20260902-广发期货-全品种价差日报_1页_1mb

文档内容总结

核心内容概述

本报告提供了2026年9月2日多个商品及金融品种的现货价格、期货价格、基差、基差率、历史分位数及现货参考信息。数据来源包括Wind、Mysteel和广发期货研究所，适用于市场分析、投资决策及风险评估。报告强调数据仅供参考，不构成交易建议，且信息准确性不作保证。

主要观点分析

1. 黑色系品种

• 硅铁(SF2611)：现货价格6158元，期货价格6258元，基差-100元，基差率-1.60%，历史分位数42.70%。基差为负，表明期货价格高于现货，且处于历史中低水平。
• 硅锰(SM2611)：现货价格6110元，期货价格6112元，基差-2元，基差率0.00%，历史分位数24.30%。基差几乎为零，期货与现货价格几乎持平。
• 螺纹钢(RB2610)：现货价格3220元，期货价格3123元，基差97元，基差率3.10%，历史分位数45.60%。基差为正，期货价格低于现货，处于历史中等水平。
• 热卷(HC2610)：现货价格3370元，期货价格3380元，基差-10元，基差率-0.30%，历史分位数14.30%。基差为负，期货价格略高于现货，处于历史较低水平。
• 铁矿石(I2701)：现货价格756元，期货价格727元，基差29元，基差率4.00%，历史分位数6.70%。基差为正，期货价格低于现货，处于历史较高水平。
• 焦炭(J2701)：现货价格2286元，期货价格2202元，基差84元，基差率3.80%，历史分位数94.90%。基差为正，期货价格低于现货，处于历史较高水平。
• 焦煤(JM2701)：现货价格2004元，期货价格1694元，基差310元，基差率18.30%，历史分位数97.80%。基差为正，期货价格显著低于现货，处于历史极高水平。

2. 有色金属品种

• 铜(CU2610)：现货价格110420元，期货价格109220元，基差1200元，基差率1.10%，历史分位数99.20%。基差为正，期货价格低于现货，处于历史较高水平。
• 铝(AL2610)：现货价格24110元，期货价格24110元，基差0元，基差率0.00%，历史分位数64.00%。期货与现货价格持平，处于历史中等水平。
• 氧化铝(AO2610)：现货价格2676元，期货价格2693元，基差-17元，基差率-0.62%，历史分位数30.20%。基差为负，期货价格高于现货，处于历史中低水平。
• 锌(ZN2610)：现货价格26880元，期货价格27070元，基差-190元，基差率-0.70%，历史分位数16.30%。基差为负，期货价格高于现货，处于历史较低水平。
• 锡(SN2610)：现货价格424600元，期货价格423500元，基差1100元，基差率0.26%，历史分位数77.90%。基差为正，期货价格低于现货，处于历史中等水平。
• 镍(NI2610)：现货价格128250元，期货价格128070元，基差180元，基差率0.14%，历史分位数62.90%。基差为正，期货价格低于现货，处于历史中等水平。
• 不锈钢(SS2610)：现货价格14400元，期货价格13825元，基差745元，基差率5.39%，历史分位数96.80%。基差为正，期货价格显著低于现货，处于历史较高水平。
• 碳酸锂(LC2701)：现货价格160000元，期货价格157860元，基差2140元，基差率1.36%，历史分位数85.20%。基差为正，期货价格低于现货，处于历史中等水平。
• 工业硅(SI2611)：现货价格9600元，期货价格8790元，基差10元，基差率0.11%，历史分位数70.80%。基差为正，期货价格略低于现货，处于历史中等水平。

3. 贵金属品种

• 黄金(AU2610)：现货价格957.77元，期货价格959.94元，基差-2.2元，基差率-0.23%，历史分位数38.60%。基差为负，期货价格高于现货，处于历史中低水平。
• 白银(AG2610)：现货价格16232元，期货价格16245元，基差-13元，基差率-0.08%，历史分位数67.20%。基差为负，期货价格略高于现货，处于历史中等水平。

4. 化工品品种

• 对二甲苯(PX2611)：现货价格8689元，期货价格8608元，基差81元，基差率0.94%，历史分位数47.30%。基差为正，期货价格低于现货，处于历史中等水平。
• PTA(TA2701)：现货价格6300元，期货价格5930元，基差370元，基差率6.24%，历史分位数94.50%。基差为正，期货价格显著低于现货，处于历史较高水平。
• 乙二醇(EG2610)：现货价格6160元，期货价格5525元，基差635元，基差率11.49%，历史分位数99.20%。基差为正，期货价格远低于现货，处于历史极高水平。
• 短纤(PF2610)：现货价格8100元，期货价格7922元，基差178元，基差率2.25%，历史分位数81.40%。基差为正，期货价格略低于现货，处于历史中等水平。
• 苯乙烯(EB2610)：现货价格9620元，期货价格9165元，基差455元，基差率4.96%，历史分位数89.90%。基差为正，期货价格低于现货，处于历史较高水平。
• 甲醇(MA610)：现货价格3220元，期货价格3069元，基差151元，基差率4.92%，历史分位数87.90%。基差为正，期货价格低于现货，处于历史较高水平。
• 尿素(UR2701)：现货价格1690元，期货价格1767元，基差-77元，基差率-4.36%，历史分位数2.80%。基差为负，期货价格高于现货，处于历史极低水平。
• LLDPE(L2701)：现货价格8815元，期货价格8125元，基差690元，基差率8.49%，历史分位数98.50%。基差为正，期货价格远低于现货，处于历史极高水平。
• PP(PP2701)：现货价格9440元，期货价格8360元，基差1080元，基差率12.92%，历史分位数98.30%。基差为正，期货价格显著低于现货，处于历史极高水平。
• PVC(V2701)：现货价格4720元，期货价格4888元，基差-168元，基差率-3.44%，历史分位数36.00%。基差为负，期货价格高于现货，处于历史中等水平。
• 烧碱(SH611)：现货价格1953元，期货价格1941元，基差12元，基差率0.62%，历史分位数47.50%。基差为正，期货价格略低于现货，处于历史中等水平。
• LPG(PG2610)：现货价格6448元，期货价格6176元，基差272元，基差率4.40%，历史分位数45.40%。基差为正，期货价格低于现货，处于历史中等水平。
• 沥青(BU2610)：现货价格5090元，期货价格4934元，基差156元，基差率3.16%，历史分位数82.10%。基差为正，期货价格低于现货，处于历史中等水平。
• 丁二烯橡胶(BR2610)：现货价格15100元，期货价格14945元，基差155元，基差率1.04%，历史分位数50.90%。基差为正，期货价格略低于现货，处于历史中等水平。
• 玻璃(FG701)：现货价格864元，期货价格969元，基差-105元，基差率-12.15%，历史分位数33.50%。基差为负，期货价格显著高于现货，处于历史极低水平。
• 纯碱(SA701)：现货价格1020元，期货价格1070元，基差-50元，基差率-4.90%，历史分位数22.90%。基差为负，期货价格高于现货，处于历史极低水平。
• 纯苯(BZ2610)：现货价格8470元，期货价格7997元，基差473元，基差率5.91%，历史分位数88.60%。基差为正，期货价格低于现货，处于历史中等水平。
• 丙烯(PL2611)：现货价格9250元，期货价格8375元，基差875元，基差率10.45%，历史分位数86.00%。基差为正，期货价格远低于现货，处于历史较高水平。
• 瓶片(PR2610)：现货价格7999元，期货价格7704元，基差295元，基差率3.83%，历史分位数82.30%。基差为正，期货价格低于现货，处于历史中等水平。
• 天胶(RU2701)：现货价格18350元，期货价格18790元，基差-440元，基差率-2.40%，历史分位数43.90%。基差为负，期货价格高于现货，处于历史中等水平。

关键信息汇总

期货与现货关系

• 多数品种期货价格低于现货，表明市场预期未来价格可能下跌。
• 少数品种期货价格高于现货，表明市场预期未来价格可能上涨。
• 基差率多数处于中低水平，但部分品种如乙二醇、PP等基差率较高，显示期货价格与现货价格偏离较大。

历史分位数

• 历史分位数用于评估当前基差水平在历史中的位置，多数品种处于中低分位，表明当前基差水平相对较低。
• 部分品种如铜、不锈钢、乙二醇、PP等处于历史较高分位，显示当前基差水平偏高。

现货参考

• 不同品种的现货参考地区和标准不一，如螺纹钢参考上海地区HRB400 20mm，焦煤参考日照港，天胶参考上海市场等。

总结

本报告汇总了2026年9月2日多个商品及金融品种的市场数据，重点分析了期货与现货价格之间的基差及基差率，帮助投资者判断市场趋势及期货与现货的相对关系。整体来看，多数品种期货价格低于现货，基差为正，市场对价格下跌存在预期；部分品种基差为负，期货价格高于现货，显示市场对价格上升的预期。历史分位数有助于评估当前市场位置，多数处于中低水平，部分处于历史较高水平，表明市场波动性较大。数据仅供参考，实际投资需谨慎分析。