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“两票制”政策背景下商业公司面临的风险和转型总结

核心内容

“两票制”政策自2017年1月9日正式实施以来，对医药行业的流通环节产生了深远影响。该政策旨在通过压缩流通层级，提高流通效率，降低药品虚高价格，加强监管并提升行业集中度。目前，药品“两票制”已在全国范围内实施，而医疗器械“两票制”尚未全面落地，仍处于探索阶段。

主要观点

• 政策背景：国家卫计委于2017年1月9日发布《关于在公立医疗机构药品采购中推行“两票制”的实施意见（试行）》，标志着全国药品流通体系的重大改革。
• 政策目的：
  • 减少流通环节，提高流通效率
  • 降低药品虚高价格
  • 加强药品监管，实现价格与质量可追溯
  • 打击非法挂靠、商业贿赂等行为
  • 促进行业集中度提升
• 政策影响：
  • 药品流通：流通企业数量从1.3万家减少至3000家左右，行业集中度提升
  • 商业公司：全国性商业公司（如国药控股、华润医药、上药控股）成为主要受益者，而中小型商业公司面临被淘汰风险
  • 终端医院：无明显影响，但其他医改政策（如取消药品加成、处方外流）对其影响较大

关键信息

药品“两票制”政策推进里程碑

药品“两票制”对医药产业链的影响

药品“两票制”下商业公司应对策略

1. 并购整合：拓展销售网络，加强全国布局
2. 业务创新：发展高附加值服务，如DTP药房、供应链管理等
3. 布局零售和器械市场：顺应政策趋势，拓展新的业务板块
4. 组织架构调整：设立专门部门，强化对零售和器械业务的管理

三大全国性商业公司转型案例

• 国药控股：提前布局零售板块，终端网络覆盖及药店数量领先
• 华润医药：通过并购地方经销商，加强地市级市场覆盖，医院直销业务增长显著
• 上海医药：收购康德乐，成为国内最大的进口药品代理商，拓展DTP药房和器械业务

医疗器械“两票制”现状与挑战

• 现状：国家尚未出台医疗器械“两票制”具体文件，部分省份已试点耗材“两票制”
• 挑战：
  • 器械流通行业高度分散，集中化难度大
  • 价格体系不透明，影响政策推行
  • 低开转高开带来合规风险
  • 传统代理模式取消，管理复杂度上升
  • 进口总代模式面临税务合规挑战

医疗器械市场概况

• 市场规模：2012年为1700亿元，2016年增长至3700亿元，年复合增长率达21%
• 市场结构：经营企业数量达18.63万家，市场集中度低
• 产品分类：
  • I类：常规管理即可保证安全，如口罩、放大镜
  • II类：需省级审批，如缝合线、动脉钳
  • III类：需国家审批，如心脏支架、激光手术设备
• 渠道加价率：医疗器械渠道平均加价率为82%（低值耗材）、225%（高值耗材）、122%（体外诊断）、50%（医疗器械）
• 未来趋势：高值耗材将成为商业公司利润竞争的核心，医疗器械“两票制”将逐步推广

业务转型方向

• 药品流通：从“经销型”向“服务型”转型，发展零售和器械业务
• 零售业务：连锁药房扩张、医院合办药房、DTP药房、医药电商
• 器械业务：发展SPD服务、加强IVD业务、拓展高值耗材市场

结语

“两票制”政策已进入全国全面实施阶段，对医药行业价值链产生深远影响。商业公司需积极应对政策带来的挑战，通过业务转型和创新服务，提升竞争力。未来，随着政策的深化，医疗器械“两票制”也将逐步推广，推动行业进一步整合与规范化。