20170802-富邦证券-海外债标的参考报价-元计价（USD）_14页_440kb

报告摘要

海外債標的參考報價--美元計價(USD)

核心內容總覽

此文檔提供了截至2017年8月2日的多筆美元計價債券參考報價，主要涵蓋不同發行人的債券資訊，包括信用評級、票息、殖利率、存續期間、參考報價以及近期價格變動等。文檔中的債券多為優先無擔保或次順位類型，部分債券具有提前回購條款。

主要觀點

債券類型：文檔中提及的債券多為優先無擔保或次順位，其中部分債券具有提前回購的可能。
發行人：涉及多個國際知名企業與銀行，包括福特汽車信用有限公司、摩根大通銀行、盤谷銀行/香港、阿特維斯公司、摩根士丹利、荷蘭合作銀行、蘇格蘭皇家銀行公開有限公司、渣打集團、美商高盛證券、AT&T公司、蘋果公司、艾克索美孚、富國銀行、威騰電子公司、德意志銀行、軟銀、惠普企業公司、可口可樂、美國時代華納、聯合健康集團、荷蘭銀行、法國巴黎銀行等。
信用評級：標普、穆迪、惠譽三大機構的評級差異較大，從AAA到BB-不等，顯示了發行人的信用風險不同。
票息與殖利率：票息多在2.5%至10.5%之間，殖利率則根據市場需求有所波動，從1.76%到6.79%不等。
存續期間：債券的存續期間多為5至10年，部分債券的存續期間較長，達到7.5至8.2年。
價格變動：債券價格在5日、1個月、3個月內有不同程度的波動，部分債券價格上漲，部分下跌。
可回購條款：部分債券具有提前回購條款，並明確列出下一次回購利率與回購日，以及提前回購補償賠償金額。

債券資訊總結

債券發行人	標普	穆迪	惠譽	票息	殖利率	存續期間	發行日	到期日	距到期年期	參考報價	5日變動%	1個月變動%	3個月變動%	可回購	下一次回購利率	下次回購日	提前回購補償賠償	債券順位	最低投資面額(A)
美國國庫債券	-	Aaa	AAAù	2.5	1.76	5.54	2013/8/15	2023/8/15	6.0	104.21	0.17	0.49	0.24	N	-	-	-	無擔保	100,000
富國銀行	A-	A3	A+	4.125	2.69	5.25	2013/8/15	2023/8/15	6.0	107.91	0.57	0.72	1.10	N	-	-	-	次順位	100,000
威瑞森電信公司	BBB+	Baa1	A-	5.15	2.80	5.21	2013/9/18	2023/9/15	6.1	113.09	0.99	0.69	1.05	N	-	-	-	優先無擔保	100,000
美光科技公司	BBB-	Baa2	-	7.5	5.04	1.57	2016/4/26	2023/9/15	6.1	112.77	0.15	-0.34	-	Y	1.97	2019/4/15	50	第一順位	100,000
德國商業銀行	BBB-	Ba1	BBB	8.125	3.87	4.85	2013/9/19	2023/9/19	6.1	122.97	0.90	0.79	2.51	N	-	-	-	次順位	200,000
花旗集團	BBB	Baa3	A-	3.875	2.71	5.48	2013/10/25	2023/10/25	6.2	106.62	0.45	0.64	0.57	N	-	-	-	優先無擔保	100,000
蘋果公司	AA+	Aa1	-	2.5	2.59	6.72	2015/2/9	2025/2/9	7.5	99.39	-	-	0.73	N	-	-	-	優先無擔保	100,000
艾克索美孚	AA+	Aaa	-	2.709	2.35	6.56	2015/3/6	2025/3/6	7.6	102.49	1.23	-	2.25	Y	2.34	2024/12/6	10	優先無擔保	100,000
友邦保險	A	A2	-	3.2	3.02	6.43	2015/3/11	2025/3/11	7.6	101.19	0.23	0.78	1.04	Y	3.02	2024/12/11	15	優先無擔保	200,000
法國興業銀行	BBB	Baa3	A-	4.25	3.73	6.45	2015/4/14	2025/4/14	7.7	103.47	0.47	0.78	2.76	N	-	-	-	次順位	200,000
渣打集團	BBB-	A2	A+	3.2	3.37	6.70	2015/4/17	2025/4/17	7.7	98.82	0.25	0.57	0.86	N	-	-	-	優先無擔保	200,000
美國銀行	BBB+	Baa1	A	3.95	2.79	6.55	2015/4/21	2025/4/21	7.7	103.20	-	0.47	1.54	N	-	-	-	次順位	100,000
花旗集團	BBB+	Baa1	A	3.3	2.97	6.73	2015/4/27	2025/4/27	7.7	102.26	0.67	0.78	1.86	N	-	-	-	優先無擔保	100,000

關鍵資訊

可回購條款：部分債券具有可回購條款，如威騰電子公司、AT&T公司、Seagate HDD Cayman、美光科技公司等，具體條款如回購利率與回購日。
提前回購補償：部分債券設有提前回購補償賠償，如威騰電子公司、AT&T公司、Seagate HDD Cayman、美光科技公司等，補償金額從15至50不等。
價格波動：債券價格在不同時間段內有不同程度的變動，如5日變動、1個月變動、3個月變動。
信用評級：不同發行人的信用評級不同，從AAA到BB-，反映其信用風險。