格林大华期货基差及外盘日报总结
核心内容概览
格林大华期货有限公司于2026年8月3日发布基差及外盘日报，涵盖股指期货、有色贵金属、黑色、能源化工及农产品等主要品种的基差数据与分析。报告旨在为投资者提供市场动态，分析期货与现货价格之间的差异及趋势，以辅助投资决策。
主要观点
1. 基差与基差率分析
- 基差：表示现货价格与期货价格之间的差额，计算公式为：基差 = 现货价格 - 期货价格。
- 基差率：表示基差与现货价格的比率，计算公式为：基差率 = (现货价格 - 期货价格) / 现货价格。
- 基差率年度分位数：用于衡量当前基差率在年度内的相对位置，分位数越高，表示基差率处于较高水平。
关键信息
一. 股指期货类
| 品种名称 |
主力合约 |
期货现值 |
期货变化 |
现货现值 |
现货变化 |
基差现值 |
基差变化 |
基差率现值 |
基差率变化 |
年度分位数 |
| 中证500 |
IC2609.CFE |
7395 |
+149.4 |
7493.99 |
+184.41 |
98.99 |
+35.01 |
1.32 |
+0.44 |
60.58% |
| 中证1000 |
IM2609.CFE |
6987.8 |
+142.6 |
7075.51 |
+174.85 |
87.71 |
+32.25 |
1.24 |
+0.44 |
52.28% |
| 沪深300 |
IF2609.CFE |
4538 |
+29.8 |
4588.2 |
+38.48 |
50.20 |
+8.68 |
1.09 |
+0.18 |
76.35% |
| 上证50 |
IH2609.CFE |
2891.8 |
+6 |
2922.97 |
-3.51 |
31.17 |
-9.51 |
1.07 |
-0.32 |
88.38% |
二. 有色贵金属类
| 品种名称 |
主力合约 |
期货现值 |
期货变化 |
现货现值 |
现货变化 |
基差现值 |
基差变化 |
基差率现值 |
基差率变化 |
年度分位数 |
| 工业硅 |
SI2609.GFE |
8170 |
-5 |
8990 |
0 |
820 |
+5 |
9.12 |
+0.05 |
96.68% |
| 碳酸锂 |
LC2609.GFE |
137760 |
-3300 |
142940 |
-3180 |
5180 |
+120 |
3.62 |
+0.16 |
91.70% |
| 沪镍 |
NI2609.SHF |
131680 |
+400 |
132590 |
+1250 |
910 |
+850 |
0.69 |
+0.64 |
24.48% |
| 沪铜 |
CU2609.SHF |
105460 |
+770 |
106015 |
+350 |
555 |
-420 |
0.52 |
-0.4 |
86.72% |
| 沪金 |
AU2610.SHF |
888.3 |
+6.9 |
884.56 |
+4.55 |
-3.74 |
-2.35 |
-0.42 |
-0.26 |
31.95% |
| 沪银 |
AG2610.SHF |
14264 |
+232 |
14161 |
+178 |
-103 |
-54 |
-0.73 |
-0.38 |
14.94% |
| 多晶硅 |
PS2609.GFE |
33040 |
+480 |
31500 |
0 |
-1540 |
-480 |
-4.89 |
-1.52 |
51.04% |
三. 黑色类
| 品种名称 |
主力合约 |
期货现值 |
期货变化 |
现货现值 |
现货变化 |
基差现值 |
基差变化 |
基差率现值 |
基差率变化 |
年度分位数 |
| 焦煤 |
JM2609.DCE |
1181 |
-46 |
1485 |
0 |
304 |
+46 |
20.47 |
+3.1 |
100.00% |
| 硅铁 |
SF609.CZC |
5782 |
-4 |
6050 |
0 |
268 |
+4 |
4.43 |
+0.07 |
93.31% |
| 不锈钢 |
SS2609.SHF |
14635 |
+75 |
15240 |
+70 |
605 |
-5 |
3.97 |
-0.05 |
69.71% |
| 螺纹钢 |
RB2610.SHF |
3004 |
-10 |
3070 |
-10 |
66 |
0 |
2.15 |
+0.01 |
7.47% |
| 热卷 |
HC2610.SHF |
3220 |
-20 |
3250 |
0 |
30 |
+20 |
0.92 |
+0.61 |
77.18% |
| 锰硅 |
SM609.CZC |
5680 |
-4 |
5700 |
0 |
20 |
+4 |
0.35 |
+0.07 |
70.42% |
| 铁矿石 |
I2609.DCE |
716 |
+1 |
679 |
-4 |
-37 |
-5 |
-5.45 |
-0.76 |
9.96% |
| 焦炭 |
J2609.DCE |
1767 |
-54 |
1620 |
-10 |
-147 |
+44 |
-9.07 |
+2.65 |
95.02% |
四. 能源化工类
| 品种名称 |
主力合约 |
期货现值 |
期货变化 |
现货现值 |
现货变化 |
基差现值 |
基差变化 |
基差率现值 |
基差率变化 |
年度分位数 |
| 纯碱 |
SA609.CZC |
935 |
-9 |
1280 |
0 |
345 |
+9 |
26.95 |
+0.7 |
100.00% |
| 玻璃 |
FG609.CZC |
875 |
+5 |
1100.4 |
0 |
225.4 |
-5 |
20.48 |
-0.46 |
99.59% |
| 烧碱 |
SH609.CZC |
1837 |
-5 |
1962.5 |
-9.38 |
125.5 |
-4.38 |
6.39 |
-0.2 |
89.21% |
| 沥青 |
BU2609.SHF |
4119 |
-46 |
4315 |
-10 |
196 |
+36 |
4.54 |
+0.84 |
80.91% |
| 20号胶 |
NR2609.INE |
14160 |
+45 |
14665.1 |
+34.37 |
505.1 |
-10.63 |
3.44 |
-0.08 |
46.47% |
| 合成橡胶 |
BR2609.SHF |
12595 |
-375 |
13000 |
-200 |
405 |
+175 |
3.12 |
+1.38 |
90.04% |
| 燃料油 |
FU2609.SHF |
3530 |
-181 |
3636 |
-28 |
106 |
+153 |
2.92 |
+4.2 |
56.85% |
| PTA |
TA609.CZC |
5782 |
-62 |
5920 |
+25 |
138 |
+87 |
2.33 |
+1.46 |
76.76% |
| 天然橡胶 |
RU2609.SHF |
16375 |
-10 |
16700 |
+100 |
325 |
+110 |
1.95 |
+0.65 |
98.76% |
| 瓶片 |
PR609.CZC |
7330 |
-132 |
7475 |
-50 |
145 |
+82 |
1.94 |
+1.1 |
61.41% |
| 尿素 |
UR609.CZC |
1734 |
-2 |
1750 |
0 |
16 |
+2 |
0.91 |
+0.11 |
73.44% |
| 甲醇 |
MA609.CZC |
2618 |
-39 |
2620 |
-30 |
2 |
+9 |
0.08 |
+0.34 |
58.51% |
| 原油 |
SC2609.INE |
546.1 |
-22.1 |
535 |
-15 |
-11.1 |
+7.1 |
-2.07 |
+1.24 |
7.05% |
五. 农产品类
| 品种名称 |
主力合约 |
期货现值 |
期货变化 |
现货现值 |
现货变化 |
基差现值 |
基差变化 |
基差率现值 |
基差率变化 |
年度分位数 |
| 棉花 |
CF609.CZC |
15745 |
+50 |
17421 |
-127 |
1676 |
-177 |
9.62 |
-0.94 |
82.99% |
| 红枣 |
CJ609.CZC |
7950 |
-30 |
8600 |
0 |
650 |
+30 |
7.56 |
+0.35 |
97.10% |
| 鸡蛋 |
JD2609.DCE |
3949 |
-91 |
4180 |
-40 |
231 |
+51 |
5.53 |
+1.26 |
76.76% |
| 棉纱 |
CY609.CZC |
22235 |
+35 |
23395 |
+59 |
1160 |
+24 |
4.96 |
+0.09 |
90.46% |
| 菜油 |
OI609.CZC |
9894 |
+1 |
10300 |
0 |
406 |
-1 |
3.94 |
-0.01 |
45.64% |
| 豆油 |
Y2609.DCE |
8389 |
-18 |
8580 |
0 |
191 |
+18 |
2.23 |
+0.21 |
8.71% |
| 玉米 |
C2609.DCE |
2269 |
+3 |
2320 |
0 |
51 |
-3 |
2.2 |
-0.13 |
69.71% |
| 白糖 |
SR609.CZC |
5053 |
-36 |
5150 |
0 |
97 |
+36 |
1.88 |
+0.7 |
58.92% |
| 生猪 |
LH2609.DCE |
10680 |
-95 |
10680 |
+50 |
0 |
+145 |
0 |
+1.36 |
63.49% |
| 棕榈油 |
P2609.DCE |
9281 |
-112 |
9220 |
0 |
-61 |
+112 |
-0.66 |
+1.22 |
24.90% |
| 菜粕 |
RM609.CZC |
2316 |
+27 |
2285 |
+10 |
-31 |
-17 |
-1.36 |
-0.74 |
18.26% |
| 豆粕 |
M2609.DCE |
3071 |
-3 |
3000 |
0 |
-71 |
+3 |
-2.37 |
+0.1 |
30.71% |
| 原木 |
LG2609.DCE |
832.5 |
-2 |
800 |
0 |
-32.5 |
+2 |
-4.06 |
+0.25 |
48.96% |
基差异动分析
1. 现货上涨、期货下跌、背离程度最大的品种
- PTA：现货上涨 25.00 元，期货下跌 62.00 元，基差率由 0.87% 上升至 2.33%，年度分位数为 76.76%，处于较高位置。
2. 现货下跌、期货上涨、背离程度最大的品种
- 棉花：现货下跌 127.00 元，期货上涨 50.00 元，基差率由 10.56% 下降至 9.62%，年度分位数为 82.99%，处于较高位置。
3. 现货上涨、期货上涨、上涨幅度差异最大的品种
- 菜粕：现货上涨 10.00 元，期货上涨 27.00 元，基差率由 -0.62% 下降至 -1.36%，年度分位数为 18.26%，处于较低位置。
4. 现货下跌、期货下跌、下跌幅度差异最大的品种
- 燃料油：现货下跌 28.00 元，期货下跌 181.00 元，基差率由 -1.28% 上升至 2.92%，年度分位数为 50.85%，处于中位位置。
5. 基差率接近或处于近一年最高位的品种
- 纯碱：基差率为 26.95%，年度分位数为 100.00%，处于近一年最高位。
6. 基差率接近或处于近一年最低位的品种
- 原油：基差率为 -2.07%，年度分位数为 7.05%，处于近一年较低位置。
内外价差分析
1. 内外价差上升幅度最大的品种
- 豆油：内外价差由 -1636.9670 上升至 -1502.6568，上升幅度最大。
附表说明
附表1：现货价格的所属区域、产品规格、价格类型
- 有色贵金属类：包含沪金、沪银、沪铜、碳酸锂、沪镍、多晶硅、工业硅等，列出其所属区域、产品规格及价格类型。
- 农产品类：包含棉花、红枣、鸡蛋、棉纱、菜油、棕榈油、菜粕、豆粕、黄大豆1号等，详细说明其现货价格信息。
- 黑色类：包含热卷、铁矿石、焦炭、焦煤、螺纹钢、硅铁、锰硅、不锈钢等，提供现货价格相关数据。
- 能源化工类：包含合成橡胶、沥青、玻璃、燃料油、甲醇、20号胶、瓶片、天然橡胶、纯碱、原油、烧碱、PTA、尿素等，明确现货区域与产品规格。
附表2：南华商品指数所含品种及权重
- 包含锡、碳酸锂、螺纹钢、铁矿石、焦炭、不锈钢、锰硅、硅铁、原油、燃料油、大豆、豆粕、豆油、玉米、棉花等，列出各品种在指数中的权重。
附表3：外盘期货单位换算标准
- 提供国内与外盘期货的单位换算标准，如沪金与COMEX黄金的换算比例、沪铜与LME铜的单位换算等。
重要事项
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风险提示
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其他信息
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