宏观金融数据日报总结
一、核心内容概述
本报告为国贸期货研究院宏观金融研究中心于2026年9月7日发布的宏观金融数据日报，主要内容涵盖货币市场与流动性、股指行情综述以及升贴水情况。报告分析了当日市场利率变动、股指走势及市场情绪，并结合国际经济与地缘政治因素对市场未来走势进行了展望。
二、货币市场与流动性分析
1. 市场利率变动
| 品种 |
收盘价 |
较前值变动(bp) |
| DR001 |
1.3593 |
+0.51 |
| GC001 |
0.8750 |
-51.50 |
| SHBOR 3M |
1.4300 |
0.00 |
| 1年期国债 |
1.2237 |
+1.09 |
| 5年期国债 |
1.4026 |
+0.27 |
| 10年期国债 |
1.6800 |
-0.03 |
| 10年期美债 |
4.7800 |
+1.00 |
2. 市场回顾
- 上周五央行以1.40%的中标利率开展了0亿元7天期逆回购操作。
- 当日200亿元逆回购到期，单日净回笼200亿元。
- 银行间市场资金面保持宽松，DR001加权平均利率小幅回升至1.36%上方，DR007维持在1.37%上方。
3. 市场热评
- 尽管央行继续净回笼，但市场资金供求总体均衡，对资金面的实际影响有限。
- 市场情绪保持宽松稳定，资金面未出现明显紧张迹象。
三、股指行情综述
1. 主要股指收盘情况
| 品种 |
收盘价 |
较前日变动(%) |
| 沪深300 |
4548.05 |
-0.10 |
| 上证50 |
2923.81 |
+0.15 |
| 中证500 |
7652.69 |
-1.32 |
| 中证1000 |
7508.09 |
-1.21 |
2. 交易量与持仓量变动
| 品种 |
成交量 |
较前日变动(%) |
持仓量 |
较前日变动(%) |
| IF当月 |
110274 |
+21.28 |
277651 |
+3.72 |
| IH当月 |
58657 |
+22.09 |
123896 |
+7.83 |
| IC当月 |
175987 |
+14.49 |
305706 |
+5.25 |
| IM当月 |
274060 |
+8.16 |
466983 |
+2.01 |
3. 市场回顾
- 上周五A股市场整体震荡下行，主要指数集体收跌。
- 科创50跌幅达2.10%，万得全A跌0.66%，两市成交额放大至2.05万亿元。
- 行业板块跌多涨少，农林牧渔、食品饮料、商贸零售、传媒、美容护理板块涨幅居前；有色金属、电子、综合、建筑材料、机械设备板块跌幅居前。
4. 市场热评
- A股市场受美伊局势反复及美债收益率高企影响，短期承压格局恐将延续。
- 海外非农数据公布，实际新增就业人数为16.2万人，远超市场预期，为2026年3月以来最高单月增幅。
- 美国高层在淡化冲突的同时升级军事动作，疑似为降低舆论对战争的关注度，进一步影响全球成长股估值。
四、升贴水情况
| 项目 |
股指 |
当月合约 |
下月合约 |
当季合约 |
下季合约 |
| IF升贴水 |
4548.05 |
6.57% |
7.37% |
7.24% |
6.86% |
| IH升贴水 |
2923.81 |
7.69% |
8.47% |
8.64% |
7.25% |
| IC升贴水 |
7652.69 |
16.40% |
11.90% |
11.01% |
10.25% |
| IM升贴水 |
7508.09 |
14.92% |
12.34% |
11.96% |
11.55% |
注释
- 升贴水数值为年化计算后的升贴水率。
- 标绿为升水，标红为贴水。
- 数据来源：Wind
五、免责声明
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