2021-09-20-深交所创业板-常州市建筑科学研究院集团股份有限公司_招股说明书_575页_9mb

常州市建筑科学研究院集团股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书总结

核心内容概述

常州市建筑科学研究院集团股份有限公司（以下简称“公司”）拟首次公开发行股票并在深圳证券交易所创业板上市。公司以检验检测为核心主业，同时开展特种工程专业服务和新型工程材料业务，致力于为客户提供专业技术服务和解决方案，推动行业高质量发展。公司已设立23家子公司、4家参股公司和25家分公司，业务区域覆盖全国多个省市，并逐步拓展至越南等国际市场。

主要观点与关键信息

一、公司概况

• 公司名称：常州市建筑科学研究院集团股份有限公司
• 注册地址：江苏省常州市木梳路10号
• 成立日期：2003年3月19日
• 注册资本：13,500万元
• 法定代表人：杨江金
• 行业分类：专业技术服务业（M74）、非金属矿物制品业（C30）
• 发行情况：
  • 发行股票类型：人民币普通股（A股）
  • 发行股数：不超过4,500万股，占发行后总股本比例不低于25%
  • 拟上市交易所：深圳证券交易所创业板

二、风险提示

1. 公信力和品牌风险
   公司以检验检测为核心业务，公信力和品牌声誉是其发展的重要基础。若出现质量问题，将影响客户信任，进而影响业务拓展和盈利状况。

2. 宏观周期波动及政策变化风险
   固定资产投资周期波动及产业政策变化可能影响公司业务发展，尤其在强监管的检验检测行业，资质认定和行业标准的变化将对公司带来不确定性。

3. 跨地区经营竞争风险
   随着政府逐步开放检验检测市场，民营和外资机构进入市场，竞争加剧。公司需在异地市场持续拓展，防止市场份额被新进入者挤占。

4. 管理风险
   公司业务规模扩大，管理半径增加，集团化管控能力面临挑战。若管理能力不能匹配业务增长，可能影响公司发展。

5. 收入与毛利率增长可持续风险
   近三年公司营业收入复合增长率达17.48%，毛利率稳步提升。但未来能否维持增长，仍受宏观经济、产业政策、市场拓展等多重因素影响。

6. 其他风险
   包括应收账款坏账、税收优惠变化、人才流失、新冠疫情等重大不确定因素、发行失败、实际控制人控制风险、境外经营风险等。

三、利润分配与承诺

• 滚存利润分配：发行前的未分配利润由发行后的新老股东按持股比例共享。
• 利润分配政策：公司发行上市后将实施明确的利润分配政策，详见“第十节投资者保护”。
• 重要承诺：包括股份锁定、稳定股价、股份回购、避免同业竞争、规范关联交易等，确保公司合规发展。

四、财务数据与业绩表现

• 主要财务数据（单位：万元）：
  • 2020年：资产总额112,880.90，营业收入90,568.46，净利润12,601.58
  • 2019年：资产总额93,214.41，营业收入77,123.13，净利润8,188.84
  • 2018年：资产总额84,330.48，营业收入65,619.32，净利润2,022.84
• 财务指标：
  • 基本每股收益：2020年0.99元，2019年0.69元，2018年0.19元
  • 加权平均净资产收益率：2020年21.98%，2019年17.45%，2018年5.09%
  • 研发投入占比：2020年4.64%，2019年4.79%，2018年5.62%

五、主营业务情况

公司业务涵盖检验检测、特种工程专业服务和新型工程材料三大板块，各业务均具有较强的科技创新能力，形成差异化竞争优势。

1. 检验检测业务

• 核心技术：包括建筑能效检测、建筑健康监测、地基基础检测、室内环境检测、环境污染物检测等。
• 技术成果：公司拥有64项有效授权专利，7项软件著作权，多项技术获得国家及省级奖项。
• 智慧检测：通过物联网、大数据、云计算等技术实现检测流程自动化、数据透明化、结果可信化，提升服务效率与质量。

2. 特种工程专业服务

• 主要业务：包括加固改造、道路非开挖注浆修复、防渗漏修复、深基坑支护等。
• 技术创新：公司拥有10项以上授权专利，多项技术获得国家及省级奖项。
• 业务模式：结合新技术，提供高质量、高效率、低成本的专业技术服务，满足客户需求。

3. 新型工程材料

• 主要产品：干粉类工程材料、混凝土外加剂等。
• 技术特征：材料、工艺、设备均实现自主创新，符合国家战略新兴产业要求。
• 市场前景：产品具有高附加值，符合国家鼓励类产业政策。

六、创新与技术特征

公司坚持“六结构一平台”发展理念，持续优化组织结构和信息化管理平台，推动科技创新、模式创新、业态创新与新旧产业融合。

• 科技创新：公司研发多项核心技术，如基于物联网的检测系统、基于大数据的监测平台等，提升检测效率与质量。
• 模式创新：公司通过信息化、数字化手段，实现技术服务的智能化、自动化。
• 业态创新：公司业务拓展至智慧检测、绿色建筑、城市更新等新兴领域，形成多元化业务结构。
• 新旧产业融合：结合新基建、5G、物联网等新兴技术，推动传统检验检测行业向智能化、信息化转型。

七、募集资金与项目

• 募集资金用途：主要用于检验检测总部建设、区域实验室建设、信息中心升级、研发中心建设及补充流动资金。
• 项目特点：提升公司整体服务能力，增强技术研发能力，扩大市场覆盖范围，提高运营效率。

总结

常州市建筑科学研究院集团股份有限公司是一家以检验检测为核心，特种工程专业服务和新型工程材料为辅助的综合性技术服务企业。公司业务覆盖全国多个省市，并逐步拓展至国际市场，具有较强的科技创新能力与市场拓展能力。尽管公司业绩持续增长，但面临诸多风险，包括公信力、宏观周期、管理能力等。公司通过完善管理体系、加大研发投入、拓展智慧检测业务，积极应对挑战，推动业务可持续发展。本次发行将有助于公司提升市场竞争力，实现高质量发展。