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A股基金仓位、资金监测及情绪变动周观察总结 (2016年8月15日-8月19日)

核心内容概览

本报告为2016年8月15日至8月19日的A股市场周度观察，涵盖基金仓位变化、资金流动情况、市场情绪变动及限售解禁股信息。报告由长城证券金融研究所策略组发布，旨在提供市场动态分析，帮助投资者把握市场趋势。

资金变动情况

总体资金流动

• 净流出：本周资金净流出740.28亿元。
• 分类资金变动：
  • 银证转账净流入：8月8日至8月12日，净流入161亿元，环比下降23%。
  • 证券市场交易结算资金余额：8月8日至8月12日，为15153亿元，环比微升0.74%。
  • 融资余额：8月15日至8月18日，沪市融资余额为4985.44亿元，环比增长4.58%；深市融资余额为3956.80亿元，环比增长2.16%。
  • 沪港通利用率：大幅上升，日均利用率为14.93%，环比增长77.43%。
  • 港股通利用率：日均利用率为13.78%，环比增长28%。

资金流动趋势

• 场内资金趋于谨慎：资金净流出表明市场整体资金情绪偏谨慎。
• 外资博弈加剧：沪港通和港股通利用率的显著提升，显示外资对A股市场的关注增强。

市场情绪变动

换手率

• 上证综指：日均换手率1.01%，环比增长47.52%。
• 创业板指：日均换手率4.00%，环比增长40.99%。
• 情绪提振明显：换手率和成交金额的大幅增长表明市场情绪有所回暖。

成交金额

• 上证综指：日均成交金额2697.92亿元，环比增长49.30%。
• 创业板指：日均成交金额951.4亿元，环比增长40.86%。
• 市场情绪大幅提振：整体市场活跃度提升，投资者参与意愿增强。

大宗交易

• 折价率下降：大宗交易折价率下降，表明市场对部分个股的估值趋于合理。
• 卖方推荐指数上升：卖方情绪积极，推荐力度加大。

板块资金变动

申万一级行业资金净流动前三位

1. 国防军工：净流入14.97亿元，涨幅4.76%。
2. 钢铁：净流入12.59亿元，涨幅4.99%。
3. 建筑装饰：净流入1.80亿元，涨幅5.13%。

申万一级行业资金净流动后三位

1. 银行：净流出102.00亿元，跌幅0.84%。
2. 房地产：净流出84.07亿元，涨幅4.45%。
3. 非银金融：净流出81.06亿元，涨幅4.01%。

基金仓位变动

股票型&混合型基金

• 股票型基金：仓位从85.66%降至84.96%，持续减仓。
• 混合型基金：仓位从65.76%升至66.01%，再降至65.54%，波动明显。
• 趋势：股票型和混合型基金仓位在一周内逐步收敛，显示市场调整。

部分公募基金公司

• 基金公司仓位变动情况显示，部分公司仓位有所调整，但具体数据未详细列出。

基金可用现金&平均发行规模

• 基金可用现金和平均发行规模数据表明，市场资金面相对稳定，但资金使用效率有所波动。

限售解禁股一览

• 8月22日至8月26日期间，共有16只股票面临限售解禁。
• 主要解禁股：
  • 九强生物、中源协和、市北高新、用友网络、昆仑万维、石化油服、上海石化、菲利华、银江股份、凯撒股份、科大讯飞、麦捷科技、卧龙电气、新时达、吴通控股、时代万恒。
• 解禁后流通A股占比均有不同程度提升，反映市场流动性增加。

公开市场操作

• 7天逆回购：净回笼600亿元，到期4650亿元，投放4050亿元。
• MLF操作：净投放520亿元，包含不同期限的操作，利率有所调整。

分析师背景

• 汪毅：金融学硕士，6年证券研究经验，曾任职联合证券、国金证券，擅长产业经济与货币政策。
• 彭益：经济学博士，2012年加入长城证券，担任策略研究员。
• 包婷、李烨、陆佳伟：均为长城证券策略研究员，具备不同专业背景，如经济学、金融学、税务等。

免责声明

• 本报告基于公开信息，不保证其准确性或完整性。
• 报告仅供参考，不构成投资建议。
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投资评级说明

• 公司评级：
  • 强烈推荐：预期未来6个月内股价相对行业指数涨幅15%以上。
  • 推荐：预期未来6个月内股价相对行业指数涨幅介于5%~15%之间。
  • 中性：预期未来6个月内股价相对行业指数涨幅介于-5%~5%之间。
  • 回避：预期未来6个月内股价相对行业指数跌幅5%以上。
• 行业评级：
  • 推荐：预期未来6个月内行业整体表现战胜市场。
  • 中性：预期未来6个月内行业整体表现与市场同步。
  • 回避：预期未来6个月内行业整体表现弱于市场。

联系方式

• 深圳：李双红、吴林蔓、李小音、黄永泉
• 北京：赵东、王媛、李珊珊、张羲子、申涛、杨徐超
• 上海：谢彦蔚、徐佳琳、王一

以上为本报告的核心内容总结，涵盖资金流动、市场情绪、板块资金变动、基金仓位及限售解禁股等关键信息。