博通集成电路（上海）股份有限公司首次公开发行股票招股说明书（申报稿2017年9月21日报送）_324页_2mb

博通集成电路（上海）股份有限公司招股说明书总结

核心内容概述

本招股说明书为博通集成电路（上海）股份有限公司首次公开发行股票并上市的申报稿，旨在向投资者披露公司基本信息、发行概况、股份锁定承诺、风险提示、财务数据、募集资金用途等内容。公司计划发行人民币普通股（A股）3,467.8384万股，占发行后总股本的25%，发行后总股本为13,871.3534万股，每股面值为人民币1.00元，发行价格及预计发行日期尚未公布。

主要观点

1. 股份锁定承诺

• 控股股东与实际控制人：Beken BVI及实际控制人Pengfei Zhang、Dawei Guo承诺，在上市后36个月内不转让或委托他人管理其持有的公司股份，若上市后6个月内股价低于发行价，锁定期自动延长6个月。锁定期满后，若担任董事或高管，每年可转让不超过25%的股份，离职后半年内不得转让。
• 其他股东：持股5%以上的股东（如建得投资、亿厚有限等）承诺在上市后12个月内不转让其持有的股份，锁定期满后可按一定比例减持。
• 董事、高管：承诺在上市后12个月内不转让其持有的股份，锁定期满后每年可转让不超过25%的股份，离职后半年内不得转让。

2. 持股意向与减持计划

• 控股股东与实际控制人承诺，在锁定期满后两年内，每年减持不超过25%的股份，减持价格不低于发行价。
• 其他股东及高管承诺减持时将提前公告，并遵守法律法规和交易所规则。

3. 填补即期回报措施

• 公司承诺加强募集资金管理、完善利润分配制度、实施募投项目、提升公司竞争力和盈利水平，并根据后续政策调整措施。
• 控股股东与实际控制人承诺不损害公司利益，强化对高管薪酬和股权激励的约束，以确保公司盈利能力。

4. 稳定股价及股份回购预案

• 若公司股价连续20个交易日低于每股净资产，控股股东、董事和高管需提出稳定股价措施，包括回购股票、增持等。
• 股票回购资金不低于上一年净利润的10%，或不低于股本的1%。
• 若未按预案实施，控股股东及高管的限售股锁定期将延长。

5. 风险提示

• 产品研发风险：技术更新快，新产品研发周期长，存在市场判断失误及技术开发能力不足的风险。
• 行业竞争风险：面临国际大厂及国内小厂商的激烈竞争，公司需持续提升技术实力和市场地位。
• 人才流失风险：公司对技术人才依赖度高，存在被竞争对手挖角的风险。
• 供应商整合风险：公司采用Fabless模式，依赖晶圆代工和封装测试厂商，存在供应不稳定及成本上涨的风险。

6. 财务概况

• 主要财务数据：公司2014-2016年营业收入分别为36,703.52万元、44,373.78万元、52,362.28万元，复合增长率为19.44%；净利润分别为6,610.09万元、9,384.37万元、10,412.10万元，复合增长率为25.51%。
• 财务指标：公司流动比率、速动比率、资产负债率等指标稳定，无形资产占净资产比例较低。
• 现金流量：公司经营活动产生的现金流量净额波动较大，但总体呈上升趋势。

7. 募集资金用途

• 公司计划将募集资金用于以下项目：
  • 标准协议无线互联产品技术升级项目（12,258.53万元）
  • 国标ETC产品技术升级项目（9,797.93万元）
  • 卫星定位产品研发及产业化项目（4,898.12万元）
  • 智能家居入口产品研发及产业化项目（12,719.86万元）
  • 研发中心建设项目（27,426.03万元）
• 若募集资金不足，公司将使用自筹资金先行投入，之后用募集资金置换。

关键信息

公司基本信息

• 公司名称：博通集成电路（上海）股份有限公司（Beken Corporation）
• 成立日期：2004年12月1日
• 股份公司设立日期：2017年3月20日
• 注册地址：中国（上海）自由贸易试验区张东路1387号41幢101（复式）室2F-3F/102（复式）室
• 注册资本：10,403.5150万元
• 主营业务：集成电路的研发、设计与销售，包括无线数传芯片、无线音频芯片等。

股东结构

• 控股股东Beken BVI持有公司29.1633%的股权。
• 实际控制人Pengfei Zhang、Dawei Guo通过Beken BVI间接持有公司24.01%的股权。
• 公司实际控制人及其一致行动人合计控制42.83%的股权。

发行机构

• 保荐机构：中信证券股份有限公司

公司发展情况

• 公司是国内领先的无线通讯芯片设计企业，产品涵盖蓝牙、ETC、卫星定位等。
• 公司在多个领域获得奖项，如上海市科技进步奖、中国IC设计公司成就奖等。
• 公司未来将布局智能交通、智能家居、智能穿戴等物联网市场。

披露与承诺

• 公司及所有相关方承诺招股说明书内容真实、准确、完整，若存在虚假记载，将依法赔偿投资者损失。
• 公司律师、会计师、评估机构等中介机构也作出类似承诺，确保信息披露的合规性。

结构说明

本招股说明书共17节，涵盖公司释义、概览、发行概况、股份锁定承诺、风险提示、财务数据、募集资金用途、公司治理、业务与技术、同业竞争与关联交易、管理层讨论与分析、业务发展目标、备查文件等。各部分详细阐述了公司运营情况、股东承诺、财务状况及未来发展计划，为投资者提供了全面的参考信息。

总结

本招股说明书为博通集成电路（上海）股份有限公司首次公开发行股票并上市提供详尽信息，内容涵盖公司概况、发行概况、股份锁定承诺、风险提示、财务数据及募集资金用途。公司致力于提升技术实力、增强市场竞争力，并通过完善利润分配制度、加强募集资金管理、实施募投项目等方式，确保投资者回报。同时，公司及各相关方均作出承诺，确保信息披露的真实性和完整性，以维护投资者权益。