博通集成电路（上海）股份有限公司首次公开发行股票招股说明书（申报稿2018年5月10日报送）

博通集成电路（上海）股份有限公司首次公开发行股票并上市招股说明书（申报稿）总结

核心内容概览

本招股说明书是博通集成电路（上海）股份有限公司（以下简称“发行人”）首次公开发行股票并上市的申报文件，旨在向投资者披露公司基本信息、发行概况、股份锁定承诺、利润分配政策、风险因素、募集资金用途等内容，为投资者提供全面的信息参考。

主要观点

一、发行概况

• 发行股票类型：人民币普通股（A股）
• 发行股数：3,467.8384万股
• 发行后总股本：13,871.3534万股
• 占发行后总股本比例：25.00%
• 拟上市交易所：上海证券交易所
• 每股面值：人民币1.00元
• 发行价格：待定，由发行人与主承销商协商确定
• 发行方式：网下配售与网上定价发行相结合，或中国证监会认可的其他方式
• 发行费用：未明确，需根据最终情况确定

关键信息

二、股份锁定承诺

• 控股股东及实际控制人承诺：

  • 上市后36个月内不转让或委托他人管理其持有的股份。
  • 若上市后6个月内股价低于发行价，锁定期自动延长6个月。
  • 若未履行承诺，出售股票收益归公司所有，并需承担赔偿责任。

• 其他股东承诺：

  • 持股5%以上的股东（如建得投资、亿厚有限等）承诺上市后12个月内不转让股份。
  • 其他股东同样承诺上市后12个月内不转让股份，并遵守相关法律法规。

• 董事、高级管理人员承诺：

  • 上市后12个月内不转让股份。
  • 若担任董事、高管期间，每年减持不超过所持股份的25%；离职后半年内不得减持。

三、被摊薄即期回报填补措施

• 发行人承诺：

  • 加强募集资金管理，确保专款专用。
  • 完善利润分配制度，强化投资者回报。
  • 积极实施募投项目，提升公司竞争力和盈利能力。
  • 持续完善填补回报措施，以应对可能的回报摊薄问题。

• 控股股东及实际控制人承诺：

  • 与公司利润分配政策挂钩，不损害公司利益。
  • 对职务消费行为进行约束，不越权干预公司经营。

• 董事、高级管理人员承诺：

  • 薪酬制度与回报填补措施挂钩。
  • 股权激励的行权条件与回报填补措施挂钩。

四、利润分配政策

• 滚存利润分配方案：若发行成功，公司滚存利润由新老股东共享。
• 利润分配政策：公司实行持续、稳定的利润分配政策，重视投资者回报。
• 现金分红比例：
  • 成熟期且无重大资金支出：不低于20%；
  • 成熟期且有重大资金支出：不低于40%；
  • 成长期且有重大资金支出：不低于20%。

五、稳定股价及股份回购承诺

• 启动条件：公司股票连续20个交易日收盘价低于每股净资产时启动。
• 稳定股价措施：
  • 公司回购股票，资金不低于上一年度净利润的10%或不少于股本的1%。
  • 控股股东Beken BVI增持，金额不低于其三年内现金分红总额的20%。
  • 高管增持，金额不低于其上一年度薪酬的20%。
• 停止条件：股价连续20个交易日高于每股净资产时停止实施。
• 未履行责任后果：
  • 控股股东未履行承诺，限售股锁定期自动延长12个月。
  • 高管未履行承诺，限售股锁定期自动延长6个月。

六、风险因素

1. 产品研发风险：

   • 技术迭代快，产品开发周期长，存在市场判断失误和研发周期延长的风险。
   • 公司研发费用占比高，需持续投入以保持技术领先。

2. 行业竞争加剧：

   • 国内外知名芯片设计公司如高通、联发科等具有资金和技术优势。
   • 国内小厂商冲击市场，公司需提升市场竞争力。

3. 人才流失风险：

   • 芯片行业技术密集，对人才依赖高。
   • 竞争对手可能提供更高待遇，导致公司人才流失。

4. 供应商整合风险：

   • 公司采用Fabless模式，依赖晶圆代工厂和封装测试供应商。
   • 产能紧张或价格波动可能影响公司经营业绩。

七、募集资金用途

公司拟将募集资金用于以下项目：

若募集资金不足，公司将自筹资金先行投入，后续再以募集资金置换。

八、其他重要承诺

• 招股说明书真实性承诺：
  • 公司及控股股东、实际控制人、董事、高管及中介机构承诺招股说明书无虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。
  • 若存在虚假记载或误导性陈述，将依法赔偿投资者损失。

总结

本招股说明书详细披露了博通集成电路（上海）股份有限公司的发行计划、股份锁定承诺、利润分配政策、稳定股价预案及主要风险因素。公司作为一家专注于无线通讯集成电路设计的企业，拥有较强的技术实力和市场竞争力，但在研发、竞争、人才及供应链等方面仍面临一定风险。公司承诺将采取多种措施以提升投资者回报并降低经营风险，确保募集资金的有效使用和公司长期稳定发展。