AG2608合约 |
17528 |
17730 |
-202 |
-1.14% |
元/千克 |
| PT2608合约 |
464.90 |
466.85 |
-1.95 |
-0.42% |
元/克 |
| PD2608合约 |
307.20 |
313.55 |
-6.35 |
-2.03% |
元/克 |
外盘期货收盘价
| 品种 |
6月5日 |
6月4日 |
涨跌 |
涨跌幅 |
单位 |
| COMEX黄金主力合约 |
4353.90 |
4502.40 |
-148.50 |
-3.30% |
美元/盎司 |
| COMEX白银主力合约 |
68.00 |
74.13 |
-6.13 |
-8.27% |
美元/盎司 |
| NYMEX铂金主力合约 |
1777.40 |
1898.50 |
-121.10 |
-6.38% |
美元/盎司 |
| NYMEX钯金主力合约 |
1240.50 |
1327.50 |
-87.00 |
-6.55% |
美元/盎司 |
现货价格
| 品种 |
现值 |
前值 |
涨跌 |
涨跌幅 |
单位 |
| 伦敦金 |
4328.92 |
4474.51 |
-145.59 |
-3.25% |
美元/盎司 |
| 伦敦银 |
67.89 |
73.87 |
-5.99 |
-8.10% |
美元/盎司 |
| 现货铂金 |
1857.00 |
1897.00 |
-40.00 |
-2.11% |
美元/盎司 |
| 现货钯金 |
1317.00 |
1326.00 |
-9.00 |
-0.68% |
美元/盎司 |
| 上金所黄金T+D |
974.16 |
974.31 |
-0.15 |
-0.02% |
元/克 |
| 上金所白银T+D |
17520 |
17672 |
-152 |
-0.86% |
元/千克 |
| 上金所铂金9995 |
473 |
471 |
1 |
0.31% |
元/克 |
基差
| 品种 |
现值 |
前值 |
涨跌 |
历史1年分位数 |
单位 |
| 黄金TD-沪金主力 |
0.14 |
-3.63 |
3.77 |
46.10% |
/ |
| 白银TD-沪银主力 |
-8 |
-58 |
50 |
60.60% |
/ |
| 伦敦金-COMEX金 |
-24.98 |
-27.89 |
2.91 |
33.50% |
/ |
| 伦敦银-COMEX银 |
-0.11 |
-0.25 |
0.14 |
52.30% |
/ |
比价
| 品种 |
现值 |
前值 |
涨跌 |
涨跌幅 |
单位 |
| COMEX金/银 |
64.03 |
60.74 |
3.29 |
5.42% |
/ |
| 上期所金/银 |
55.57 |
55.16 |
0.41 |
0.75% |
/ |
| NYMEX铂/钯 |
1.43 |
1.43 |
0.00 |
0.19% |
/ |
| 广期所铂/钯 |
1.51 |
1.49 |
0.02 |
1.64% |
/ |
利率与汇率
| 品种 |
现值 |
前值 |
涨跌 |
涨跌幅 |
单位 |
| 10年期美债收益率 |
4.55% |
4.47% |
+0.08% |
1.8% |
% |
| 2年期美债收益率 |
4.17% |
4.05% |
+0.12% |
3.0% |
% |
| 10年期TIPS国债收益率 |
2.19% |
2.11% |
+0.08% |
3.8% |
% |
| 美元指数 |
100.08 |
99.43 |
+0.65 |
0.66% |
/ |
| 离岸人民币汇率 |
6.7913 |
6.7768 |
+0.0144 |
0.21% |
/ |
库存与持仓
| 品种 |
现值 |
前值 |
涨跌 |
涨跌幅 |
单位 |
| 上期所黄金库存 |
111663 |
111669 |
-6 |
-0.01% |
千克 |
| 上期所白银库存 |
972611 |
972900 |
-289 |
-0.03% |
千克 |
| COMEX黄金库存 |
28,228,811 |
28,228,811 |
0 |
0.00% |
盎司 |
| COMEX白银库存 |
319,191,978 |
319,217,792 |
-25,813 |
-0.01% |
盎司 |
| COMEX黄金注册仓单 |
15,260,735 |
15,297,995 |
-37,260 |
-0.24% |
盎司 |
| COMEX白银注册仓单 |
84,808,791 |
84,808,791 |
0 |
0.00% |
盎司 |
| SPRD黄金ETF持仓 |
1020 |
1025 |
-5.22 |
-0.51% |
吨 |
| SLV白银ETF持仓 |
15,019 |
15,036 |
-16.88 |
-0.11% |
吨 |
主要观点与投资建议
黄金
- 市场表现：黄金价格持续承压，跌破200日均线，短期可能下探至4100美元附近。
- 分析因素：通胀压力上升、美联储加息预期增强，导致实际利率走高，资金流动性紧张，实物需求放缓。
- 投资建议：
- 短期可关注央行购金等利好消息，但总体建议保持逢高做空。
- 构建期权熊市价差策略以应对可能的下跌趋势。
- 6月18日美联储决议将对黄金走势产生关键影响。
白银
- 市场表现：白银价格跌破70美元，短期可能进一步下探至去年12月低位。
- 分析因素：市场惯性导致下跌压力，波动率上升。
- 投资建议：
- 阶段支撑位在60美元附近。
- 建议在短期波动率上升时买入平值看跌期权。
铂金
- 市场表现：铂金价格跌破1900美元支撑位，可能进一步下探至1650美元。
- 分析因素：市场情绪偏弱，供应相对稳定。
- 投资建议：
- 建议在反弹后进行阶段性做空。
- 广期所铂金合约首次交割期间波动可能加大，需关注注册仓单变化。
- 2608合约与远月合约价差可能在8月仓单集中注销时形成反套机会。
钯金
- 市场表现：钯金价格表现弱于铂金，价格中枢进一步下移。
- 分析因素：供应相对宽松，需求疲软。
- 投资建议：
数据来源
本报告数据来源于Wind及广发期货研究所，仅供参考，不构成投资建议。投资者需自行判断并承担相应风险。
