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期货市场与相关行业数据总结

一、核心内容概述

本报告总结了当前铝及铝合金市场的主要数据指标、市场走势、基本面分析及行业消息，涵盖期货市场、现货市场、上游情况、产业情况、下游及应用、行业消息等板块。整体来看，铝及氧化铝市场呈现震荡走势，供需关系较为平衡，但部分细分领域如铸造铝合金则面临供给偏紧、需求放缓的压力。

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二、期货市场分析

1. 沪铝主力合约

• 收盘价：24,285.00元/吨，环比上涨35.00元/吨。
• 持仓量：241,339手，环比增加1,895手。
• 净持仓：4,867手，环比增加3,746手。
• 价差：主力-连二合约价差为-35元/吨，环比上涨25元/吨。

2. 氧化铝期货主力合约

• 收盘价：2,714元/吨，环比下跌10元/吨。
• 持仓量：239,501手，环比增加7,591手。
• 价差：主力-连二合约价差为-51元/吨，环比上涨27元/吨。

3. LME市场

• 电解铝三个月报价：0美元/吨，环比下跌3,362.5美元/吨。
• LME铝库存：253,400吨，环比减少1,500吨。
• LME铝注销仓单：8,850吨，环比减少1,400吨。

4. 铸造铝合金

• 收盘价：23,645元/吨，环比上涨70元/吨。
• 持仓量：19,852手，环比增加321手。
• 价差：主力-连二合约价差为-225元/吨，环比下跌135元/吨。
• 上期所注册仓单：17,978吨，环比增加693吨。
• 上期所库存：20,005吨，环比增加55吨。

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三、现货市场表现

1. 铝价

• 上海有色网A00铝：24,370元/吨，环比上涨270元/吨。
• 长江有色市场AAO铝：24,095元/吨，环比上涨270元/吨。
• 平均价:ADC12铝合金锭：24,400元/吨，环比上涨100元/吨。
• 沪铝上期所仓单：307,008吨，环比减少13,216吨。

2. 基差与升贴水

• 基差:铸造铝合金：755元/吨，环比上涨30元/吨。
• 基差:电解铝：85元/吨，环比上涨235元/吨。
• 沪铝升贴水：10元/吨，环比上涨30元/吨。
• LME铝升贴水：5.11美元/吨，环比上涨0.79美元/吨。

3. 氧化铝现货价

• 氧化铝现货价：2,700元/吨，环比无变化。
• 基差:氧化铝：-14元/吨，环比上涨10元/吨。

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四、上游情况分析

1. 氧化铝

• 开工率：79.32%，环比上涨0.87%。
• 产量：782.3万吨，环比上涨47.6万吨。
• 产能利用率：81%，环比无变化。
• 供需平衡：15.11万吨，环比上涨14.46万吨。
• 进口数量：44.91万吨，环比上涨1.06万吨。
• 出口数量：27万吨，环比减少1万吨。

2. 铝废料

• 破碎生铝:佛山金属废料：18,600元/吨，环比上涨50元/吨。
• 破碎生铝:山东金属废料：18,250元/吨，环比上涨50元/吨。
• 铝废料及碎料进口：132,825.05吨，环比减少19,195.85吨。
• 铝废料及碎料出口：36.98吨，环比减少19.27吨。

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五、产业情况分析

1. 铝供需平衡

• 铝供需平衡：-24.5万吨，环比减少21.3万吨。

2. 原铝进出口

• 原铝进口数量：167,139.66吨，环比减少41,070.48吨。
• 原铝出口数量：38,399.06吨，环比增加16,219.89吨。

3. 电解铝

• 电解铝总产能：4,527.85万吨，环比无变化。
• 电解铝开工率：99.39%，环比无变化。
• 电解铝社会库存：90.5万吨，环比减少1.5万吨。

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六、下游及应用分析

1. 铝材产量

• 铝材产量：586.9万吨，环比减少28.8万吨。

2. 再生铝合金锭

• 产量：55.74万吨，环比减少0.22万吨。
• 建成产能：126万吨，环比无变化。

3. 铝合金产量

• 产量：166.4万吨，环比增加7.3万吨。

4. 汽车产量

• 汽车产量：282.4万辆，环比增加24.2万辆。

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七、行业消息

1. 新能源车渗透率：7月国内新能源车零售渗透率65.1%，同比增长11.6个百分点，环比增长2.1个百分点。
2. “十五五”规划：我国已印发超30份国家级“十五五”专项规划，覆盖多个重点领域。
3. 乘用车市场零售：7月全国乘用车市场零售146.1万辆，同比下降20.9%。
4. 新能源车出口：7月新能源乘用车出口54万辆，同比增长147.8%。
5. 美联储表态：美联储官员古尔斯比重申通胀仍是最大隐忧，劳动力市场表现不强。

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八、观点总结

1. 沪铝

• 基本面处于供给稳定、需求逐步向好的阶段。
• 技术上，60分钟MACD双线位于0轴上方，绿柱走扩。
• 建议轻仓震荡交易，注意控制节奏及交易风险。

2. 氧化铝

• 基本面处于供给偏多、需求持稳的阶段。
• 技术上，60分钟MACD双线位于0轴上方，绿柱收敛。
• 建议轻仓震荡交易，注意控制节奏及交易风险。

3. 铸造铝合金

• 基本面处于供给收敛、需求放缓的阶段。
• 技术上，60分钟MACD双线位于0轴上方，红柱收敛。
• 建议轻仓震荡交易，注意控制节奏及交易风险。

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九、重点关注

• 氧化铝供需变化
• 铸造铝合金原料供应情况
• 新能源车市场发展趋势
• 电解铝产能及库存动态
• 铝价波动与政策影响

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十、免责声明

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